Диссертация (1152482), страница 16
Текст из файла (страница 16)
руб.)Остаток по счётуСчётГруппа счетовДепозиты на срок от 91 до180 дней423044230630.09Депозиты до востребования 117 6464230142305Название счетаДепозиты и прочиепривлеченныесредствафизических лицДепозиты на срок от 181дня до 1 года316 52231.1030.1131.1288 30869 07858 302360 839367 390229 5211 877 872 1 474 985 1 601 485 1 582 315Депозиты на срок от 1 года2 639 467 3 044 462 3 190 050 3 242 940до 3 лет92Продолжение Таблицы 2.4.4260142604 Депозиты и прочиепривлеченныесредства42605 физических лиц –нерезидентов42606Депозиты до востребования2 5572 9192 9472 677Депозиты на срок от 91 до180 дней2 2183 5583 4733 181Депозиты на срок от 181дня до 1 года8 0977 8709 5598 709Депозиты на срок от 1 годадо 3 лет13 39413 00713 61413 641Определим показателипогашенийпоранее () , () ,() (объём кредитного портфеля, объёмразмещённымкредитам,объёмпросроченнойзадолженности) кредитного портфеля банка ХХХ (таблица 2.5.).Напомним, что 2() - коэффициент просроченной задолженности.
Вданном случае можно утверждать, что банк ХХХ контролирует риск банкротствазаёмщика, что позволяет поддерживать просроченную задолженность наминимальном (значительно ниже порогового значения) уровне.Таблица 2.5 - Расчётные значения показателей V (t) , Y (t) , P (t) для АКБ ХХХ, руб.на 31.10.2015на 30.11.2015на 31.12.2015 ()4 607 075 6044 770 102 6274 660 931 379 ()163 952 241224 161 273542 251 775()44 729 83856 896 92616 732 2712()0,97%1,19%0,36%Рассчитаем отток ликвидности по привлечённым депозитам (таблица 2.6.).Таблица 2.6.
Расчётные значения показателя L(t) для банка ХХХ, руб.()на 31.10.2015на 30.11.2015на 31.12.20151 086 640 558403 996 492497 316 98793Очевидно, что чистый денежный поток ( () − () ) текущего периода заоктябрь 2015 г.отрицателен: на этот период приходится пик погашений повкладам, открытым в январе и апреле 2015 г. (сроком на 9 и 6 месяцевсоответственно) (рисунок 2.1.).Убедимся, что несмотря на кажущуюся несогласованность временнойструктуры кредитов и депозитов, банк ХХХ имеет запас прочности. Рассчитаемвеличину () (потенциальный объём средств для формирования кредитногопортфеля) по формуле (2.47) за соответствующие периоды.
На 31.12. 2015 г.имеем два случая: при расчёте используем () , определённое по ARIMA (таблица2.7.), или с использованием количественных характеристик временного ряда(таблица 2.8.).450400350300250200150100500Рисунок 2.1 - Временная структура открытия вкладов со сроком погашенияв октябре 2015г.Таблица 2.7- Расчёт потенциального объёма средств для формированиякредитного портфеля (X (t) по ARIMA модели), руб.на 31.10.2015на 30.11.2015на 31.12.2015 ()163 952 241224 161 273542 251 775()1 086 640 558403 996 492497 316 98794Продолжение Таблицы 2.7.
()201 482 868234 613 127226 854 531()1 177 129 0001 456 822 0001 509 563 000 ()455 923 5511 511 599 9091 781 352 320Таблица 2.8 - Расчёт потенциального объёма средств для формированиякредитного портфеля (X (t) с использованием количественных характеристиквременного ряда), руб. ()на 31.10.2015163 952 241на 30.11.2015224 161 273на 31.12.2015542 251 775()1 086 640 558403 996 492497 316 987 ()201 482 868234 613 127226 854 531()1 177 129 0001 456 822 0001 509 563 000 ()455 923 5511 511 599 9091 606 841 893Несмотря на разрыв в ликвидности от текущих операций, банк ХХХ имеетзапас прочности в виде высоколиквидных активов (касса, денежные средства вбанкоматах и платёжных терминалах, денежные средства в пути), что позволяетсохранить величину () положительной.
