Единое платежное пространство зоны Евро - вопросы реализации и возможности интеграции с Россией (1142345), страница 25
Текст из файла (страница 25)
Численные показатели, используемые в расчетах, взяты из таблицы 3.13.2. Показатель «Средняя норма прибыли эмитентов, % от доходов» рассчитан какнорма операционной прибыли, покрывающая риски ухудшения экономическойконъюнктуры.Источник: рассчитано автором по данным [103; 125].В текущих расчетах российского равновесного уровня межбанковскойкомиссии принимается предпосылка о том, что российские банки в отношенииобработки карточных платежей осуществляют свою деятельность при том жеуровне рентабельности, что и банки Венгрии.В результате проведенного анализа было установлено, что для обеспечения5% уровня рентабельности сегмента обслуживания дебетовых карт текущийуровень межбанковской комиссии должен быть снижен на 45%.
В результатеданного снижения равновесная ставка межбанковской комиссии в России можетбыть установлена по дебетовым картам на минимальном уровне - 0,51%. Покредитным картам минимальная ставка должна быть зафиксирована на болеевысоком уровне.В текущей методике оценки межбанковской комиссии на основе анализарентабельностиэмитентовпредполагаетсялинейнаязависимостьмеждудоходами банков-эмитентов от обработки платежей по картам и величиной ставкимежбанковской комиссии. В дальнейшем при совершенствовании предложеннойметодики возможно применение модели оценки влияния ставки межбанковскойкомиссиипопредставленнойоперациямсплатежнымикартамив параграфе 2.3 текущейнадоходыбанков,работы.
Построеннаямодельпредполагает степенную функциональную зависимость доходов банков отвеличиныставкимежбанковскойкомиссии,использованием методов регрессионного анализа.котораяустановленас147Зарубежный опыт директивного регулирования ставок межбанковской комиссииЕсли в Европе директивный метод установления предельного уровнямежбанковской комиссии по трансграничным карточным платежам вступил всилу только с 2015 года, то в США и Австралии данный метод используется ужена протяжении нескольких лет.
Далее будет проведен анализ измененияфинансового положения эмитентов и условий обслуживания держателей карт приустановлении фиксированного максимального уровня межбанковской комиссии.В 2011 году в США к законодательству о финансовой реформе ДоддаФранка была введена поправка Дурбина (Durbin Amendment), ограничивающаяразмер ставки межбанковской комиссии по дебетовым картам на уровне 0,21долл. США и 0,05% от суммы сделок по картам [52, с.
7]. Действие данногорегулирования распространяется только на те банки, активы которых превышают10 млрд. долл. Для компенсации потерь банкам была предоставлена возможностьустановления дополнительных ежемесячных сборов в размере 5 долларов сдержателей карт.
В результате введения поправки средняя межбанковскаякомиссия снизилась с 0,44 долл. до 0,24 долл. за транзакцию [102].Задачей введения поправки было ограничить возмещение затрат эмитентов,напрямую не связанных с обработкой карточных транзакций, таких какинформационное обслуживание, выпуск карт, предоставление дополнительныхсервисов. Также инициаторы данной поправки предполагали, что компенсациязатрат, связанных с наличием мошеннических операций, за счет межбанковскойкомиссии осуществляться не должна.В числе наиболее существенных последствий регулирования можновыделить следующие изменения.1.
При наличии возможности установления дополнительных сборов сдержателей карт, большинство крупных банков не воспользовалисьданной опцией из-за негативной реакции клиентов и, как следствие,вероятности потери большой доли рынка. В 2011 году некоторые148крупные американские банки (в частности, Bank of America Corp), неуспевшие перестроить бизнес-модель карточных услуг, понесли убытки.2. Несмотря на влияние конкуренции между банками за период с 2011 по2013 год среднемесячная комиссия за обслуживание расчетных счетовклиентов увеличилась с 11,2 долл. до 12,5 долл.
Также изменилисьтребования о минимальном остатке на бесплатных счетах клиентов: с2010 по 2013 год минимальный остаток на счете увеличился с 3,9 до 5,8тыс. долл [52, с. 10]. При этом увеличились комиссии за снятиеналичных денег с карт в банкоматах.3. При незначительном изменении количества дебетовых карт и объемаплатежей по дебетовым картам за период с 2011 по 2013 год, объемплатежей по предоплаченным картам увеличился более чем в 2 раза: с 57млрд. долл. до 167 млрд. долл. [136, p. 7-8].
