Диссертация (Совместимая финансовая отчетность логика и техника построения), страница 9

Сложились практики подготовки финансовойотчетности групп компаний, а также сформировались подходы к их анализу иоценке. Консолидированная финансовая отчетность перестала в ряде случаевотражатьэкономическуюсущностьдеятельностигруппыкомпаний,например, из-за не включения компаний под общим контролему, а ееинформативность становится не достаточной для пользователей финансовойотчетности. Так, индивидуальная отчетность не показывает, какое влияние накомпанию оказывает ее нахождение в группе, а консолидированнаяотчетность не показывает, как на нее влияет каждая из компаний группы.Кроме того, компании, находящиеся под общим контролем в соответствии сМСФО и US GAAP не попадают в консолидированную финансовую48отчетность,ноприэтом составляютбизнес.Обзорновыхвидовконсолидированной финансовой отчетности, более полно отражающихэкономическую сущность бизнеса, представлен в следующей главе.49Глава 2.

Консолидированная финансовая отчетность и ее видыУчитывая многообразие структурирования бизнесов в России и в мире,не все группы компаний подпадают под традиционные стандартыконсолидации, и, таким образом, не все группы компаний имеютвозможность получить выгоды от наличия консолидированной финансовойотчетности, такие, например, как привлечение долгового и долевогофинансирования. Приоритет экономического содержания над юридическойформой предполагает возможность взглянуть на бизнес поверх егоюридических границ, его юридической формы. Таким образом, неизбежнопоявление различного рода финансовых отчетностей бизнеса, отличных отконсолидированной финансовой отчетности, но представляющих отчетностьбизнеса как единого экономического субъекта, как набора деятельностей и«возвратов» от них, их итогов.2.1.

Анализ концептуальных основ и методологии составленияконсолидированной финансовой отчетности групп компаний,реализуемой в Российской Федерации и за рубежом. Общий контролькак основа консолидацииИногдагруппыкомпанийюридическиструктурированытакимнетрадиционным способом, что для них в соответствии с МСФО и GAAPСША нельзя составить консолидированную финансовую отчетность.Практическим выходом из такой ситуации может стать составление такойразновидности консолидированной финансовой отчетности, как, например,комбинированной финансовой отчетности, которая представляет результатыи ресурсы нескольких компаний, недостаточно связанных для составленияконсолидированной финансовой отчетности.50Комбинированная финансовая отчетностьКомбинированная финансовая отчетность — это «изобретение» ОПБУСША.

Комбинировать можно любые компании, даже если они никак несвязаны между собой. Например, комбинированную отчетность можноподготовить перед сделкой по слиянию двух компаний, чтобы заранееувидеть, что будет представлять консолидированная финансовая отчетностьих группы после слияния.Правилакомбинированияпрактическисовпадаютсправиламиконсолидации, за исключением взаимного элиминирования инвестиций вдочерние компании и уставных (акционерных) капиталовдочернихкомпаний.На практике совокупность компаний часто действует в качествегруппы компаний, однако юридические права владения могут намеренно илиисторическинеговоритьокаком-либоналичиигруппы.Тогдасоответствующую совокупность компаний можно комбинировать и дажеподвергнуть аудиту. В учетной политике, в примечаниях к комбинированнойфинансовой отчетности, обычно раскрывают принципы комбинирования.Термин «проформа финансовой отчетности» часто используется либодля обозначения предварительной неполной финансовой отчетности,подготавливаемой за один год в связи с недавним переходом на какие-либостандарты (например, на МСФО) при необходимом раскрытии как минимумдвух лет, либо, что и имеет отношение к консолидации, для обозначенияконсолидированной или комбинированной отчетности для компаний,находящихся под общим контролем материнской компании или физическихлиц, которые находятся в процессе реструктуризации их организационнойюридическойсхемы,врезультатечегобудет«обрисована»новаяюридическая структура.

В последнем случае «проформа финансовойотчетности» означает примерную финансовую отчетность, как она выглядела51бы, если бы реструктуризация юридической структуры группы была ужезавершена на дату начала самого раннего из представленных в отчетностипериодов.Следует отметить, что МСФО и ГААП США в отношениипланируемых изменений группы и отражения реструктуризации компанийпод общим контролем не до конца проработаны. Так, например, дажепоследняя редакция стандарта МСФО (IFRS) 3 «Объединение бизнесов» непредусматривает описания учета сделок под общим контролем. При этомСовет по Международным стандартам финансовой отчетности (InternationalAccounting Standards Board) еще в 2009 г.

