Развитие методов стоимостного управления проектами по созданию инновационных продуктов (1142658), страница 13
Текст из файла (страница 13)
В российскую практику решения данных вопросов огромный вкладвнесли такие авторы, как П. Л. Виленский и В. Н. Лившиц, С. А. Смоляк иП. В. Севастьянов, А. О. Недосекин, В. В. Царев и другие. В работах указанныхучетных исследуются такие методы, как нечетко-множественный анализ рисков,метод Гурвица, интервально-вероятностная оценка рисков (модернизацияметода Гурвица), метод Монте-Карло и сценарный анализ, а также методопционов и другие.Учет рисков влияет и на управление стоимостью проекта как совокупностизатрат (посредством прогнозирования резервов на возможные потери в связи снаступлением риска, и мер по снижению рисков), и на определение79эффективности проекта - расчета ожидаемой добавленной стоимости проекта(англ., Net Present Value).На сегодняшний день существует проблема двойного учета влияния рисковна инновационный проект в процессе оценки стоимостных параметров.
Однимиз путей решения является нивелирование риска как в ставке дисконтирования,так и в самом денежном потоке – т.е. построение безрискового денежногопотока. Например, Организация экономического сотрудничества и развитияпредлагает метод оценки рисков проекта в стоимостном выражении в денежномпотоке, посредством умножения размера потенциального ущерба от риска навероятность его возникновения [123, с. 37]. После чего в денежный поток попроекту закладываются резервы на покрытие рассчитанных в денежномвыражении рисков.
Такой подход позволяет рассчитать безрисковый денежныйпоток, и использовать безрисковую ставку дисконтирования, что нивелируетвозможность двойного учета рисков в оценке стоимостных параметров проекта.В России данный подход на практике применяется крайне редко. Во многом, этообусловлено отсутствием, в отличие от зарубежной практики, накопленныхстатистических данных о реализованных инновационных проектах, рисках,которые произошли по ходу их реализации и ущербе в денежном выражении,которые они принесли проекту.Другим подходом к интегрированию учета рисков в модели расчетастоимостных параметров инновационных проектов, используемым в зарубежнойпрактике, является вероятностная оценка рисков.
Данный подход заключается воценке вероятности наступления риска, расчете обратной вероятности –ненаступления риска, и затем взвешивании денежного потока на рассчитаннуювероятность. Дисконтирование свободного денежного потока, взвешенного повероятности, производится по безрисковой ставке. Данный метод будетподробно рассмотрен в рамках Главы 3 настоящей диссертации. К егопреимуществам можно отнести более простой порядок расчета, в отличие отподхода, связанного с оценкой потенциального ущерба, что особенно актуальнона начальных стадиях NPD-проектов, ключевой особенностью которых является80их высокая неопределенность. Кроме того, данных подход позволяет учестьизменение величины и характера рисков по ходу реализации проекта, чего нельзясделать в случае, когда риски учитываются в ставке дисконтирования и такимобразом в рамках расчетов остаются неизменными на всем протяжении проекта.Слабыесторонысуществующихроссийскихметодовучетанеопределенности и риска (анализ чувствительности, метод сценариев, методМонте-Карло и т.
д.), используемых при оценке эффективности проектов посозданию инновационных проектов, заключаются в следующем:−отсутствие методологической базы учета инновационных рисков,связанных с разработкой и коммерциализацией инновационных продуктов;−детерминированность значений факторов внешней и внутреннейсреды реализации проекта, что снижает достоверность прогнозированияденежных потоков проекта на длительный период времени;−в условиях нестабильности и высокой волатильности значенийфакторов, влияющих на стоимость проекта, резко увеличивается объемвычислений; их применение в условиях неполной или неточной информацииограничено из-за большого числа предпосылок и модельных упрощений,которые, с одной стороны, обеспечивают доступность и реализуемость, сдругой — приводят к невысокой точности и надежности получаемыхрезультатов.Непосредственным стоимостным управлением любым проектом посозданию инновационного продукта занимаются менеджеры, т.е.