В ноябре и декабре 2015г. банк неиспытывал трудностей, связанных с оттоком ликвидности, поэтому ()значительно выше, чем в октябре.Рассчитаем нормативы ликвидности для банка ХХХ (приложение2) за соответствующие периоды (табл. 2.9). Банк выполняет все нормативыликвидности (Н2, Н3, Н4) в каждом из рассматриваемых периодов. Крометого,банкобладаетзначительнымзапасоммгновеннойитекущейликвидности.
На основании процентного превышения фактического значениянорматива над минимальным (для Н2 и Н3) и максимальным (для Н4)определим свободные ресурсы банка (табл. 2.10).Исходя из того, что на 31.10.2015 РН2<РН3 и РН4>0, получаем, что суммасредств, которую банк может инвестировать в кредиты в ноябре может составлятьобъем 1 566 821 850 руб., в т.ч.
кредиты на срок свыше 1 года - объем не более803 296 000 руб. На 30.11 и 31.12.2015 максимальный объем средств, которые95могут быть инвестированы в кредиты в декабре (январе), составляют 1 739331 800 руб. (1 622 570 650 руб.), в т.ч. в кредиты со сроком «от 1 мес. до года» вобъеме 1 567 424 500 руб. (1 488 618 500 руб.), кредиты на срок свыше года вобъеме не более 880 025 000 руб. (812 576 000 руб.).На завершающем этапе расчётов определим величину () . Проведёманализ значений величины α ∙ () в зависимости от доли α, направляемой вкредиты, в сравнении с полученными значениями () (табл. 2.11).В табл.
2.11 цветом отмечены случаи, в которых, согласно формуле 2.51, вкачестве итогового значения () , исходя из осторожного отношения к риску,выбрана величина α ∙ () . Получаем, что при α, близких к единице,динамическая модель даёт оценку свободных ресурсов банка для размещения вкредиты, приближённую к величине () .Таблица 2.9 - Значения нормативов ликвидности Н2, Н3, Н4 для банка ХХХ(фактические и установленные ЦБ РФ)Лам, тыс.
руб.Овм, тыс. руб.Овм*, тыс. рубН2Лат, тыс. руб.Овт, тыс. руб.Овт*, тыс.руб.Н3Крд, тыс. руб.ОД, тыс. руб.О*, тыс. руб.Н4на31.10.20151 739 3371 651 383501 282151,23%2 421 5772 046 146на30.11.20151 921 6611 720 600505 072158,09%2 326 3602 049 639на31.12.20151 819 0451 812 673502 844138,88%2 560 6352 672 092525 325531 768528 059159,23%803 296133 1101 419 72851,73%153,26%880 02586 6841 445 29257,44%119,43%812 57639 4822 221 19935,94%Норматив,установленный ЦБ РФ≥15%≥50%≤120%Таблица 2.10. Свободные ресурсы банка, определённые по нормативамликвидности, руб.РН2на 31.10.2015на 30.11.2015на 31.12.20151 566 821 8501 739 331 8001 622 570 65096Продолжение Таблицы 2.10РН31 661 166 5001 567 424 5001 488 618 500РН4803 296 000880 025 000812 576 000HV (t)1 566 821 8501 739 331 8001 622 570 650Таблица 2.11 - Расчётные значения α ∙ PV (t) в зависимости от αДоля α0,10,20,30,40,50,60,70,80,91на 31.10.2015на 30.11.201545 592 35591 184 710136 777 065182 369 420227 961 776273 554 131319 146 486364 738 841410 331 196455 923 551151 159 991302 319 982453 479 973604 639 963755 799 954906 959 9451 058 119 9361 209 279 9271 360 439 9181 511 599 909()на 31.12.2015(()1 )178 135 232356 270 464534 405 696712 540 928890 676 1601 068 811 3921 246 946 6241 425 081 8561 603 217 0881 781 352 320на 31.12.2015(()2 )160 584 189321 168 379481 752 568642 336 757802 920 946963 505 1361 124 089 3251 284 673 5141 445 257 7041 605 841 893 ()1 – по ARIMA модели; ()2 - с использованием количественных характеристик временного ряда.Порезультатамдинамическаямодельпроведенныхрасчётовможнооптимальногоуправленияутверждать,кредитнымчтопортфелемуниверсального коммерческого банка, представленная в п.
