Диссертация (1152275), страница 36
Текст из файла (страница 36)
В совокупности перечисленные возможности повышают качество обслуживания клиентов, обеспечивая лучшее понимание финансовыхпродуктов и услуг.В совокупности все перечисленные возможности могут привести к повышению качестваобслуживания клиентов, обеспечивая лучшее понимание продуктов и условий.Цифровые финансы предоставляют значительные преимущества и существенные возможности для поставщиков финансовых услуг. Повышение эффективности перехода на цифровыеплатежи (с наличных денег) может сэкономить организациям около 400 млрд долл. США в годна прямых затратах. По мере того, как все больше пользователей получат доступ к счетам, в финансовую систему может поступить до 4,2 млрд долл. США в виде новых депозитов.
Однако,чтобы раскрыть весь потенциал новых форм цифровых финансов, необходимо задействовать го-148раздо более широкий круг игроков, чем коммерческие банки. К ним могут относиться телекоммуникационные компании, поставщики платежей, Финтех-компании, микрофинансовые организации (МФО), розничные продавцы и т.д.В долгосрочной перспективе преимущества цифровых финансов выходит далеко за рамкирасширения доступа, снижения затрат и повышения удобства транзакций. Сеть цифровых платежей является частью базовой финансовой инфраструктурой, которая позволяет частным лицам икомпаниям беспрепятственно совершать сделки между собой, повышая основу для более широкого внедрения и использования финансовых инноваций.В то же время необходимо держать под контролем риски, связанные с цифровыми финансами, которые значительно различаются в зависимости от экономических условий, а выявленныевозможности в меньшей степени будут зависеть от конкретных условий и в большей степени оттехнологий, позволяющих их реализовать.Риски, связанные с цифровыми финансами, могут значительно различаться в зависимостиот экономических условий, а выявленные возможности будут меньше зависеть от конкретныхусловий и больше от технологий, которые позволят их реализовать.Новые области уязвимости могут развиваться из-за новых финансовых продуктов (например, криптовалют) и новых технологий (например, распределенная бухгалтерская книга без правдоступа, основанная на анонимных пользователях и децентрализованном управлении без учетаответственности).
Цифровые финансы порождают все большее число финансовых игроков и облегчают трансграничные транзакции, что делает мониторинг транзакций более сложным для финансовых учреждений и государственных органов. Наконец, в то время как новые финансовыеигроки изменяют финансовый сектор, они могут выходить за рамки регулирования банковскогосектора и подчиняться менее строгим правилам ПОД/ФТ, чем банки. Если эти меры не будутсоразмерны рискам ПОД/ФТ, эти пробелы или лазейки в законодательстве могут привести к некоторому искажению конкуренции, что может нарушить принцип равного игрового поля и привести к увеличению потенциала финансовых преступлений.Финансовые и технологические инновации имеет давнюю взаимосвязь, часто дополняя иусиливая друг друга.
Глобальный финансовый кризис 2008 г. стал переломным моментом и причиной, по которой Финтех превращается в новую парадигму153. Такая эволюция создает проблемы для регуляторов и участников рынка, особенно в вопросе балансирования потенциальных153Arner, D. W. Regulating FinTech Innovation: A Balancing Act / D. W.Arner, J. Barberis // Asian Institute Of InternationalFinancial Law [Электронный ресурс] – Режим доступа: http://www.law.hku.hk/aiifl/regulating-fintech-innovation-a-balancing-act-1-april-1230-130-pm (дата обращения: 25.02.2019).149преимуществ от инноваций возможными рисками.
