Развитие деятельности факторинговых компаний на российском финансовом рынке (1142624), страница 13
Текст из файла (страница 13)
Данный примерохватывает максимальный функционал, который реализуется в факторинговойкомпании.В форме департаментов представлены основные функциональныеструктурные подразделения, которые непосредственно участвуют в процессеорганизации факторинговых операций. Работа в данных подразделенияхтребует от сотрудников опыта работы в сфере факторинга и наличияспецифических навыков. В форме отделов представлены инфраструктурныеподразделенияфакторинговойкомпании,выполняющиефункциипообеспечению ее текущей деятельности и поддержке проведения факторинговыхопераций.
Пример типовой организационной структуры факторинговойкомпании приведен в приложении Г.79Генеральный директорДепартаментразвитияДепартаментпроведенияоперацийФинансовый контролерДепартаментконтроля имониторингаДепартаментанализаДепартаментметодологииПредставительствоБухгалтерияЮридическийотделИТ-отделОтделмаркетингаОтдел кадровОтделказначейства ибюджетированияАдминистративныйотделИсточник: составлено автором.Рисунок 7 — Пример организационной структуры факторинговойкомпанииОрганизационнаяструктурафакторинговойкомпаниивключаетструктурные подразделения компании и основные функции, которые онивыполняют. Основные подразделения и их основной функционал показаныв таблице 16 [74, С. 695].Кроме того, для разработки стратегии развития компании целесообразносоздание такого высшего управленческого органа как Совет директоров,в функции которого входят стратегическое управление и стратегическоепланирование.
При этом в его состав обязательно должны входитьпредставители материнских структур / инвесторов / владельцев компании, топменеджмент, независимые директора, которые должны быть представленынезависимыми экспертами с опытом работы в области факторинга. Например,в Совете директоров ООО «ПОЛИТЕКС» в качестве независимого директорапредставлен Эрик Тиммерманс — Генеральный секретарь International FactorsGroup, специалист с большим опытом работы в факторинге.80Недостаток кадров для факторинговых компаний на российском рынкеособенноострочувствуетИнфраструктурныеврамкахподразделенияфункциональныхтребуютдостаточнонаправлений.универсальныхспециалистов, которых легче найти (бухгалтерия, юристы, отчетностьрегулятору), но основные функциональные направления требуют толькоспециалистов с опытом в факторинге от 1 до 3 лет, а дальнейшеекомплектование кадрового состава чаще всего приходится проводить путемобучения новых специалистов.Подразделениегенеральномуфинансовогодиректоруиконтроляявляетсяподчиняетсяответственнымзанапрямуюсоблюдениезаконодательства в сфере ПОД/ФТ.Таблица 16 — Структурные подразделения факторинговой компании и ихфункцииСтруктурноеподразделениеГенеральный директорОсновные функцииУправление операционной деятельностью,разработка и реализации стратегииФинансовый контролерСоблюдение фактором требованийзаконодательства в сфере ПОД/ФТДепартамент развитияПривлечение и консультирование клиентов,структурирование сделок, продвижение услугкомпанииДепартамент проведения Фактическое проведение факторинговыхоперацийоперацийДепартамент контроля иПроверка контрагентов, верификация поставок,мониторингапроверка уведомлений об уступке, управлениедебиторской задолженностью, урегулированиепросроченной задолженностиДепартамент анализаФинансовый анализ поставщиков и дебиторов,структурирование сделок, установлениелимитов, мониторинг контрагентовДепартамент методологии Разработка и обновление методологическойбазы факторинговых операций81Продолжение таблицы 16СтруктурноеподразделениеБухгалтерияОсновные функцииРеализация учетной политики, учетфакторинговых операцийЮридическая экспертиза договорной базы,разработка юридической документации,юридическое сопровождение факторинговыхоперацийРеализация кадровой политикиПродвижение и реклама услуг компании, брендакомпании, работа со СМИОбеспечение работы ИТ-инфраструктуры,сопровождение всех ИТ-систем (в т.ч.
