Диссертация (1152256), страница 17
Текст из файла (страница 17)
Несмотря на то, что организации в основном инвестируют в специфический человеческий капитал, возникает и социальный эффект. Отдельные виды инвестиций создают мотивационный эффект и активно используются в управленческих целях. Подобный эффект создает финансирование работодателями пенсионных планов или программ добровольного медицинского страхования для своих работников.Заинтересованность индивида в инвестициях определяется потенциальнойэффективностью экономического и неэкономического характера.
Экономическаяэффективность выражается в увеличении доходов, снижении расходов, налоговомэффекте. Неэкономическая эффективность связана с качественными характеристиками человеческого капитала (состоянием здоровья, длительностью периода трудоспособности и продолжительностью жизни, уровнем образования).Социальный эффект возникает в результате любых инвестиций, однако проявляется он исключительно на макроэкономическом уровне. Страховые инвестиции в человеческий капитал на всех инвестиционных уровнях выполняют функциюоптимизации рисков: бюджетных, корпоративных и индивидуальных. Измеритьэтот эффект можно посредством оценки регулирующего воздействия конкретныхмероприятий.93В таблице из приложения 7 мы сгруппировали основные виды инвестиций вчеловеческий капитал по трем уровням (макро-, мезо- и микро-), типам инвесторов(государство, хозяйствующий субъект, индивид), объектам и формам инвестиций,типам человеческого капитала, выгодоприобретателям, типу ожидаемого эффектаот вложений и показателям оценки инвестиционного дохода.
В таблице проиллюстрировано, каким образом инвестиции в один и тот же элемент человеческого капитала (уровень жизни, здоровье и образование) модифицируются в зависимостиот типа инвестора. Общим эффектом для всех инвесторов и выгодоприобретателейявляется оптимизация рисков человеческого капитала.Оценить этот эффектможно при помощи показателя, характеризующего уровень финансовой защиты(УФЗ), расчет которого приведен в формуле 2.4.УФЗ =Компенсация убытковРасходы на финансирование риска(2.4)С этой точки зрения самым затратным методом оптимизации рисков являетсясоздание фонда самострахования. В этом случае расходы на формирование фондамогут превышать потенциальные убытки.
В случае с прямым финансированиемриска (например, в форме расходов на оплату медицинских услуг) уровень финансовой защиты составит 1.При выборе страхования в качестве метода регулирования риска формула 2.4.приобретает вид 2.5:УФЗ =Страховая сумма по договору страхованияУплаченная страховая премия(2.5)На основании данных, представленных в таблице 9, можно сделать вывод отом, что страхование является наименее затратным и, соответственно, эффективным методом оптимизации рисков, поскольку страховая премия отражает вероятность наступления рискового события.
Уровень финансовой защиты ДМС (У ФЗ) всреднем составляет 68,15.94Таблица 9 - Расчет уровня финансовой защиты при ДМСГодСтраховые премии по договорам ДМС, заключеннымстраховыми медицинскимиорганизациями, тыс. руб.Страховые суммы подоговорам ДМС, заключенным страховыми медицинскими организациями, тыс.
руб.Уровень финансовой защитыпри использовании страхования(4 = 3 : 2)12012225375423114320977445,052013233417320671517788,562014206772616490453179,752015177333810503100259,23Источник: составлено и рассчитано автором по данным Банка России («Сведения об основныхпоказателях деятельности страховых медицинских организаций в разрезе субъектов РоссийскойФедерации»)Несмотря на очевидную эффективность страхования, объем страховых и нестраховых инвестиций в человеческий капитал населения России несопоставим.Анализ данных об объеме платных медицинских услуг (прямые инвестиции), оказанных населению, и страховых взносов, уплаченных на индивидуальное и корпоративное добровольное медицинское страхование (таблица 10), свидетельствует окрайне низком спросе на ДМС.Таблица 10 - Роль ДМС и платных медицинских услугв экономике РоссииГодПоказатели1Население РоссийскойФедерации,млн чел.ВВП, млрд руб.Среднедушевые доходынаселения,руб.Взносы по ДМСздоровья, млрд руб.Доля ДМС в ВВП,%114201020112012201320142015234567142,9143,0143,3143,7143,7146,346308,555799,662599,166755,377893,180412,518958,420780,023221,125646,627765,728552,6711485,9597,0108,95114,97124,07128,960,190,170,170,170,160,16Предварительные данные Росстата95Продолжение таблицы 102345671Средняя премия по601,89678,80761,89802,30863,40881,48ДМС на человека,руб.Объем платных медицинских услуг,оказанных населе244440,06 272849,27312021,19358471,47445334,58506534,83ниюРоссийскойФедерации,млн.руб.Платные медицин1909,372181,972501,553099,063462,30ские услуги на 1711,77душу населенияИсточники: составлено и рассчитано автором по данным Росстата, Банка России и Единой межведомственной информационно-статистической системы (ЕМИСС)115 (Статистический показатель «Объем платных медицинских услуг населению»).Доля ДМС в ВВП составляет менее 0,2% и около 3% в структуре доходовнаселения (рисунок 31).