люди. Ирешения, принимаемые ими, часто зависят не только от обстоятельств, уровнязнаний, и т.д., но и от их мотивации. В следствие чего, отдельное вниманиеследует уделить российским разработкам в области управления человеческимкапиталом с целью развития инновационной активности предприятий. В рамкахданного направления следует выделить работы О. В. Лосевой [21] в направленииразработки концепции и методологии комплексной оценки интеллектуальнойсоставляющей человеческого капитала как ключевого фактора инновационнойдеятельности и предложенные данным автором рекомендации по активизации81инновационного развития социально-экономических систем на мезо- имикроуровне. В области стоимостного управления проектами по созданиюинновационныхпродуктовприменимытакиеразработкиотмеченногокомплексного подхода, как алгоритмы ранжирования и классификацииработниковпоИспользованиеинтеллектуальномуалгоритмадаеткапиталувозможностьиегосоставляющим.руководствуорганизацииопределять ценность конкретного работника, направления совершенствованияего развития, осуществлять эффективную кадровую политику, мотивационныевоздействиянаперсоналсцельюповышенияэффективностиегоинтеллектуально-инновационной деятельности.Разработанныестимулирования,ЛосевойО.
В.предполагающиепринципысозданиесистемыбалансамотивацииинтересовивсехсотрудников и ориентированные на развитие и включение в деятельностьинтеллектуальных способностей и возможностей каждого работника, имеютотдельную практическую значимость для инновационных проектов, т. к. именноэффективный, мотивированный менеджмент и команда проекта — один изключевых рычагов влияния как на стоимость проекта, так и на другие егопараметры.Таким образом, анализ практики стоимостного управления проектами посозданию инновационных продуктов в России выявил следующие направлениядля дальнейшей разработки:1.Установление единого понятийного аппарата в области управленияпроектами по созданию инновационных продуктов и фиксация его в российскомстандарте.2.проектамиРазработкапокомплекснойсозданиюсистемыинновационныхстоимостногопродуктовиуправленияфиксированиепоследовательности, содержания и критериев каждого процесса в рамках этойсистемы.3.Совершенствованиеметодологииопределениявлиянияинновационных рисков на составляющие стоимости проекта с учетом изменения82рисков во времени, развитие математически обоснованных подходов кпрогнозированиюспросанаинновационнуюпродукциюдлярасчетастоимостных параметров проекта.4.Разработка конкретных методов влияния на стоимость проекта посозданию инновационных продуктов (рычагов воздействии).2.3 Основные принципы построения эффективной системы стоимостногоуправления проектами по созданию инновационных продуктов наразличных стадиях жизненного цикла проектаСтоимостное управление NPD-проектом является частью общего процессауправления проектом по созданию инновационного продукта.
Его укрупненнаясхема отражена на рисунке 18. Объектом управления является инновационныйпроект, имеющий ряд параметров, таких как стоимость, сроки, качество идругие. В процессе реализации проекта оценивается и контролируется каждыйиз параметров проекта, на основе чего формируется перечень корректирующихвоздействий на проект. На проект и его параметры оказывает влияние и внешняясреда:например,текущиепотребностипокупателей,технологическиедостижения, действия конкурентов и т. д.
Основная задача управления —достижение целевых параметров проекта, что невозможно без управленческихвоздействий на проект.83Источник: составлено автором.Рисунок 18 — Укрупненная схема управления инновационным проектомВыбораспектауправлениястоимостьюпроектапосозданиюинновационного продукта как основного критерия управления накладываетограничения на остальные критерии управления (сроки, закупки, риски и т.
д.).Очевидно, что концентрация на стоимостном управлении не означает отказ отуправления другими критериями: это невозможно, т. к. все аспекты управленияпроектом взаимосвязаны. Выбор критерия «стоимость» в качестве основногоозначает, что ключевые решения на проекте принимаются в первую очередь сточки зрения их влияния на итоговую стоимость и экономическую добавленнуюстоимость проекта по созданию инновационного продукта.Комплексно рассматривая основные подходы и процессы стоимостногоуправления, отраженные в зарубежных и российских источниках, можновыделить 5 ключевых стоимостных показателей, которые необходимоконтролировать и корректировать на каждом из этапов проекта:841) стоимость проекта как совокупность всех затрат по проекту;2) ожидаемая добавленная стоимость проекта;3) стоимость компании, реализующей проект;4) инновационные риски проекта, влияющие на стоимость проекта и егоэффективность;5) качественная оценка полезности инновационного продукта, так как безучета данного фактора, а также факторов внешней среды (конкуренции и т.
![](https://s.studizba.com/z.php?f=/templates/si/i/noavatar.png&w=100&h=100&t=1"){kind=avatar}