начал проект по учету такихопераций, но принятия нового стандарта не произошло и не ожидается вближайшие несколько лет.На сегодняшний день консолидация производится по принципуналичия контроля со стороны материнской компании группы. Данный методне включает все компании, формирующие бизнес. Выходом служитиспользование принципа общего контроля (англ. – common control),означающий контроль не только со стороны материнской компании, но исовместный контроль со стороны группы юридических и (или) физическихлиц.Целесообразностьсоставлениякомбинированнойфинансовойотчетности по десяткам тысяч российских неоформленных групп очевидна:составлять консолидированную отчетность у них не будет возможности доокончания реструктуризации (если она вообще планируется), а получитьэкономические выгоды от наличия такой отчетности такие группы могли быуже сегодня.В отсутствие стандарта компаниям предлагается сформироватьсобственную учетную политику в отношении сделок с компаниями,находящимися под общим контролем.

Обычно либо применяют учетнуюполитику по использованию положений МСФО 3 также и для операций скомпаниями, находящимися под общим контролем, т. е. применяют метод52приобретения (англ. – «purchase method») при таких операциях, как и вслучае с обычными коммерческими рыночными сделками по слияниям ипоглощениям, либо в качестве альтернативы выбирают так называемыйметод предшественника (англ. – «predecessor accounting method»), принятый,например, в ОПБУ США и стандартах некоторых других стран.Метод предшественника означает подготовку консолидированнойотчетности компаний, выделенных в новую юридическую структуру инаходящихся до реструктуризации под общим контролем (например,материнской компании), использование стоимости активов и обязательствтакихже,какпринятыхдляконсолидированнойотчетностипредшественника (т.

е. этой же материнской компании).При этом метод приобретения, также именуемый «методом покупки» не применяется, гудвилл не рассчитывается и активы и обязательства намомент приобретения не приводятся к справедливой стоимости.Демонстрация наличия контроля над компаниями в целяхконсолидацииДля включения в консолидированную отчетность (в качестве дочернейкомпании или компании специального назначения («структурированнойкомпании»)необходимодеятельностьюкомпаниипродемонстрироватьсостороныналичиегруппы.контроляВозможныйнадвариантдемонстрации контроля над дочерними компаниями — это наличие уматеринскойкомпаниисоглашенияодоверительномуправлениидолями/акциями этой дочерней компании.В процессе аудита консолидированной/комбинированной финансовойотчетности целесообразно использовать также любые другие аудиторскиедоказательства, доступные аудитору, подтверждающие наличие контроля,намерения объединиться и экономическую сущность функционирования в53качествеединойгруппыкомпаний,представленныхвконсолидированной/комбинированной отчетности.Опционы на акцииТак, например, если у материнской компании есть опционы на правоприобретения акций дочерних компаний в течение определенного срока позаранее обговоренной цене, то потенциальная возможность использованиятаких прав говорит о наличии потенциального контроля над такимидочерними компаниями.

При анализе целесообразно установить, смогут ли вслучаенеобходимоститекущиесобственникикомпанийюридическипротивостоять исполнению опционов по покупке их компаний.Предварительные договоры купли-продажиПри наличии предварительных договоров купли-продажи компаниитекущими собственниками в пользу материнской компании необходиморассмотреть, смогутлитекущиесобственникикаким-либообразомотказаться от предварительного договора купли-продажи их предприятий инезаключить планируемыйосновной договор.Еслитакие отказычрезвычайно затруднены, то контроль присутствует с момента заключенияпредварительного договора купли-продажи.Участие представителей материнской компании в совете директоровдочернейТрадиционный пример наличия фактического контроля — этовозможность представителей материнской компании голосовать в интересахматеринской компании на заседаниях совета директоров и оказывать другоевлияние на операционную и/или стратегическую политику рассматриваемойна предмет наличия контроля компании в интересах материнской компании.Если фактически такое влияние сильно проявляется или может проявляться,54контроль над такой компанией существует и она подлежит консолидации вкачестве дочерней.Консолидированная, комбинированная финансовые отчетности ипроформа финансовой отчетности имеют свои преимущества и недостатки,основные из которых представлены в Таблице 2 и Таблице 3:Таблица 2 - Преимущества и недостатки консолидированной финансовойотчетностиКонсолидированная финансовая отчетностьПреимуществаНедостаткиКонсолидированная отчетность Консолидированная отчетностьстандартна, по ее составлению не охватывает новые структурыразработаны устоявшиесябизнеса, например,стандарты, напр.