2.2, даёт адекватнуюоценку величине свободных ресурсов банка для инвестирования в кредиты надату рассмотрения кредитных заявок. Расчёты были проведены на последний деньмесяца, однако модель применима и на любую промежуточную дату.2.5. Выводы по второй главе.1. Экономико-математическое моделирование деятельности коммерческогобанка на основе «производственного» подхода с использованием соотношений,связывающих эффективность «банковской фирмы»на финансовых рынках с97предельной отдачей собственного и заёмного капитала, ценообразования надепозитыикредитынауровнепредельныхзатратобслуживаниясоответствующих портфелей и др., как показал анализ большого числаисточников, наиболее перспективен в описаниях процедур принятия кредитногорешения и выбора ставки по кредиту, согласования объёмов активно-пассивныхопераций на основе балансовых моделей и прогнозирования финансовых потоков.Модели, ориентированные на решение конкретной задачи планирования иуправления портфелями активов и пассивов, относятся к так называемым«частным» моделям.Решение комплексной задачи оптимизации портфелей депозитов и ссуд сучётом факторов ликвидности и риска требует, однако, использования «полных»моделей, при построении которых ориентация только на неоклассическуюконцепцию банковской фирмы не позволяет адекватно отразить в критериях иограничениях эти факторы, что и предполагает использование отличных от«производственной» концепций банковской деятельности.2.
Среди полного особого внимания в работе уделено модели К.Сили, длякоторой, однако, отмечен ее статичный характер, не позволяющий отразитьобратную связь между результатами деятельности банка в текущем периоде ипланируемыми затратами ресурсов (в первую очередь, собственного капитала) наследующем временном интервале.Динамический вариант полной модели банка предложен В.И. Коганом,моделькоторогосодержитрядбалансовыхсоотношений(2.35-2.36),определяющих динамику пассивов, активов и баланса банка в разрезесоставляющих, отличающихся срочностью (элементы пассива) и ликвидностью(элементы актива).Банк, исходя из стратегии сохранения достигнутого уровня ликвидности,контролирует приросты активов и пассивов в группах в соответствии сликвидностью первых и срочностью вторых.Динамический характер модели В.И.
Когана и аналогичных, в которыхучтён такой важный фактор качества банковского портфеля, как соотношение98ликвидныхактивовисрочныхпассивов,позволяетконстатироватьеёадекватность процессу управления активно-пассивными операциями.3. Возможные совершенствования известных динамических моделей банкав работе связываются с:- необходимостью выбора ликвидной структуры активов-пассивов с учётомкритерия доходности портфеля на основе оптимизационной модели;- учётом внешних факторов экономической и институциональной природы,определяющих спрос – предложение денег на финансовых рынках, стратегию икредитную политику банка, а также факторов конкурентной банковской среды,влияющих в частности, на непостоянство депозитных ставок, ставок порозничным, корпоративным и межбанковским кредитам.4.Представленадвухуровневаядинамическаямодельоптимизациифинансовых потоков банка на последовательных временных интервалах ипрогнозирования объёма свободных денежных средств для размещения вкредиты.Модель мониторинга и оценки качества активов для периода t (модельнижнего уровня) включает уравнения 2.37 -2.39 баланса в терминах переменных,описывающих динамику портфелей ссуд и депозитов.Контроль качества кредитного портфеля банка на модельном интервале tпредлагается осуществлятьс применением коэффициентов риска К1-К7,основным из которых на этапе мониторинга портфеля является коэффициент К2просроченных ссуд- отношение просроченной задолженности к величинекредитного портфеля (2.40).С учётом порогового значения этого коэффициентарассчитывается актуальное для периода t его превышение, которое следуетучитывать при формировании кредитного портфеля на следующем временноминтервале.Модель второго уровня (взаимодействия портфеля активов с портфелембанка в целом) предназначена для выбора параметров кредитного портфеля банкана следующем интервале планирования с учётом требования обеспеченияликвидности временной структуры активов-пассивов.99В модели взаимодействия портфелей активов и депозитов банка учтено тообстоятельство, что кредитный портфель банка является составной частьюбанковского портфеля в целом: денежные потоки кредитного портфеляформируются не только за счёт средств, поступающих от ранее размещённыхкредитов.
![](https://s.studizba.com/z.php?f=/templates/si/i/noavatar.png&w=100&h=100&t=1"){kind=avatar}
