Эффективность деятельности банков развития (1142807), страница 28
Текст из файла (страница 28)
Автором было проведено соответствующееэмпирическоеисследование,дизайнкотороговключилпоследовательноетестирование гипотезы внутренней, а затем внешней эффективности БР на макрои мезо- уровнях анализа с использованием методов экономического анализа,включая графическое моделирование в Excel, бенчмаркинг описательныхстатистик эффективности исследуемых институтов развития и эконометрическихметодов анализа (авторегрессионная эконометрическая модель, эконометрическаямодель «разность разностей»).Полученные результаты согласуются с результатами сравнительногоанализа эмпирических исследований других авторов, представленного в первойглаве: получены неоднозначные результаты при оценке как внешней, так ивнутренней эффективности институтов развития разных стран.
Однако нашивыводы позволяют гармонизировать противоположные точки зрения школdevelopment view и political view. Мы считаем, что получили подтверждение тогофакта, что уровень финансового и институционального развития страны являетсяопределяющим фактором внутренней и внешней эффективности БР и объясняетгетерогенность предшествующих эмпирических исследований. Эмпирическоеисследованиепоказывает,чтовразвивающихсястранахссерьезнымиинституциональными барьерами эффективная работа БР в части ее внешнейсоставляющей может быть ограничена, что требует устранения существующихинституциональных диспропорций для обеспечения оптимального использованияобщественных ресурсов.ПроведенныйэффективностинаосновероссийскогоБРприменения–комплекснойВнешэкономбанкамоделианализдемонстрируетегонедостаточную внешнюю и внутреннюю эффективность по сравнению с БРстран-членов БРИКС и Германии в соответствии с рисунком 22.162Источник: составлено автором.Рисунок 22 – Оценка позиций БР стран-членов БРИКС и Германии в рамкахконцептуальной модели оценки эффективностиПри этом следует иметь в виду, что причины неэффективности российскогои других БР заключаются не только в агентских конфликтах общества ичиновников, но и в отсутствии системных принципов и критериев выборанаправлений поддержки развития.
Эмпирическое исследование показывает, чтоинвестиции БР per se не всегда приводят к экономическому росту. В работепоказано, что для того, чтобы инвестиции БР были эффективны, требуетсявыполнение комплекса условий. Поэтому четвертая группа вопросов связана сопределением возможных путей обеспечения подобных условий повышенияэффективности БР, в частности предлагается:1.Формированиесистемногоисбалансированногоподходакпространственному развитию с точки зрения распределения инвестиций БР поотраслям,секторамирегионамстраны,позволяющегосинтезироватьверхнеуровневые цели экономического роста с идиосинкратическим подходом,учитывающим гетерогенность территориальных единиц – объектов развития.
Врамках реализации подобного подхода предлагается гармонизировать программыразвития по основным направлениям распределения кредитно-инвестиционныхресурсов БР. С этой целью автором разработан алгоритм распределения кредитно-163инвестиционных ресурсов БР по стратегическим направлениям и регионам сучетом выявленных взаимосвязанности и взаимообусловленности факторовразвития.2.УчастиестратегическихистремлениеинициативахБРвкнациональномуобластилидерствуустойчивоговразвития,обеспечивающее повышение внешней эффективности БР с точки зрения особойроли данного банка в общественном развитии. Автором разработаны направлениявнедрения практики устойчивого развития со стороны БР. В том числепредлагаетсяпроводитьотличающегосяотрасчетинтегральноготрадиционногоNPVфинансовогопроектовразвития,корректировками,NPVотражающими создание стоимости в форме человеческого и природногокапиталов на основе оценки внешних (косвенных) эффектов, с использованиемметодаанализа«затраты-выгоды»,позволяющимквантифицироватьполученные результаты в области развития с учетом накладываемых обществомограничений, а значит, создающим предпосылки для повышения эффективностидеятельности БР с учетом его особых функций.
