Диссертация (1152471), страница 13
Текст из файла (страница 13)
Для этих контрольных точек задаются целевые значенияПСЗ и ТСЗ (удельной проблемной задолженности). Значение интерваловвременных контрольных точек и целевые величины удельной проблемнойзадолженности зависит от текущего состояния с ПСЗ и выбранного метода.При достижении по времени контрольной точки алгоритм повторяется ссамого начала.Таким образом, для выбора эффективной инвестиционно-кредитнойстратегии банка в условиях искусственных ограничений со стороны мировойфинансовой системы предложен алгоритм, в который входят: определениетекущих значений состояния ссудной задолженности, оптимизационнаязадача для нахождения оптимального состава общей ссудной задолженностии процедуры выбора метода управления ссудной задолженности.78Выводы1. Анализ стратегий кредитно-инвестиционных ресурсов банков в условияхдействия санкций показал, что для их обеспечения целесообразнорассматривать модели на основе оптимизационных задач с наложеннымиограничениями, решения которых представляют собой оптимальноераспределение банковских ресурсов.
При этом параметры этих моделейимеют неопределенный характер и для их описания используются нечеткиемножества.2. Управление ссудной задолженностью банков целесообразно проводить наоснове концепции управления, которая предусматривает описаниепроцесса управления ссудной задолженностью банков и анализ содержанияэтого процесса управления. Причем для обеспечения эффективнойреализация стратегии управления ссудной задолженностью банковрешаются оптимизационные задачи, параметры которых описываютсянечеткими числами в виде их функций принадлежности.
При этом решенияэтих задач являются оптимальными по Парето.3. Исследование поведения компонент ссудной задолженности в типовыхэкономических ситуациях, в которых может находиться банковскаяорганизация показывает, что для выбора эффективной инвестиционнокредитной стратегии банка в условиях искусственных финансовыхограничений(санкций)целесообразнодействоватьпоалгоритму,основными элементами которого являются: процедуры определениятекущих значений состояния ссудной задолженности, оптимизационнаязадачадлянахожденияоптимальногосоставаобщейссуднойзадолженности и процедуры выбора метода управления ссуднойзадолженности.79Глава 3.
ЧИСЛЕННЫЕ ЭКСПЕРИМЕНТЫ ПО УПРАВЛЕНИЮПРОБЛЕМНОЙ ССУДНОЙ ЗАДОЛЖЕННОСТЬЮ БАНКА НАПРИМЕРЕ КОНКРЕТНОГО ПРЕДПРИЯТИЯ3.1.Информационная база и основные предпосылки модельныхрасчетовВ предыдущих разделах настоящего исследования для обеспечениястратегии управления кредитно-инвестиционными ресурсами банков вусловиях действия санкций была предложена нечеткая модель в видеоптимизационнойзадачирешением(2.6)-(2.10),которойявляетсяоптимальный объем распределяемых кредитно-инвестиционных ресурсовбанка. В параграфе 2.3 была представлена нечеткая оптимизационная задача(2.13)-(2.15) и (2.16)-(2.22) для нахождения оптимального соотношения междупросроченной и текущей ссудной задолженностью.Обращаетнавзаимосвязаннымисебя–вниманиепараметрыто,задачичтоэтизадачи(2.6)-(2.10),являютсяописывающиерентабельность инвестиций, зависят от величины соотношения междупросроченной и текущей ссудной задолженностью.
Чем больше ПСЗ, темменьше рентабельность инвестиций. Соответственно, для реализациистратегииуправленияпроблемнымикредитамибанканеобходиморассматривать эти оптимизационные задачи совместно. При этом задачи (2.6)(2.10) целесообразно формулировать для каждого вида кредита и отраслиотдельно, т.к. параметры, входящие в неравенства задачи (2.14,2.15), зависятот уровня кредитного риска и воздействия внешних условий, которые длякаждого вида кредита и отрасли будут различными. Перепишем задачу(2.13,2.15) в следующем виде:̃ = ̃ /(̃ + ̃ ) → , ̃ > 0, ̃ > 0,(3.1)80̃ () ≥ ̃ ≥ ̃ () ,(3.2)̃ () ≤ (̃ + ̃ ) ≤ ̃ ().(3.3)Здесь для каждого вида кредита i (краткосрочный, среднесрочный,долгосрочный) и отрасли j приняты обозначения: ̃ - удельный вес̃ - проблемная ссудная задолженность,проблемной ссудной задолженности; ̃ () и ̃ () - пределы изменения̃ - текущая ссудная задолженность; ̃ () ивеличины ̃ , которые определяются уровнем кредитного риска; ̃ () зависят от внешних факторов.
