Диссертация (1152250), страница 25
Текст из файла (страница 25)
Источники данных для анализа представляют собой материалы, составляющие коммерческуютайну.В качестве основного метода исследования выдвинутых гипотез был использован метод дедукции, то есть исследования от общего к частному. Для математической оценки информации в данном исследовании используется линейный регрессионный анализ. Регрессионный анализ - статистический метод исследования влияния одной или нескольких независимых переменных X1, X2, ..., Xp на зависимуюпеременную Y.
Независимые переменные иначе называют регрессорами или предикторами, а зависимые переменные — критериальными. Терминология зависимых и независимых переменных отражает лишь математическую зависимость переменных, а не причинно-следственные отношения [100, с. 230].Для оценки результатов были использованы коэффициенты корреляции и регрессии, полученные с учетом качества, направления и эффекта связей, исследуемых процессов.
Это позволило продемонстрировать взаимосвязь между внедре-130нием авторской структуры системы управления владельческими рисками и уровнем общего дохода организации, стоимости капитала, объема налоговых выплат ивнешних капитальных затрат.Для анализа влияния внедрения авторской структуры системы управлениярисками предприятия на уровень операционных рисков, рыночных рисков, политических рисков, рисков здоровья персонала, безопасности организации и экологических рисков, а также на эффективность деятельности ОАО «Научно-исследовательский институт электронных приборов» (г. Новосибирск), входящего в составГК Ростех и Дистанции инженерных сооружений Московской Дирекции Инфраструктуры Московской Железной Дороги филиала ОАО «Российские ЖелезныеДороги», в которых проходила апробация результатов диссертационного исследования, было выдвинуто пять уже упомянутых гипотез.Уравнение коэффициента корреляции имеет следующий вид:=[∑( ∗ )] − (∑ )(∑ )√[∑(2 ) −(∑ )2 ][(∑ ),(1)− (∑ )Линейное уравнение между одной и многими независимыми переменными(множественная регрессия) может быть выражено как: = 0 + 1 1 + 2 2 + ⋯ + ,(2)где b0, b1, b2, ...
bn - константы; x1, x2, ... xn - независимые переменные, y-зависимая переменная. Значения b0, b1, b2, ... bn уравнения множественной регрессииможно получить, посредством расчета системы линейных уравнений на основе нечеткого регрессионного анализа.Нечеткий регрессионный анализ является продолжением классического регрессионного анализа, в котором некоторые элементы моделей представлены нечеткими числами.131Этот анализ поможет нам найти отклонение каждого из данных от уравненияпригодности, для этого мы определяем нормальную функцию принадлежности распределения следующим образом: =1√21 −2 ( − 2) ,(3)где µ - среднее выборочных точек, а σ - квадратный корень из дисперсии.Если мы добавим нечеткую область к регрессионному методу, влияние дискретныхточек данных на результат пригодности будет уменьшено, а влияние концентрированных точек данных на результат пригодности будет усилено.Функция принадлежности — это кривая, которая определяет, как каждаяточка входного пространства сопоставляется со значением принадлежности (илистепенью принадлежности) между 0 и 1.
В частности, простейшие функции принадлежности формируются с помощью прямых линий, таких как треугольнаяфункция принадлежности (задается тремя параметрами) и трапециевидная функция принадлежности.Группа уравнений для получения нечетких параметров имеет вид:s11b1 + s12b2+ ...
+ s1kbk = s1y,s21b1 + s22b2+... + s2kbk = s2y,s31b1 + s32b2+... + s3kbk = s3y,s41b1 + s42b2+... + s4kbk = s4y,(4)s51b1 + s52b2+... + s5kbk = s5y,...sk1b1 + sk2b2+... + skkbk = sky,здесь = ∑∑ux − ∑ux ∑,и = ∑∑ux − ∑ux ∑,132Согласно этой группе уравнений, сначала можно получить значения переменных b1, b2,..., bn и, наконец, b0:0 =∑∑ux1∑ux2∑ux− 1− 2− ⋯ − ,∑∑∑∑(5)Коэффициент детерминации используется для оценки качества оценочныхмоделей и выражается R2. Коэффициент R2, рассчитывается по формуле:∑−1(̌ − ̅)2 = ,∑=1( − ̅)22(6)Здесь, ̅ выражает среднее значение случайных величин.