Адаптированный практическийкейс оценки инфраструктурного проекта данным методом представлен нами вприложении Л.3.Совершенствование системы корпоративного управления БР дляпреодоленияагентскихконфликтовмеждуинтересамиобществаигосударственных чиновников, в том числе предлагается развивать такиеключевые элементы управления деятельностью БР, как:-системастратегическогопланированиявнаправленииееинтеграции с системой государственного планирования;-система мониторинга и контроля, обеспечивающая измерение какфинансовых, так и социально-значимых эффектов деятельности БР и оценкустепени реализации стратегических целей и миссии БР;-система управления рисками деятельности БР;-система мотивации менеджмента и персонала, нивелирующуюразрыв между целями генерального стейкхолдера БР – общества и целямисобственников и менеджмента БР – политиками и чиновниками.164В работе сформулированы принципы формирования внешних и внутреннихКПЭ БР и предложен их конкретный состав, основанный на разработанных вовторой главе и развитых в третьей главе исследования критериях внешней ивнутренней эффективности БР.В состав показателей внешней эффективности включены элементы,характеризующие:-соответствие миссии и целям создания;-обеспечение системного и сбалансированного подхода к развитию;-соответствие принципам устойчивого развития;-поддержка и развитие частных инициатив.В состав показателей внутренней эффективности включены элементы,характеризующие:-показатели рентабельности и прироста стоимости;-предельные показатели затрат ресурсов, используемых БР;-показатели, характеризующие качество бизнес-процессов;-предельный размер принимаемых рисков («риск-аппетит»);-эффективность инвестиций на уровне каждого проекта развития.Предложенные методики обеспечения равномерного пространственногоразвития и оценки нефинансовых эффектов проектов БР, а также разработаннаясистемаКПЭпозволятсфокусироватьвоздействияБРнафакторах,обеспечивающих не только экономический рост, но и сбалансированноеустойчивое развитие страны в интересах всего ее населения, а такженивелировать факторы неэффективности БР, отмечаемые рядом исследователей.Исходя из этого, на основе развития теоретических положений, анализа иобобщения российской и зарубежной практики, в исследовании выдвинутыследующие предложения для повышения эффективности Внешэкономбанка:1.
Внутренняя эффективность:-описать и оптимизировать бизнес-процессы в банке, что позволитповысить производительность труда и эффективность затрат;-проводить декомпозиционный анализ внутренней (операционной)эффективности, своевременно выявляя возникающие риски и их источники;165при-анализепоказателейприбыльностиисходитьиздисконтированной стоимости долгосрочных денежных потоков (показательприроста создаваемой стоимости – SVA), а не из показателей финансовогорезультата отчетного периода;обеспечить снижение политического давления на Внешэкономбанк с-точки зрения ожидаемых масштабных результатов при поддержке мегапроектов ипоследующего демонстрационного эффекта.2.
Внешняя эффективность:-внедрить принципы системного и сбалансированного подхода кпространственному развитию страны в кредитно-инвестиционную политикуВнешэкономбанка на основе мультитаргетирования – воздействия на несколькопараметров сразу. Это означает проводить системный анализ каждого региона,отрасли, сектора при распределении кредитно-инвестиционных ресурсов БР,включая использование КПЭ «Индекс отраслевого и секторального соответствиякредитов экономико-структурным пропорциям каждого региона», осуществлятьанализ и мониторинг внутренних ограничений развития и «провалов» рынка вкаждый индивидуальный момент времени в соответствии с индивидуальнымихарактеристиками территории и текущим состоянием экономики;-создать отделения национального БР в каждом регионе илитерриториальные БР и обеспечить реальный перенос «центров тяжести» принятиячасти решений в регионы, что может быть реализовано в краткосрочнойперспективе за счет включения