Диссертация (1139227), страница 5
Текст из файла (страница 5)
ФЗ«О РЦБ» конкретизирует исследуемое явление, добавляя в его содержаниедеятельность профессиональных участников РЦБ, необходимую для над-СЗ РФ. 1996. № 17. Ст. 1918.См., напр., Жилинский С.Э. Предпринимательское право (правовая основа предпринимательской деятельности): учеб. для вузов / С.Э. Жилинский. 8-е изд., пересмотр, и доп. М.:Норма, 2007. С. 268.1223лежащего учета прав на ценные бумаги 1. Для уголовного права имеет значение только деятельность по надлежащему учету прав.В целях детализированного обеспечения РЦБ уголовным закономэтих компонентов недостаточно.
Полагаем, в его содержании следует также выделять соблюдение прав владельцев ценных бумаг. Потребность обусловлена многими обстоятельствами, в особенности последствиями, которые неизбежны. Они имеют двойственную природу. С одной стороны,проявляются в неспособности потерпевшего (владельца эмиссионных ценных бумаг либо инвестиционных паев паевых инвестиционных фондов) креализации предоставленных законом прав, неполучение должного доходаи т.д., с другой – сопровождаются неосновательным обогащением лиц врезультате противоправных деяний, которым законодатель не придает значения.Таким образом, структуру РЦБ в уголовно-правовом смысле образуют: эмиссия ценных бумаг; обращение ценных бумаг; соблюдение праввладельцев ценных бумаг; учет прав владельцев ценных бумаг.Анализ РЦБ будет неполным без рассмотрения лиц, вовлеченных вэту сферу. Систематизируем их в представленные ниже группы и раскроемсодержание.
Эта потребность обусловлена тем, что в науке уголовногоправа встречаются предложения о признании тех или иных лиц в качествесубъектов преступления, которые по определению не могут ими быть2.Первую группу образуют правоприменители; вторую – эмитенты ивладельцы ценных бумаг; третью – профессиональные участники их рынка.См.: Приказ ФСФР России от 30 августа 2012 г. № 12-78/пз-н г.
Москва «Об утверждении Порядка открытия и ведения депозитариями счетов депо и иных счетов» // РГ. 24 октября 2012г.2См., напр., в отношении ст. 185 УК РФ: Талан М.В. Ответственность за преступленияна рынке ценных бумаг по уголовному праву России / М.В.
Талан // Ученые записки Казанского государственного университета. Серия: Гуманитарные науки. 2010. Т. 152. № 4. С. 189.124Первую группу составляют участники: 1.1) наделенные регулятивными функциями на РЦБ; 1.2) осуществляющие охранительные функции(следователи, прокуроры, суды).К органам, наделенными регулятивными функциями на РЦБ, относятся: Президент РФ, Правительство РФ, Министерство финансов России,ФСФР России 1.
Их важно рассматривать в связи с тем, что одними лишьзаконодательными средствами проблему выстраивания правовой системыРЦБ не решить. Важно обеспечить применение норм законов 2.Президент РФ определяет в соответствии с Конституцией РФ основные направления внутренней и внешней политики государства, выражающиеся в нормативных правовых актах 3 и ежегодных Посланиях. Так, в последнем послании В.В. Путин обозначил, что с 2013 г.
«после создания соответствующей управляющей структуры часть средств Фонда национального благосостояния, для начала это может быть сумма до 100 млрд. рублей (некоторые считают, что не менее 100 млрд. рублей), нужно вкладывать уже в российские ценные бумаги. Они должны быть связаны с реализацией инфраструктурных проектов» 4.Правительство РФ распределяет функции по нормативному правовому регулированию в сфере финансового рынка между Министерствомфинансов РФ и ФСФР России, руководит ФСФР России 5.Имеется проект федерального закона «О внесении изменений в некоторые законодательные акты Российской Федерации в связи с передачей Банку России полномочий по регулированию, контролю и надзору в сфере финансовых рынков», в соответствии с которым произойдет передача Банку России полномочий ФСФР России по нормативно-правовому регулированию, контролю и надзору в сфере финансовых рынков и некоторых других полномочий.Подробнее см.: ЦБ получит полномочия ФСФР // РГ.
12 марта 2013 г.2Хабриева Т.Я., Доронина Н.Г. Создание международного финансового центра: системный подход к решению правовых проблем // Журнал российского права. 2010. № 11. С. 11.3См., напр.: Указ Президента РФ от 04 ноября 1994 г. № 2063 (ред. от 14 июля 20111г.) «О мерах по государственному регулированию рынка ценных бумаг в РоссийскойФедерации» // СЗ РФ. 1994. № 28. Ст.
2972.4Послание Президента Российской Федерации Федеральному Собранию РФ //РГ. 12 декабря 2012 г.5СЗ РФ. 2011. № 10. Ст. 1341.25Министерство финансов РФ осуществляет разработку основных направлений развития РЦБ и координацию деятельности федеральных органов исполнительной власти по вопросам регулирования рынка1. В этойсвязи важно отметить следующие функции:- определение порядка лицензирования различных видов профессиональной деятельности на РЦБ;- разработка единых требований к правилам осуществления профессиональной деятельности с ценными бумагами, и т.д.ФСФР России представляет собой контрольно-надзорный орган. Нанее возложены только административные функции. Она не наделена полномочиями проводить расследования в рамках уголовного дела, это прерогатива следственных органов, однако обладает правом налагать запреты насовершение финансовых операций.
