kombank (Коммерческие банки), страница 2

Действующее законодательство предоставляет всем коммерческим банкам экономическую свободу в распоряжении своими фондами и доходами. Прибыль банка, остающаяся в его распоряжении после уплаты налогов, распределяется в соответствии с решением общего собрания акционеров. Оно устанавливает нормы и размеры отчислений в различные фонды банка, а также размеры дивидендов по акциям.

По своим обязательствам коммерческий банк отвечает всеми принадлежащими ему средствами и имуществом, на которые может быть наложено взыскание. Весь риск от своих от своих операций коммерческий банк берет на себя.

Третий принцип заключается в том, что взаимоотношения коммерческого банка со своими клиентами строятся как обычные рыночные отношения. Предоставляя ссуды, коммерческий банк исходит прежде всего из рыночных критериев прибыльности, риска и ликвидности.

Четвертый принцип работы коммерческого банка заключается в том, что регулирование его деятельности может осуществляться только косвенными экономическими (а не административными) методами. Государство определяет лишь "правила игры" для коммерческих банков, но не может давать им приказов.

I.4. Функции коммерческого банка.

Одной из важных функций коммерческого банка является посредничество в кредите, которое они осуществляют путем перераспределения денежных средств, временно высвобождающихся в процессе кругооборота фондов предприятий и денежных доходов частных лиц. Особенность посреднической функции коммерческих банков состоит в том, что главным критерием перераспределения ресурсов выступает прибыльность их использования заемщиком. Перераспределение ресурсов осуществляется по горизонтали хозяйственных связей от кредитора к заемщику, при посредстве банков без участия промежуточных звеньев в лице вышестоящих банковских структур, на условиях платности и возвратности. Плата за отданные и полученные взаймы средства формируется под влиянием спроса и предложения заемных средств. В результате достигается свободное перемещение финансовых ресурсов в хозяйстве, соответствующее рыночному типу отношений.

Значение посреднической функции коммерческих банков для успешного развития рыночной экономики состоит в том, что они своей деятельностью уменьшают степень риска и неопределенности в экономической системе. Денежные средства могут перемещаться от кредиторов к заемщикам и без посредничества банков, однако при этом резко возрастают риски потери денежных средств, отдаваемых в ссуду, и возрастают общие издержки по их перемещению, поскольку кредиторы и заемщики не осведомлены о платежеспособности друг друга, а размер и сроки предложения денежных средств не совпадает с размерами и сроками потребности в них. Коммерческие банки привлекают средства, которые могут быть отданы в ссуду, в соответствии с потребностями заемщиков и на основе широкой диверсификации своих активов снижают совокупные риски владельцев денег, размещенных в банке.

Вторая важнейшая функция коммерческих банков - стимулирование накоплений в хозяйстве. Коммерческие банки, выступая на финансовом рынке со спросом на кредитные ресурсы, должны не только максимально мобилизовать имеющиеся в хозяйстве сбережения, но и формировать достаточно эффективные стимулы к накоплению средств. Стимулы к накоплению и сбережению денежных средств формируются на основе гибкой депозитной политики коммерческих банков. Помимо высоких процентов, выплачиваемых по вкладам, кредиторам банка необходимы высокие гарантии надежности помещения накопленных ресурсов в банк. Созданию гарантий служит формирование фонда страхования активов банковских учреждений, депозитов в коммерческих банках.

Наряду со страхованием депозитов важное значение для вкладчиков имеет доступность информации о деятельности коммерческих банков и о тех гарантиях, которые они могут дать. Решая вопрос об использовании имеющихся у кредитора средств, он должен иметь достаточную информацию о финансовом состоянии банка, чтобы самому оценить риск будущих вложений.

Третья функция банков - посредничество в платежах между отдельными самостоятельными субъектами.

В связи с формированием фондового рынка получает развитие и такая функция банков, как посредничество в операциях с ценными бумагами. Банки имеют право выступать в качестве инвестиционных институтов, которые могут осуществлять деятельность на рынке ценных бумаг в качестве посредника; инвестиционного консультанта; инвестиционной компании и инвестиционного фонда. Выступая в качестве финансового брокера, банки выполняют посреднические функции при купле-продаже ценных бумаг за счет и по поручению клиента на основании договора комиссии или поручения.

