Диссертация (1152471), страница 8

Просмтор этого файла доступен только зарегистрированным пользователям. Но у нас супер быстрая регистрация: достаточно только электронной почты!

Текст из файла (страница 8)

Для расчета состава банковских издержек применяется теорияиздержек и общая теория фирмы [24,124].В отличие от частных моделей, описывающих отдельные аспектыдеятельности банка, в обобщенных моделях для этого используютсякомплексные методики. В соответствии с [96], обобщенная модель должнавключать в себя: взаимодействие активов и пассивов банка; размербанковского капитала. Для определения оптимального соотношения активов ипассивов банка в обобщенной модели, представленной в [73], формируетсяцелевая функция, обеспечивающая максимум прибыли банка.В исследовании [133] была предложена, так называемая, квазиполнаямодель банка, в рамках которой получены следующие результаты: решения банка зависят от величин издержек, ликвидности и риска; риск зависит от значений ликвидности и издержек банка; для адекватного описания процессов принятия решения необходимоучитывать ресурсные затраты и изменение банковского «портфеля»,связанное с установлением депозитных ставок.В исследовании [42] предложена модель банка, удовлетворяющаятребованиям, предъявляемым к обобщенным моделям.

Эта модель построенас учетом положительной обратной связи между текущими результатамидеятельности банка и собственным его капиталом (ресурсами) следующеговременного периода.Нелинейные оптимизационные модели банка с учетом изменениявнешней среды, описывающие различные виды кредитно-инвестиционныхвложений и депозитных ресурсов банка, рассмотрены в работе [27].

В моделиприняты ограничения: на объем размещения кредитных ресурсов; депозитные ресурсы не должны превышать размеры сбереженийклиентской базы банка; на ликвидность банка;46 на значение разности между величиной активов и пассивов,чувствительных к изменению ставки процента.Для обеспечения банковской стратегии в кредитно-инвестиционнойсфере предложена модернизированная оптимизационная модель на основемодели, разработанной в работе [60]. Представленная модель учитываетвлияние введенных и возможных финансовых санкций против РоссийскойФедерации.

В рамках данной модели потребуем выполнение следующихограничений:1. Суммарное предложение кредитов не превышает спрос, предъявляемыйклиентской базой отрасли (при условии платежеспособности каждого изклиентов) описывается неравенством:∑ ≤ , ≥ 0 , = 1, ; = 1, ,(2.1)где:i - вид кредитных вложений: краткосрочные, среднесрочные и долгосрочные;j - вид отрасли, являющейся объектом вложений в соответствии с ОКВЭД(Общероссийский классификатор видов экономической деятельности);xij – объем кредитов вида i в отрасль вида j (в стоимостном выражении);Pj – суммарная потребность кредитоспособных предприятий j-ой отрасли вкредитах,подтвержденнаясоответствующимипроектно-инвестиционными обоснованиями.2. В соответствии требованиям пункта 3.5 Инструкции Банка России [35],предъявляемым к нормативу долгосрочной ликвидности банка, должновыполняться следующее неравенство:∗∑ ∑ ≤ 1,2 (КБ + ОД + 0.5О ),(2.2)где KБ – величина капитала банка; ОД — обязательства (пассивы) банка по кредитам и депозитам,полученным банком, за исключением суммы полученного банкомсубординированного кредита (займа, депозита) в части остаточной47стоимости, включенной в расчет собственных средств (капитала)банка,атакжепообращающимсянарынкедолговымобязательствам банка с оставшимся сроком погашения свыше 365или 366 календарных дней;О* — величина минимального совокупного остатка средств посчетам со сроком исполнения обязательств до 365 календарных днейи счетам до востребования физических и юридических лиц (кромекредитных организаций), не вошедшим в расчет показателя ОД,определяется в порядке, установленном пунктом 3.6 настоящейИнструкции.Норматив долгосрочной ликвидности банка ограничивает риск потерибанком ликвидности в результате размещения средств в долгосрочные активы.Неравенство (2.2) показывает, что максимальная величина кредитныхтребований банков (со сроком, оставшимся до даты погашения выше 365-366календарных дней) не может превышать более, чем на 20% суммарноезначение 3 слагаемых: банковского капитала, обязательств по полученнымбанком кредитам и депозитам (за исключением суммы субординированногокредита в части остаточной стоимости, включенной в расчет собственныхсредств кредитной организации) и половины величины минимальногосовокупного остатка средств по счетам физических и юридических лиц, кромекредитных организаций.2.