Коэффициент R2описывает процент изменчивости, а значение находится между 0 и 1; когда R2 близок к 1, это указывает на то, что эта модель может объяснить изменчивость в ответна прогностические переменные, доказывая, что существует сильная связь междунезависимыми и зависимыми переменными.Расчет коэффициентов регрессии для подтверждения гипотезы 1 показывает,что внедрение авторской структуры системы управления владельческими рискамипредприятия, позволит владельцу (собственнику) на базе механизма контроля значительно снизить уровень операционных рисков организации. Регрессионный анализ подтверждает верность гипотезы 2 что управления владельческими рискамипозволит на базе механизма контроля снизить уровень рыночных рисков организаций.Результаты регрессионного анализа гипотезы 3 подтверждают верность ееутверждения, что внедрение авторской структуры посредством применения на третьем уровне системы механизма владельческого аудита оказывает значительноепозитивное воздействие на снижение политического риска организации.
Регрессионный анализ также подтвердил верность гипотез 4 и 5, продемонстрировав, что133внедрение авторской структуры посредством применения на третьем уровне механизма владельческого аудита оказывает значительное влияние на снижение уровней рисков безопасности и экологических рисков, а также значительно повышаетэффективность деятельности организации.В таблице 1 обобщены результаты регрессионного анализа для выдвинутыхв рамках анализа гипотез.Таблица 1 – Оценка эффективности внедрения авторской структуры системы управления владельческими рисками - сводка результатов регрессионного анализа№ Гипотезы12345Коэффициент регрессии RКоэффициент детерминации R20.5960.5380.6400.3970.3830.3560.2900.4100.1580.137Скорректированный ко- Расчётный уроэффициент детермина- вень значимоции R2сти (p-value)0.3500.0000.2830.0000.4050.0000.1510.0000.1310.000Источник: составлено автором.Результаты регрессионного анализа для гипотезы 1 свидетельствуют о том,что расчётный уровень значимости р-value равно 0,000 (при условии регрессионного анализа, что р < 0,05), это свидетельствует о наличии существенной взаимосвязи между внедрением авторской структуры системы управления владельческими рисками и ее влиянием на снижение уровня операционных рисков организации.
Результат для расчета коэффициента регрессии R - значения коэффициентаПирсона равен 0,596 для гипотезы 1. Важно отметить, что положительное R-значение для гипотезы 1 показывает, что существует положительная связь между внедрением авторской структуры системы управления владельческими рисками и снижением уровня операционных рисков, а также, что расширение спектра использования механизма владельческого контроля повысит эффективность деятельности сточки зрения рентабельности, объемов чистой прибыли, а также снизит стоимостькапитала. Значение коэффициента детерминации R2 равно 0,356, что указывает на134то, что 35,6% дисперсии зависимой переменной объясняется независимой переменной.Таким образом, утверждение гипотезы 1, что внедрение авторской структурысистемы управления владельческими рисками организации посредством использования на первом уровне системы механизма владельческого контроля оказываетпозитивное влияние на снижение уровня операционных рисков организации.Результаты анализа гипотезы 2 свидетельствуют о том, что внедрение авторской структуры системы управления владельческими рисками имеет положительную и значимую связь с уровнем рыночных рисков организации.
Значение коэффициента корреляции, заданного параметром R, как показано в таблице 1, равно0,538. Это значение указывает на то, что внедрение авторской структуры системыуправления владельческими рисками посредством использования на первомуровне механизма владельческого контроля позволяет снизить уровень рыночныхрисков организации.Значение коэффициента детерминации R2, полученное в результате анализа,гипотезы 2, составляет 0,290, а, следовательно, 29% дисперсии с точки зрения анализа уровней рыночных рисков может быть предсказана с помощью механизмавладельческого контроля, реализуемого в рамках авторской структуры управлениявладельческими рисками. Значение расчётного уровня значимости р-value, с другой стороны, показывает наличие связи между этими двумя переменными как имеющими значение 0,000, (при условии, что р < 0,05), а это указывает на прямую линейную связь между внедрением авторской структуры системы управлением рисками и его влиянием на уровень рыночных рисков организации.
Таким образом,утверждение гипотезы 2, что внедрение авторской структуры системы управлениявладельческими рисками посредством использования в ее рамках механизма владельческого контроля оказывает действенное позитивное влияние на уровень рыночных рисков организации подтверждается.Результат регрессионной проверки гипотезы 3 свидетельствует о том, чтовнедрение авторской структуры системы управления владельческими рисками, по-135средством использования в рамках третьего уровня системы механизма владельческого аудита имеет существенно положительную связь с уровнем политическогориска организации.Значение коэффициента корреляции R для гипотезы 3, равно 0,640, в то времякак значение коэффициента детерминации R2 равно 0,410.
![](https://s.studizba.com/z.php?f=/templates/si/i/noavatar.png&w=100&h=100&t=1"){kind=avatar}