Как инвестиционный консультант банк оказывает консультационные услуги своим клиентам по поводу выпуска и обращения ценных бумаг. Если банк берет на себя роль инвестиционной компании, то он занимается организацией выпуска ценных бумаг и выдачей гарантий по их размещению в пользу третьего лица; куплей-продажей ценных бумаг от своего имени и за свой счет, в том числе путем котировки ценных бумаг, т.е. объявляя на определенные ценные бумаги "цены продавца" и "цены покупателя", по которым он обязуется их продавать и покупать. Когда банк размещает свои ресурсы в ценные бумаги от своего имени и все риски, связанные с таким размещением, все доходы и убытки от изменения рыночной оценки приобретенных ценных бумаг относятся за счет акционеров банка, то он выступает в качестве инвестиционного фонда. Необходимым условием выполнения роли инвестиционного фонда является наличие в штате банка специалистов по работе с ценными бумагами, имеющих квалификационный аттестат Министерства финансов РФ, дающий право на совершение операций с привлечением средств граждан.

II.1. Состояние российской банковской системы в 1998 году

Российское банковское общество в этом году продолжало сокращаться в своей численности: в 1998 году были отозваны лицензии 289 кредитных организаций по сравнению с 225 лицензиями, отозванными в 1997 году. Количество банков сократилось до 2008 на 1.01.98 г. с 2578 на 1.01.97 г. При этом свыше 50% банковских активов приходится на 30 крупнейших банков . Согласно данным Центрального банка, около 35% банков могут быть отнесены к стабильным.

Указанное сокращение банков является в определённой степени результатом неадекватного управления рисками в условиях снижающейся процентной маржи. Таким образом, необходимость профессионального менеджмента выходит на первый план и становится решающим фактором выживания и поддержания устойчивого роста банка. Всё больше и больше российских банков открыто признают значимость надёжной системы управления рисками.

Банковский кризис в августе 1995 года заострил внимание финансового сообщества на вопросе ликвидности. Соображения ликвидности в значительной степени повлияли на структуру балансов российских банков в 1998 году. С одной стороны, отсутствие в российской финансовой системе превентивных механизмов (например, страхование депозитов), которые могли бы нейтрализовать эффект «массового изъятия», присущий таким отзывным средствам, как депозиты до востребования, требовало поддержания коэффициентов российских банков на уровне, считающимся по западным стандартам. С другой стороны, в отсутствие общенациональной системы взаимозачёта требований, банки осуществляют платежи, как правило, на индивидуальной основе. Это повышает потребность в ликвидности, для обеспечения которой банки вынуждены поддерживать значительные остатки на корреспондентских счетах.

Значительно возрос объём средств, который был перемещен российскими банками в государственные краткосрочные обязательства (ГКО). В 1998 году большое влияние на развитие событий на рынке ГКО оказал приход иностранных участников.

Многие банки активно расширяли спектр агентских и доверительных услуг, как для достижения стабильности в получении дохода, так и для укрепления своей клиентской базы. В тоже время, предоставление более широкого доступа к фондовым инструментам посредством оказания подобных услуг могло бы привести к повышению восприимчивости клиентов к уровню получаемых процентов, и в итоге, к более активному управлению клиентами своими свободными денежными средствами. Таким образом, эта политика может негативно сказаться на доступности дешёвых источников финансирования для банков. (4)

Другой важный вопрос связан с выполнением банками функций посредников в перераспределении финансовых ресурсов в экономике. Продолжающееся падение ВВП в значительной степени является результатом уменьшения инвестиций в экономику. Объём реальных инвестиций в 1998 году упал до уровня 370 трлн. рублей, сократившись на 18% по сравнению с1997 годом.

До сих пор переключение ресурсов, аккумулированных банками, на финансирование предприятий сдерживалось ценовым фактором при высоком риске: прибыльность вложений в высоко рискованный производственный сектор в лучшем случае могла составить около 25%, значительно уступая доходности в 40-50% по внутренним государственным долговым инструментам. