Диссертация (1152256), страница 32
Текст из файла (страница 32)
Структурный капитал включает в себя такиеэлементы, как бизнес-процессы, системы программного обеспечения, системыпоставок. В свою очередь, человеческий капитал представляет собой компетенции всего штата сотрудников и компетенции внешних человеческих ресурсов, доступных компании (внешние привлекаемые ресурсы)191.Некоторые ученые рассматривали интеллектуальный капитал в качествесоставного элемента человеческого192, другие ставили знак равенства междуэтими понятиями.
Большинство современных отечественных и зарубежныхисследователей разделяют эти категории, причем они трактуют интеллектуальный капитал как понятие более широкое и включающее в себя человеческий капитал. Мы также придерживаемся точки зрения, что человеческий капитал - это компонент интеллектуального капитала. Он воплощен в знаниях,способностях и навыках работников организации. В свою очередь, организационные активы вытекают из способности компании использовать своих работников. Существует мнение193, что источником создания стоимости являются не сами знания и умения сотрудников, а способности компании, котораясвоими действиями стимулирует создание стоимости. Таким образом, человеческий капитал трансформируется в финансовые ценности (стоимость) припосредстве структурного капитала.191Abeysekera I., Guthrie J.
Human capital reporting in a developing nation //The British Accounting Review. – 2004. – Т. 36. – №. 3. – С. 251-268.192Стрижакова Е. и др. Человеческий капитал и проблемы формирования его структуры, измеренияи методов оценки //Государственный советник. – 2013. – №. 2.193Edvinsson L., Sullivan P. Developing a model for managing intellectual capital //European managementjournal. – 1996. – Т. 14.
– №. 4. – С. 356-364.171Факторами формирования человеческого капитала организации выступают: 1) компетенции (навыки и умения); 2) мотивация, заинтересованностьсотрудников в работе; 3) возможности, которые имеются у сотрудника длядальнейшего развития капитала. В результате воздействия всех вышеназванных факторов сотрудники организации получают стимул выполнять свои профессиональные обязанности таким образом, чтобы покупатели были готовыплатить за созданный организацией продукт, что и приводит к созданию прибыли организации.Постепенно область применения теории интеллектуального капиталарасширилась.
Если ранее исследования в этой области были исключительнообластью менеджмента, то в конце ХХ века теория проникла в сферу финансов. Исследование роли интеллектуального капитала и его влияния на стоимость компании реализовались в попытках включить его в финансовый отчет.Так, шведская страховая компания Skandia в 1985 г. первой сформировалавнутренний отчет об интеллектуальном капитале компании. А с 1994 года этототчет стал дополнять традиционный финансовый, предоставляемый акционерам. В качестве метода оценки активов знаний был разработан «НавигаторСкандия» (рисунок 47).Модель демонстрирует процесс создания рыночной стоимости компании за счет финансовых и нефинансовых блоков194. Ключевым элементомэтого процесса является человеческий капитал.
В отличие от человеческогокапитала, структурный принадлежит компании и является отчуждаемым активом. Рыночная стоимость компании в большей степени определяется не финансовым, а нематериальным (интеллектуальным) капиталом, который образуется в результате суммирования человеческого и структурного капиталов.Роль человеческого капитала сводится не только к совокупности знаний инавыков сотрудников компании, но и к тому, что именно он является связую-194Bontis N.
Assessing knowledge assets: a review of the models used to measure intellectual capital //International journal of management reviews. – 2001. – Т. 3. – №. 1. – С. 41-60.172щим звеном между остальными элементами формирования стоимости компании.Рыночная стоимость компанииФинансовыйкапиталИнтеллектуальный капитал = Человеческий капитал + СтруктурныйкапиталКлиентскийкапиталСтруктурный капиталКлиентскийкапиталОрганизационный капиталИнновационныйкапиталПроцессныйкапиталРисунок 47 - Матрица создания рыночной стоимости компании.Модель «Навигатор Скандия»Источник: [Электронный ресурс].
- URL: http://www.business.mcmaster.ca/mktg/nbontis/ic/publications/IJMRBontis.pdfПоскольку мы ставим человеческий капитал в один ряд с прочими активами, возникает логичный вопрос: можно ли сотрудников организации и ихчеловеческий капитал рассматривать в качестве ее актива? Для ответа на этотвопрос рассмотрим саму концепцию актива и различные трактовки этого термина.В русском языке слово «актив» появилось в первой половине 19 века какфинансовый термин, обозначающий часть баланса195.
В актив баланса традиционно включают все виды материальных и нематериальных ценностей, тоесть всё, что может генерировать доход в виде потока дохода или приростацены, или обеспечить ликвидность. Такое толкование термина «актив» в дальнейшем дало возможность использовать это слово и в переносном смысле как«успехи», «достижения», «потенциал развития». Сегодня термин «актив»,чаще всего, используется для обозначения любой собственности, имущества.Активы могут иметь материальную, финансовую, а также неосязаемую форму.195[Электронный ресурс].- URL: http://dictionary-economics.ru/word/АКТИВ173Также в литературе196 упоминается термин «специфические активы»,под которыми понимаются «особенные, нетривиальные инвестиции, имеющиеценность лишь в определенных рамках».
Эти активы создаются в результатеспецифических инвестиций. Специфические активы характеризуются следующими определяющими признаками: 1) являются результатом специализированных (специфических) инвестиций; 2) не могут быть перепрофилированыдля альтернативного использования без потерь в их потенциале; 3) не являются свободно доступными для других пользователей, т.е., права собственности на такие активы ограничены; 4) предназначены для длительного использования; 5) обладают высокой капиталоемкостью и высокой степенью специфичности. Иногда в отношении человеческого капитала используется термин«скрытый актив»197,198. Очевидно, что все эти характеристики применимы и ккатегории человеческого капитала.В финансовой концепции актива акцент делается на его главном свойстве - способности приносить доход.
Ни одна организация не будет заинтересована в инвестициях своих ресурсов в приобретение активов, которые не обладают таким свойством.Активы организации подразделяются на две группы: материальные и нематериальные (рисунок 48). Материальные активы полностью отражены в активе бухгалтерского баланса компании и включают в себя монетарные активы(денежные средства, ценные бумаги, дебиторскую задолженность) и физический капитал (основные средства, материалы и т.д.). Часть интеллектуальногокапитала также подлежит отражению в балансе (признаваемые в учете нематериальные активы, в том числе: гудвилл199, программные продукты, торговыеСергеев И.
Б., Пономаренко Т. В. Развитие стратегических конкурентных преимуществ горныхкомпаний: институционально-теоретический аспект //Проблемы современной экономики. – 2011. – №. 3. – С.104-108.197Щепотьев А.В. Человеческий капитал как «скрытый» актив образовательной организации // Фундаментальныеисследования.–2013.–№6(часть1).–стр.150-153;URL: www.rae.ru/fs/?section=content&op=show_article&article_id=10000644 (дата обращения: 18.03.2014).198Щепотьев А.
Методика выявления и оценки «скрытых» и «мнимых» активов и обязательств. Применяется для оценки рыночной стоимости организации (бизнеса). – Litres, 2013.199В учете признается только гудвилл приобретенных компаний.196174марки, патенты, прочие права).МатериальныеактивыАктивыорганизацииНематериальныеактивыМонетарныеактивыФизическийкапиталИнтеллектуальныйкапиталЧеловеческийкапиталСтруктурныйкапиталРисунок 48 - Классификация активов организацииИсточник: разработано авторомС финансовой точки зрения, человеческий капитал также является активом организации как часть интеллектуального капитала.
И человеческий, и интеллектуальный капиталы относятся к группе «неосязаемых» активов.Рассмотренная трактовка актива порождает другой вопрос. Нужно ли отражать человеческий капитал в бухгалтерском балансе организации? В соответствии с МСФО (IAS) 38 «Нематериальные активы» (ред. от 18.07.2012)(введен в действие на территории Российской Федерации Приказом МинфинаРоссии от 25.11.2011 N 160н) человеческий капитал не соответствует критериям, позволяющим отнести его к нематериальным активам организации200.Российские стандарты бухгалтерского учета201 также не относят человеческийкапитал к нематериальным активам, поскольку в них прямо утверждается, что«нематериальными активами не являются интеллектуальные и деловые качества персонала организации, их квалификация и способность к труду».Таким образом, с бухгалтерской точки зрения, человеческий капиталнельзя признавать в качестве нематериального актива и отражать в отчетностиорганизации. Тем не менее, в ряде случаев в учете может признаваться200Челухина Н.Ф.
Человеческие ресурсы как рисковый актив организации // Ученые записки Российской Академии предпринимательства. 2014. № 41. С. 528-536201Приказ Минфина РФ от 27.12.2007 N 153н (ред. от 24.12.2010) «Об утверждении Положения побухгалтерскому учету "Учет нематериальных активов" (ПБУ 14/2007)».175гудвилл, одним из факторов, формирования которого являются интеллектуальный и человеческий капиталы.Комаров и Мухаметшин изложили в своей работе202 подход Э. Брукинга203 к определению интеллектуального капитала и его роли в компаниях:«Интеллектуальный капитал – это термин для обозначения нематериальныхактивов, без которых компания теперь не может существовать».
![](https://s.studizba.com/z.php?f=/templates/si/i/noavatar.png&w=100&h=100&t=1"){kind=avatar}