Между тем расходы населения на платные медицинскиеуслуги превышают 10% дохода.12,4711,9510,1310,7710,5%10,073,120103,273,1720112012Взносы на ДМС3,2820133,0920143,112015Платные медицинские услугиРисунок 31- Расходы на ДМС и платные медицинские услуги в % ксреднедушевым доходам населения РоссииИсточник: разработано и рассчитано авторам по данным Банка РФ и ЕМИССВасильев И.В. справедливо отметил, что индивиды всегда рассматривают эффект от инвестиций в человеческий капитал через призму оценки собственной экономической выгоды (увеличение уровня доходов посредством повышения своей115[Электронный ресурс]. - URL: http://fedstat.ru/indicator/data.do?id=3128096собственной конкурентоспособности на рынке труда)116.
Ранее мы рассматривалипричины, побуждающие индивидов страховаться или отказываться от страхования.Помимо закономерных поведенческих факторов низкий спрос населения России настрахование вызван следующими причинами:-низкий уровень доходов у большинства населения;-низкая мотивация к страховым инвестициям в человеческий капитал, егосохранению и преумножению;-финансовая неграмотность, неосведомленность об ассортименте страхо-вого рынка;-отсутствие практики индивидуального финансового планирования;-отсутствие доверия к институту страхования;-отсутствие на страховом рынке актуальных страховых продуктов.Непонимание сущности страховой услуги зачастую не позволяет страхователям оценить экономическую выгоду (эффект) от ее покупки. Поэтому мы детализируем эти эффекты. Эффекты от вложений в человеческий капитал целесообразноразделять на внешние и внутренние.
К внутренним эффектам относится выгода,разделяемая между носителем капитала - индивидом и инвестором (прямые выгодоприобретатели). Экономического эффекта от вложений в человеческий капиталвправе ожидать все инвесторы: индивид, государство и бизнес. Выгоду от внешнихэффектов получают третьи лица (так называемые косвенные выгодоприобретатели).
На наш взгляд, эффекты следует также разделить на три группы: начальные,промежуточные и окончательные. В таблице 11 представлен ожидаемый эффект отстрахования рисков человеческого капитала для различных типов инвесторов.В таблице 11 и в приложении 7 прослеживается взаимосвязь не только междувеличинами человеческого капитала индивида, организации и государства, но и ихрисковыми составляющими. Таким образом, страхование в процессе развития человеческого капитала начинает приобретать новые функции.Васильев И.
В. Классификация человеческого капитала и инвестиций в него //Балтийский экономическийжурнал № 2 (4) декабрь 2010 г. – 2010. – С. 13.11697Таблица 11 - Ожидаемый эффект от страховых инвестиций вчеловеческий капиталФормаэффектаНачальные эффектыПромежуточныеэффектыОкончательныеэффектыДенежныйУровень формирования эффектаГосударство (макроэко- Хозяйствующий субъектИндивид (микроуровень)номический эффект)(мезоуровень)-Снижение смертности-Снижение смертности-Увеличение продолжи- Улучшение состояния-Увеличение продолжительтельности жизниздоровьяности жизни-Снижение безработицы-Увеличение производительности труда-Увеличение производительности труда-Увеличение трудового потенциалаВнутренВнешнийний эффект эффектВнутренВнешнийний эффект эффектВнутреннийэффектРазвитиеРост эконостраховогомикирынкаУвеличение Развитиестоимости страховогокомпании рынкаРазвитиеУвеличение достраховогоходарынкаУвеличениеконкурентоспособности наРост конкурынке трударентоспоУвеличениесобностипродолжитель- страховогоности жизни;рынкаСнижение заболеваемостиНалоговый эф- Показателифект;развитияДинамика до- страховогохода;рынкаОптимизациярисковПовышениеконкуренНеденежтоспособныйности экономикиРост конкурентоспособностистраховогорынкаУвеличениеконкурентоспособности нарынкеРост конкурентоспособностистраховогорынкаВВПИндексы(ИРЧП,ИКГ и др.);Оптимизация рисковПоказателиразвитиястраховогорынкаДинамикаприбыли,расходов,стоимостиактивов;Оптимизация рисковПоказателиразвитиястраховогорынкаПоказательоценкиэффектаВнешнийэффектИсточник: разработано автором2.3.
Концептуальная модель страхования финансовых рисковчеловеческого капиталаПоследствия глобального экономического кризиса негативно отразились натемпах экономического роста России. В настоящее время отечественная экономика98как никогда нуждается в количественном и качественном преумножении человеческого капитала, который в ведущих индустриальных странах мира выступаетбазовымисточникомэкономическогоразвития.Экономическаяситуацияусугубляется негативными демографическими тенденциями: старением населенияи сокращением его трудоспособной доли.Уникальными видами рисков человеческого капитала любого человека является вероятность наступления преждевременной смерти и утраты трудоспособности. Эти риски являются катастрофическими, поскольку немедленно приводят кобесценению человеческого капитала.
Наиболее эффективным методом управления этими рисками выступает страхование, что требует реформирования егосистемы и привлечения в эту сферу государственных и частных инвестиций.При страховании финансовых рисков человеческого капитала будет действовать принцип: чем больше и стабильней накопленный капитал, тем выше потребность в страховании. Лица с высшим образованием и постоянным доходом (человеческий капитал - «облигация» 117) не склонны рисковать118. То есть в процессевоспроизводства человеческого капитала по мере его накопления возрастает мотивация к страхованию.Риски, характерные для человеческого капитала, могут быть застрахованы нарынке добровольного негосударственного страхования, а в ряде случаев обязательность их страхования вытекает из закона.
![](https://s.studizba.com/z.php?f=/templates/si/i/noavatar.png&w=100&h=100&t=1"){kind=avatar}