системыавтоматизации факторинговых операций)Обеспечение фондирования факторинговыхопераций, бюджетное планирование.Обеспечение административно-хозяйственнойдеятельности компанииОсуществление факторинговых операций вопределенном регионе в рамках отведенногофункционалаЮридический отделОтдел кадровОтдел маркетингаИТ-отделОтдел казначейства ибюджетированияАдминистративный отделПредставительствоИсточник: составлено автором.Взависимостиотприменяемойорганизационнойструктурыразрабатывается методическая база факторинговой компании, которая будетподробно рассмотрена ниже.Еще одним важнейшим функциональным направлением деятельностифактора является автоматизация факторинговых операций. Для автоматизациидеятельности и бизнес-процессов факторинговой компании крайне важновыбрать функциональную, гибкую ИТ-систему, которая имеет широкоеприменение в области факторинга.
Данный вопрос будет подробно изложендалее в работе.В рамках реализации разработанного алгоритма происходит контрольходаегоисполненияврамкахпоследовательныхключевыхточек,82позволяющих определить этап и степень успешности его реализации. Обычнов качестве данных точек используют следующие события: разработка нормативной документации по проекту; начало продаж и финансирования; выход на текущую окупаемость; выход на полную окупаемость.В зависимости от специфики реализуемого проекта последовательностьдостижения первых трех ключевых точек проекта может меняться.
На основеданных точек составляется календарный план проекта с указанием дат и сроковреализации. В рамках контроля ключевых точек производится расчетследующих показателей: чистая прибыль за отчетный период, срок выхода натекущую окупаемость, срок полной окупаемости проекта.Важной составляющей алгоритма развития факторинговых операцийв факторинговой компании является формирование показателей для оценки еедеятельности. Данные показатели рассчитываются на регулярной основе закаждый отчетный период (квартал, год).Для планирования и оценки деятельности факторинговой компаниив рамках предложенного алгоритма были разработаны следующие показатели:маржа;доляпросроченнойзадолженностивпортфеле(срокомдо30 дней / от 30 до 90 дней / более 90 дней); средний срок рассмотрения заявкиклиента; прибыль на одного сотрудника; число транзакций на одногосотрудника.Методика расчетов и рекомендованные нормативные значения указанныхпоказателей приведены в таблице 17.83Таблица 17 — Показатели оценки деятельности факторинговой компанииПоказательФормуларасчетаМаржа (М),% годовыхM = C р − CфРасшифровкаформулCр — стоимостьразмещенияденежных средств, %годовых;Сф — стоимостьфондирования, %годовыхОДоляО — объемД = пз × 100% пзпросроченнойпросроченнойПзадолженностизадолженностив портфеле (Д)(сроком до 30 дней /(сроком до 30от 30 до 90 дней /дней / от 30 доболее 90 дней), руб.;90 дней / болееП — объем портфеля,90 дней), %руб.Средний срокСn — срок∑n C nрассмотрения С з =рассмотрения заявкиnзаявки клиентапо n-му клиенту,дней;( С з ), днейn — количествоклиентов за период,шт.Прибыль наЧП — чистаяЧПП=одногоприбыль компании заССЧсотрудникагод, руб.;(П), руб./годССЧ —среднесписочнаячисленностьсотрудников за год,чел.ЧислоТ — числоТ=Тстранзакций натранзакций за год,ССЧодногошт.;сотрудникаССЧ —среднесписочная( Т с ), шт./годчисленностьсотрудников за год,чел.Источник: составлено автором.Номерформулы(6)Нормативноезначение4-6(7)<1(8)20(9)> 1 000 000(10)> 5 00084Данные показатели позволяют оценить основные функциональныенаправления деятельности компании.
Показатель маржи позволяет оценитьприбыльность компании и финансовую отдачу для владельцев и инвесторовв целом. Показатель доли просроченной задолженности в портфеле показываетуровень эффективности риск-менеджмента компании, поскольку все этапы ипроцедуры риск-менеджмента, в той или иной мере, влияют на возникновениепросрочки.Показатель срока рассмотрения заявки позволяет оценить быстротувыполнения внутренних бизнес-процессов в компании и, соответственно,эффективность ее организационной структуры. Этот показатель важен и длясравнения с конкурентами, поскольку он является одним из важнейшихнеценовых показателей для клиента в процессе выбора фактора.Прибыль на одного сотрудника компании и число транзакций на одногосотрудника свидетельствуют о том, насколько организационная структуракомпании и штатная численность сотрудников оптимальна.Установлениенормативныхзначенийразработанныхпоказателейпроизводится на основе бенчмаркинга показателей компаний-конкурентовна российском и зарубежном рынке факторинга, а также на основе практикиразвития факторинговых операций в России.Сравнительный анализ показателей за разные периоды и по отношениюк конкурентам логично проводить к привязке к позициям компаниив общепризнанных рейтингах участников рынка факторинга.