Необходимо отметить, чтопоправка Дурбина не затрагивала комиссии по предоплаченным картам.П р и м е ч а н и е - Бесплатный счет означает, что при некотором минимальном объемесредств на счете ежемесячная стоимость обслуживания счета равна нулю.В исследовании «The New Debit Card Regulations: Initial Effects on Networksand Banks» [99], проведенном Фумико Хаяши, отмечается, что если всесэкономленные от снижения ставок межбанковской комиссии средства торговосервисные предприятия направят на снижение стоимости своих товаров, томаксимальное сокращение розничных цен продукции составит не более 7 центовпри среднем размере покупки в 40 долларов. При этом произойдет увеличениегодовой стоимости обслуживания дебетовых карт на 144 доллара в год. Такимобразом, при данном сценарии совокупный эффект от сокращения ставокмежбанковской комиссии, будет отрицательным как для банков-эмитентов, так идля держателей карт.
Финансовое состояние предприятий торговли при прочихравных условиях не изменится.Эмпирические данные мониторинга цен на продукты повседневного спросав США подтвердили выводы исследования Фумико Хаяши и показали, что привведении поправки Дурбина цены на продукты не снизились, что привело к149ухудшению финансового состояния граждан. Таким образом, большая частьзатрат по обслуживанию карт была переложена банками-эмитентами надержателей карт. Наиболее серьезное негативное влияние поправка Дурбинаоказала на домохозяйства с низким уровнем доходов, которые до ее введенияпользовались бесплатными счетами в банках.На рисунке 3.5 представлена динамика платежей с использованиемдебетовых и кредитных карт в сравнении с ростом ВВП США.
Можно отметить,что за период с 2011 по 2013 год с учетом общемирового тренда роста долиплатежей по картам в общем объеме розничных платежей, объем платежей сиспользованием дебетовых карт увеличился незначительно.3000170001650025001600020001550015001500014500100014000500135000Объем платежей сиспользованиемдебетовых карт, млрд.долл. (левая шкала)Объем платежей сиспользованиемкредитных карт, млрд.долл. (левая шкала)ВВП США, млрд. долл.(правая шкала)1300020092010201120122013Источник: составлено авторам по данным [125].Рисунок 3.5 - Динамика объемов платежей с использованием кредитных идебетовых карт в США в сравнении с ростом ВВПНа основании вышеизложенного материала можно сделать следующиевыводы по данной главе.Нами был проведен сравнительный анализ механизмов осуществлениябезналичных платежей в Европе в рамках проекта SEPA и в России.
В ходеанализа были выделены следующие основные направления развития сферырозничныхплатежей,совершенствованиекоторыхпозволитблагоприятные условия для возможной интеграции России и SEPA:создать150 устранение различий в процессах осуществления кредитовых переводов иопераций прямого дебета в Европе и в России. В частности, необходимовнедрение идентификационного номера плательщика (IBAN), изменениесроков и условий осуществления платежей. применение общих технических стандартов, включая создание системыстандартизированныхплатежныхсообщений,обеспечивающейвозможность использования сквозной автоматизированной обработкиданных, а также создание специальных сервисов осуществления платежейдля клиентов; сближение российского законодательства с европейским.На основе проведенного анализа справедливого уровня межбанковскойкомиссии,балансирующегоинтересыторгово-сервисныхпредприятий,держателей карт и эмитентов, были получены следующие выводы.На основе оценки затрат банков-эмитентов на обслуживание дебетовых картбыло установлено, что текущий средний уровень многосторонней межбанковскойкомиссии, составляющий в России 1,13%, может быть снижен до 0,51% безухудшения финансовых условий обслуживания держателей карт.
То есть,снижение ставки до уровня 0,51% позволит эмитентам покрывать текущиеиздержки на обслуживание карт в полном объеме и получать минимальную нормуприбыли. Тем не менее, при сокращении размера ставки банки могут отказатьсяот предоставления держателям карт дополнительных услуг.При этом, снижение ставки межбанковской комиссии по дебетовым картамниже уровня в 0,51% может привести к убыточности карточного бизнеса дляроссийских банков-эмитентов. На основе опыта США можно предположить, чтодлякомпенсацииубытковбанкимогутувеличитьстоимостьгодовогообслуживания карт для их держателей.Проведенный тест безразличия торгово-сервисных предприятий к средствуоплаты товаров и услуг показал, что сбалансированный уровень межбанковскойкомиссии по кредитным и дебетовым картам в России составляет 0,26%. Приданном уровне стоимость обслуживания платежей с использованием наличности151для торговых предприятий эквивалента стоимости обслуживания платежей сиспользованием карт.
![](https://s.studizba.com/z.php?f=/templates/si/i/noavatar.png&w=100&h=100&t=1"){kind=avatar}