В этой связи часто в юридической литературе производится сравнение с зарубежными странами и предлагаетсяв России создать государственный орган, наделенный такими функциями2.Последняя идея вряд ли осуществима в России, как минимум, потому, чтопотребуется внесение существенных изменений в действующие нормативные правовые акты, содержание которых будет направлено на изменениеустановленной системой органов по осуществлению предварительногоследствия и дознания.
Это повлечет дополнительное финансовое вложениена переквалификацию или подготовку специалистов, специализирующихсяна расследовании анализируемых преступлений. В процессе работы, скорее всего, будут наблюдаться проблемы организационного характера. ПоПостановление Правительства РФ от 30.06.2004 г. № 329 (ред. от 13.06.2012 г.) «ОМинистерстве финансов Российской Федерации» // СЗ РФ. 2004. № 31. Ст. 3258.2См.: Постановление Правительства РФ от 29.08.2011 г.
№ 717 (ред. от 05.05.2012 г.)«О некоторых вопросах государственного регулирования в сфере финансового рынка Российской Федерации» (вместе с «Положением о Федеральной службе по финансовым рынкам») //СЗ РФ. 2011. № 36. Ст. 5148; Событие ноября 2011 г.: Криминал «увел» миллиарды через рынок акций; Зверев В. Мошенничество с использованием инсайдерской информации и манипулированием ценами / В.
Зверев // Справочник экономиста. № 4 (70). 2009 [Электронный ресурс]. Режим доступа: http://economist-info.ru/magazine-articles/show/6/ (дата обращ.:16,20.12.2011 г.).126лагаем, практически воплотить это будет довольно сложно и бесперспективно.К субъектам, осуществляющим охранительные функции, принадлежат следователи, прокуроры, суды. На них возложена обязанность применения уголовно-правовых норм по охране РЦБ.
Соблюдая системность вправовом обеспечении рынка, следует сказать, что она не может быть осуществлена без решения задач, относящихся к выбору суда, судебных ииных процедур, применяемых при защите прав инвестора1.Вторая группа – эмитенты и владельцы ценных бумаг.Эмитентом признается юридическое лицо, исполнительный органгосударственной власти, орган местного самоуправления, которые несут отсвоего имени или от имени публично-правового образования обязательства перед владельцами ценных бумаг по осуществлению прав, закрепленных этими ценными бумагами. Владельцем считается лицо, которому ценные бумаги принадлежат на праве собственности или ином вещном праве.Функционирование рынка, подкрепленное надлежащей его охраной, обеспечивает реализацию установленных действующим законодательствомправ их владельцев.Третья категория – профессиональные участники РЦБ, под которымипонимаются юридические лица, осуществляющие виды деятельности, указанные в ФЗ «О РЦБ».
Установленные законом виды деятельности называются профессиональной деятельностью на РЦБ. Они определяются каксовокупность самостоятельных юридически значимых действий и операций профессиональных участников рынка, осуществляемых ими на профессиональной основе систематически и на свой риск, связанных с организацией и поддержанием функционирования РЦБ экономическими, органи-1Хабриева Т.Я., Доронина Н.Г. Указ. работа. С.
11.27зационными и техническими методами с целью достижения положительного экономического результата 1.К профессиональным видам деятельности относятся брокерская, дилерская, депозитарная деятельности, а также деятельность центральногодепозитария, трансфер-агента, деятельность по управлению ценными бумагами, определению взаимных обязательств (клиринг), держателя.Логическим продолжением описания указанной деятельности выступает вопрос, является ли она предпринимательской? Обращение к нему вызвано несколькими обстоятельствами. Среди них первостепенное значениеследует отдать следующему фактору. Если мы говорим о предпринимательской деятельности, то она охватывается понятием экономическая деятельность, и ее участники, нарушившие определенный порядок ведениятакой деятельности, должны нести ответственность по гл.
22 УК РФ, впротивном случае – снимается вопрос о применении мер принуждения.Если мы говорим о профессиональных участниках РЦБ, представленных в третьей категории, то их деятельность признается предпринимательской, поскольку полностью соответствует признакам, указанным в ст.2 ГК РФ со всеми вытекающими отсюда последствиями 2, к которым необходимо относить и уголовно-правовые. В то же время для акционерногообщества ведение реестра акционеров не является предпринимательскойдеятельностью, поскольку она не обладает признаками самостоятельностии направленности на получение прибыли; это есть не что иное, как публичная обязанность, осуществление которой ограничено количеством акционеров.
Отсюда вытекает тезис, предложенный О.М. Олейник, что «ак-Голубков А.Ю. Правовые проблемы осуществления хозяйственной деятельности нарынки ценных бумаг: дис. … канд. юрид. наук 12.00.04, 12.00.12 / А.Ю. Голубков. М., 1998. С.96-98.2Олейник О.М. Свобода воли и ответственность в экономическом обороте / О.М. Олейник // Правовые исследования: новые подходы. Сборник статей факультета права НИУ ВШЭ.М.: Национальный исследовательский университет «Высшая школа экономики»: Юридическаяфирма «КОНТАКТ», 2012. С. 45.128ционерное общество может быть привлечено к гражданско-правовой ответственности в виде возмещения вреда, причиненного правонарушениемили преступлением (прим.
![](https://s.studizba.com/z.php?f=/templates/si/i/noavatar.png&w=100&h=100&t=1"){kind=avatar}