Как упоминалось выше, значения̃ () и ̃ () зависят от внешних факторов. Причем для̃ (), ̃ (), разного вида кредитов и отрасли кредитования действия факторов будетразличным.Перепишемсоотношенияоптимизационнойзадачи(2.6)-(2.10),принимая в расчет зависимость рентабельности инвестиций от величиныудельной просроченной ссудной задолженности и взаимосвязей с задачей (3.13.3).∑̃ ≤ ̃ , ̃ ≥ 0 , = 1, , = 1, , (3.4)∑̃ ≤ , ∑ (3.5)∑̃ ≤ ̃ , ∑ (3.6) ̃̃ – − ̃ ),̃ = ( + ∑̃ ≥ 0 , ∑ (3.7)∑̃ )̃ → . ∑ ̃ ((3.8)Здесь приняты обозначения:̃ – объем кредитов вида i в отрасль вида j;̃ – нечеткий параметр, характеризующий суммарную потребностькредитоспособных предприятий.
Это значение зависит от требований,предъявляемых к банку регулятором, а также от его финансового состояния;нечеткаяпеременная̃характеризуетинвестиционнуюактивностьбанковского сектора. Ее величина зависит от банковских нормативов,устанавливаемых регулятором банковской деятельности;81̃– объем банковских ресурсов, подлежащих распределению,зависящий от нормативов и требований, устанавливаемых регуляторомбанковской деятельности и финансовой деятельностью банка;̃ – нечеткая переменная выражает соотношение объемов резервов,создаваемых банком и уровнями рисков для кредитов вида i в отрасль j. Еезначение зависит от требований, устанавливаемых регулятором и внутреннейкредитной политикой банка в зависимости от качества кредитов;̃ (̃ ) - есть средняя рентабельность единицы вложений вида i вотрасль j, , зависящая от удельной проблемной ссудной задолженности.Следует отметить, что все нечеткие параметры задачи (3.4-3.8) зависятот внешних факторов, в том числе и от действия санкций.
Причем параметры̃ , как следует из их определения (2.1, 2.3, 2.4), неявно зависят от̃ , ̃ и величины удельной проблемной ссудной задолженности.В последнее время ЦБ РФ начал выборочно проводить среди Российскихбанков процедуры по имплементации внутрибанковских методологий поуправлению кредитным риском в соответствии с предложениями поконвергенции измерения капитала и стандартов капитала, сделанными в2004г. Базельским комитетом по банковскому надзору в рамках программыБазель II [49]. По этому поводу в ЦБ РФ был разработан проект «Банковскоерегулирование и надзор (Базель II)», в который включены «Программысотрудничества Евросистемы с Банком России по минимальным требованиямIRB (Internal Rated Based Approach) [4]Суть предложений программы Базеля II в следующем - предлагаетсяпредоставить банкам выбор между двумя основными методологиями расчетатребований к капиталу для покрытия кредитных рисков.
Одним из вариантоврасчета является измерение кредитного риска стандартизованным способом,поддерживаемым внешними оценками рейтинговых агентств (Standard &Poor's,Moody’s, Fitch Ratings и др.). Стандартный способ основан навзвешивании величины кредитных требований банка к тому или иному82заёмщику на коэффициент, присваиваемый этому заемщику в зависимости отеговнешнегокредитного рейтинга, определённого международнымирейтинговыми агентствами.В условиях действия Западных санкций многие международныерейтинговые агентства выставляют свои рейтинги России и Российскимкомпаниям по политическим мотивам.
Поэтому такой способ расчетакредитного риска не соответствует экономической реальности в РФ.Вторая методология - Internal Rated Based Approach (IRB Approach)базируется на расчете кредитного риска на основе внутренних рейтинговсамой банковской организации. При одобрении от органов банковскогоконтроля и надзора (ЦБ РФ) в расчете покрытия капиталом определенногориска банки могут использовать свои собственные внутренние оценкикомпонентов риска. Компоненты риска включают показатели вероятностидефолта (PD-Probability of Default), удельного веса убытков в случае дефолта(LGD-Loss Given Default), стоимости под риском дефолта (EAD-Exposure AtDefault) и эффективных сроков погашения (М).
В некоторых случаях банкиобязаны использовать данные органов надзора, а не свои внутренние оценки,для одного или более компонентов риска. Методика IRB основана наопределении непредвиденных убытков (UL) и ожидаемых убытков (EL),величина которых включается в расчёт достаточности капитала.Соответственно для Российских банков, участвующих в программеБазель II, необходимо учитывать эти разработанные требования по покрытиюкредитных рисков.
Эти требования, прежде всего, относятся к параметрам̃ (), ̃ (), ̃ () и ̃ () для оптимизационной задачи (3.1-3.3), а̃ для оптимизационной задачи (3.4-3.8).также ̃ и Для реализации стратегии управления проблемными кредитами банка впервую очередь необходимо оценить начальное финансовое состояниебанковской организации. С учетом состояния внешней экономической среды(ограничений со стороны мировой финансовой системы, инфляции,83валютного курса, ставки рефинансирования, нормативов и требованийЦентробанка, политики государства в отношении банковской системы)осуществляется моделирование нечетких параметров задач (3.1-3.3) и (3.4-3.8)с помощью процедур, разработанных в разделе 2.3.
![](https://s.studizba.com/z.php?f=/templates/si/i/noavatar.png&w=100&h=100&t=1"){kind=avatar}