Помимоприведенных ниже специфических показателей для факторинговой компаниисравнениеобычнопроводяттакжепостандартнымфинансовымиоперационным показателям (примеры таких показателей применительнок деятельности ООО «ПОЛИТЕКС» приведены в таблицах 18, 19).Подобный сравнительный анализ с учетом позиции компании на рынкепозволяет количественно оценить все ключевые направления деятельностифакторинговой компании на любом из этапов реализации алгоритма.85Таблица 18 — Показатели деятельности ООО «ПОЛИТЕКС» за 2011–2014 гг.Факторинговые ФакторинговыйДоходоперациипортфельМестоОбъем,Объем,Объем,в рейтингеРейтинг,Рейтинг,млрдмлрдмлн«Экспертместоместоруб.руб.руб.РА»Период20111270,325192020126,7211,81722419201324145125791020142814612120410Источник: составлено автором.Таблица 19 — Динамика операционных показателей ООО «ПОЛИТЕКС» за2011–2013 гг.КоличествоКоличествоМесто в Количествоконтрагентов, транзакцийрейтинге заключенПериодпереданных на (профинанных«Экспертфакторинговое сированныхдоговоровРА»обслуживаниепоставок)201133511169201225221171 555201317542954 514РегионыприсутствияМоскваМосква,СанктПетербургМосква,СанктПетербург,КраснодарИсточник: составлено автором.Таким образом, разработан алгоритм развития факторинговых операцийв рамках факторинговой компании, который учитывает основные этапы еедеятельностииопределяетобластиихконтроля:функциональныесоставляющие, организационную структуру, ключевые точки контроля,86показатели для планирования и оценки деятельности факторинговой компании.Данный алгоритм позволяет повысить качество проводимых факторинговыхопераций.2.2 Разработка методических рекомендаций развития факторинговойкомпанииКак было отмечено выше, ключевой составляющей создания ифункционированияметодическойфакторинговойбазы.Каждыйкомпанииреализованныйявляетсяпроектразработкапоеесозданиюфакторинговой компании является в этом смысле уникальным, посколькуметодическая база должна быть адаптирована к целям, задачам конкретнойкомпании, ее положению на рынке и имеющимся ресурсами.
Тем не менее,практика реализации проектов по созданию и развитию факторинговыхопераций на российском рынке позволила нам разработать ряд методическихрекомендаций, которые являются универсальными для российского рынкафакторинга.Задачей данного исследования являлась разработка методическихрекомендаций для деятельности факторинговых компаний, которые позволяютадаптировать деятельность компании к стоящим перед ней задачам.На основе исследования практики создания и развития бизнеса в формефакторинговой компании на рынке России и стран СНГ нами разработаныметодические рекомендации для работы факторинговой компании.Обычно методическая база для работы факторинговой компаниивключает следующие составные части: регламент проведения операций; система риск-менеджмента факторинговых операций; продуктовый ряд компании; структура тарифного плана; нормативно-юридическая база.87При этом данная методическая база формируется и реализуется в рамкахутвержденной бизнес-модели.
Бизнес-модель — укрупненное описаниеосновных параметров бизнеса компании, благодаря которым она обеспечиваетполучение прибыли. Бизнес-модель может быть представлена схематически,в виде презентации или в виде определенного документа. Согласно методуА. Остервальдера, автора ряда работ по бизнес-моделям, последние должнысодержать девять структурных блоков [43, С. 21-23]: основные партнеры(которые предоставляют ресурсы или берут часть функций на аутсорсинг),основные процессы (а также направления деятельности), основные ресурсы,предлагаемая клиентам ценность, технологии клиентских отношений, каналысбыта, целевые группы потребителей, структура затрат, потоки доходов.В основе методической базы лежит процесс проведения факторинговыхопераций.
![](https://s.studizba.com/z.php?f=/templates/si/i/noavatar.png&w=100&h=100&t=1"){kind=avatar}