Данная задача балансирования наиболееостро стоит в развивающихся странах и особенно в Азии154.Важной частью цифровых финансов является Финтех, главную отличительную черту которого представляетя способность создавать финансовые инновации. Новая волна Финтеха развивается снизу-вверх, т.е. создается главным образом в гибких стартапах, которые стремятся нарушить традиционные правила на финансовом рынке. Этот новый стартап-тренд, в сочетании спосткризисными реформами регулирования (стимулировавший структурные изменения в отрасли) подталкивает действующие финансовые институты сосредотачиваться на технологияхконкурирования с угрозой, создаваемой новыми стартапами.Финансовые технологии или «Финтех» часто используемый термин, относящийся к компаниям, предоставляющим или облегчающим финансовые услуги с помощью новейших технологий. В своем нынешнем виде Финтех характеризуется технологическими компаниями, которыене взаимодействуют с официальными финансовыми учреждениями и предоставляют прямыепродукты и услуги конечным пользователям, часто через онлайн и мобильные каналы.В то же время Финтех можно воспринимать как технологию использования инновационныхинформационных технологий и технологий автоматизации в сфере финансовых услуг 155.
В широком смысле Финтех можно определить, как технологически обеспеченные финансовые инновации, которые могут привести к появлению новых бизнес-моделей, приложений, процессов илипродуктов с соответствующим материальным эффектом на финансовых рынках, финансовыхучреждениях и предоставлении финансовых услуг.С точки зрения процедур Финтех относится к новым приложениям, процессам, продуктамили бизнес-моделям в сфере финансовых услуг, состоящим из одной или нескольких дополнительных финансовых услуг, предоставляемым целиком или по большей части через Интернет.Услуги могут предоставляться одновременно различными независимыми поставщиками услуг,как правило, включая по меньшей мере один лицензированный банк или страховую компанию.Взаимодействие обеспечивается через интерфейсы API и часто регулируется специальными законами и актами, например, в ЕС это Европейская директива платежных услуг.Финансовые технологии меняются не только из-за работы поднадзорных единиц, но и попричине смены направления вектора надзорных органов.
Этот симбиотический эффект междуChan, R. Asian regulators seek fintech balance / R. Chan // FinanceAsia [Электронный ресурс] – Режим доступа:http://www.financeasia.com/News/401588,asian-regulators-seek-fintech-balance.aspx (дата обращения: 09.11.2018).155Согласно совету по финансовой стабильности, Финтех определяется как «технологически активированная финансовая инновация, которая может привести к появлению новых бизнес-моделей, приложений, процессов или продуктов с соответствующим материальным воздействием на финансовые рынки и учреждения и предоставление финансовых услуг» [Электронный ресурс] – Режим доступа: http://www.fsb.org/what-we-do/policy-development/additional-policy-areas/monitoring-of-fintech/ (дата обращения: 09.11.2018).154150контролируемыми и контролирующими элементами финансового рынка революционизирует финансы.
В 2018–2020 гг. показали влияние на платежи и надзор, в борьбе с финансовыми преступлениями и кибер-рисками.Профессор Патрик Шуфель из школы управления Фрибур вывел следующее определениетермина Финтех: «Финтех является новой финансовой отраслью, которая применяет технологиидля улучшения финансовой деятельности»156. И. Олдридж и С. Кравцив отмечают несколько областей распространения Финтеха, например, автоматизацию страхования, торговли и управлениярисками.Происхождение термина Финтех прослеживается к началу 1990-х гг. и относится к «консорциуму технологий финансовых услуг» – проекту, инициированному Citigroup для содействияусилиям в области технологического сотрудничества. Однако только после 2014 г.
данный секторпривлек к себе пристальное внимание регуляторов, участников отрасли и потребителей. Советпо финансовой стабильности (СФС) в 2017 г. определил Финтех как «технологические инновации финансовых услуг», включая в это определение сочетание продуктов/услуг (например, цифровые розничные платежи, цифровые кошельки, Финтех кредит, робо-эдвайзер и цифровые валюты) и их основные технологии (Таблица 3.11).Таблица 3.11 – Ключевые финансовые технологииКлючевые финансовые технологииОблачные технологииИскусственный интеллектБлокчейнМашинное обучениеИнтернет вещейАналитика больших данныхТехнологии распределенных баз данныхУмные контрактыПрикладной программный интерфейсКриптографияБиометрияЭкстернализация процессов и услугАвтоматизация роботизированных процессовУглубленная аналитикаЦифровая трансформацияИсточник: составлено автором.Schueffel, P.
![](https://s.studizba.com/z.php?f=/templates/si/i/noavatar.png&w=100&h=100&t=1"){kind=avatar}