региональных КБ в систему распределенияресурсов БР в части проектов, не составляющих государственную тайну;-проводитьрасчетинтегральногоNPVпроектовразвития,учитывающего социальные затраты и выгоды для общества или его части на этапеэкспертизы проекта, обеспечивая тем самым комплексный анализ существующихфакторовразвитиявцеляхдостижениясинергетическогоэффектамультитаргетирования или решения конфликтов между ними;-внедрить в систему оценку эффективностиВнешэкономбанкакритерий оценки вклада банка в устойчивое развитие и соответствующийпереченьКПЭ,включаякоэффициентудовлетворенностиклиентови166стейкхолдеров БР, а также инициировать мероприятия, направленные на созданиерынка экосистем и экологических инвестиций в России;-для оценки удовлетворенности клиентов и стейкхолдеров БР внедритьex-post оценку каждого проекта (проведение социальных опросов средибенефициаров и аутсайдеров проекта с целью выявления эффекта и получения«обратной связи» на регулярной основе, анализ «затраты-выгоды» с цельювыявления воздействия);-выстраивать эффективную систему коммуникационных связей сбизнес-сообществом и государством в регионах, повышая тем самым качестволокальной институциональной среды, путем организации коммуникационныхплощадок, создания постоянно действующих формальных и неформальныхпартнерств с различными социальными группами, в том числе в рамках ГЧП;развития,повысить прозрачность и доступность информации о проектахподдерживаемыхВнешэкономбанкоминеявляющихсягосударственной тайной.ДанныепредложениянаправленынаповышениеэффективностиВнешэкономбанка, активизацию его уникальной сущности и функций вэкономике и устойчивом развитии страны.
На наш взгляд, выявленнаяэмпирически недостаточная эффективность Внешэкономбанка связана не собъективнымисущностнымихарактеристикамиБР,ассубъективныминарушениями использования данного инструмента, обусловленными во многомнизким качеством институциональной зрелости страны. В этой связи задачаобщества состоит не в отрицании потенциальной эффективности деятельностиБР, а в ее совершенствовании. Все авторские предложения и рекомендации,предложенные в данном исследовании, нацелены на решение этой задачи.167СПИСОК СОКРАЩЕНИЙ И УСЛОВНЫХ ОБОЗНАЧЕНИЙБР банк развитияБРИКС Бразилия, Россия, Индия, Китай, Южно-АфриканскаяреспубликаВВП валовый внутренний продуктВНЕШЭКОНОМБАНК государственная корпорация «Банк развития ивнешнеэкономической деятельности»ВРП валовый региональный продуктГЧП государственно-частное партнерствоДТП дорожно-транспортное происшествиеИиР исследования и разработкиКБ коммерческий банкКПЭ ключевые показатели эффективностиКФИР кредитно-финансовый институт развитияМСП малое и среднее предпринимательствоООН Организация объединенных нацийОЭСР Организация экономического сотрудничества иразвитияПИИ прямые иностранные инвестицииРОССТАТ федеральная служба государственной статистикиРР-МЕТОД эконометрический метод «разность разностей»РФ Российская ФедерацияССП сбалансированная система показателей168СПИСОК ИСПОЛЬЗОВАННОЙ ЛИТЕРАТУРЫНормативные правовые акты1.
Бюджетный кодекс РФ от 31 июля 1998 г. N 145-ФЗ. [Электронный ресурс]. /Справочно-правовая система «КонсультантПлюс» Проф. Версия – Режимдоступа: http://www.consultant.ru (дата обращения: 11.02.2015).2. Инструкция Банка России от 17 июня 2014 г. N 154-И «О порядке оценкисистемы оплаты труда в кредитной организации и порядке направления вкредитную организацию предписания об устранении нарушения в ее системеоплаты труда» [Электронный ресурс]. / Справочно-правовая система«КонсультантПлюс» Проф. Версия – Режим доступа: http://www.consultant.ru(дата обращения: 11.02.2015).3. Конституция РФ (принята всенародным голосованием 12 декабря 1993 г.)[Электронный ресурс]. / Справочно-правовая система «КонсультантПлюс» Проф.Версия – Режим доступа: http://www.consultant.ru (дата обращения: 11.02.2015).4.
![](https://s.studizba.com/z.php?f=/templates/si/i/noavatar.png&w=100&h=100&t=1"){kind=avatar}