Объемраспределяемыхкредитно-инвестиционныхресурсовбанкасогласно [61,62] должен удовлетворять неравенству:∑ ∑ ≤ ( + (1– ))/(1 + )(2.3)ro – агрегированный норматив обязательного резервирования, определяющийденежные отчисления резервов в Банк России;rb – коэффициент резервирования средств для закрытия кризисных кредитныхпотерь (резерв создается банком инициативно за счет его прибыли);48О – обязательства банка по привлеченным депозитам юридических ифизических лиц; межбанковским кредитам; обязательства, возникшие врезультате выпуска векселей и ценных бумаг (кроме акций);DК – денежная часть собственного капитала банка.3.

В соответствии с нормативно-правовыми актами Центрального банкаРоссийской Федерации [61,62] и его внутренней Кредитной политикой вкаждый момент времени суммарный объем невозвращенных средств покредитам не должен превышать величины резерва, определяемого банкоми Центральным банком РФ.∑ ∑ ( + – − ) ≥ 0(2.4)dij – величина резерва, создаваемого банком в соответствии с нормативноправовыми актами Банка России;dbij величина резерва, создаваемого банком в соответствии с внутреннейкредитной политикой (обычно зависит от качества кредитов);Zij – фактический (среднеотраслевой) уровень риска кредитных вложений видаi в отрасль j (определяется на основе статистических наблюдений);ZSij – изменение уровня риска кредитных вложений вида i в отрасль jвследствие действия санкций (определяется на основе экспертных оценок).Рассматривается как возмущение, вызванное действием санкций.В соотношения (2.4) величина резервов, создаваемого банком всоответствии с нормативно-правовыми актами Банка России, зависит отсреднеотраслевого уровня риска кредитных вложений.

Изменение величинырезерва, создаваемого банком, осуществляется в ответ на изменения уровняриска кредитных вложений по оценкам банка в конкретных экономическихусловиях. Действия санкций увеличивают уровень риска кредитных вложенийвида i в отрасль j на величину ZSij. Соответственно, для выполнениянеравенства (2.4) необходимо увеличить величины резерва dij и dbij,создаваемого банком в соответствии с нормативно-правовыми актами БанкаРоссии и внутренней кредитной политикой.49Вкачествецелевойфункциивыбираетсямаксимумсреднейрентабельности всего объема кредитно-инвестиционных вложений:∑ ∑ → ,(2.5)где rij есть средняя рентабельность единицы вложений вида i в отрасль j.Представленная оптимизационная задача (2.1)-(2.5) принадлежит кклассу задач линейного программирования с наложенными ограничениями,для решения которой необходимо найти распределение банковских ресурсовxijopt, доставляющих максимум целевой функции (2.5) при выполнениисистемы ограничений (2.1)-(2.4).Напрактикеформирование(построение)рассмотреннойвышеоптимизационной модели представляется труднодостижимой задачей попричине действия целого ряда факторов, которые трудно предсказать заранееи учесть при задании параметров и критериев в процессе постановки задачи(2.1)-(2.5).

Например параметры , , и данной модели имеютнеопределенный характер, что не позволяет их описывать определеннымизначениями.Дляиспользуютсяформальногочеткиеописанияинтервалы,такихнечеткиепараметровинтервалыобычно(числа)илираспределения вероятностей.Четкие интервалы применяются в том случае, когда точно определены(известны)лишьграницыинтерваловинеизвестнаинформация(количественная или качественная) о значениях данного параметра внутриданного интервала.Вместе с тем описание этих параметров с помощью распределениявероятностей представляется затруднительным в силу невозможностиполучить статистические наблюдения их поведения.Если о значениях параметра внутри интервала имеется количественнаяили качественная дополнительная информации, например, о том, чтонекоторые элементы интервала в определенном смысле предпочтительнеедругих, тогда математическая формализация такой неопределенности можетбыть адекватно реализована с помощью нечетких чисел описываемых своей50функциейпринадлежностинеопределенностиуказанныхОтметим,[17,20,139].параметровнаиболеечтоприродаполноотвечаюттребованиям неопределенности нечетких чисел, поэтому эти параметрыцелесообразно моделировать нечеткими числами.На рисунке 2.1 представлены часто используемые на практике такиенечеткие числа, описываемые своими функциями принадлежности: пиподобная, трапециевидная, треугольная, сигмоидная, гауссова.Рисунок2.1-Частоиспользуемыенапрактикефункциипринадлежности нечеткого числаНечеткое число характеризуется своей функцией принадлежности ψ(P), областью определения которой является, так называемое, универсальноемножество, к которому относятся все принимаемые значения анализируемогопараметра, а областью значений является единичный интервал [0,1], при этомфункция принадлежности определяет степень принадлежности элементамножества P к нечеткому множеству.

Характеристики

Список файлов диссертации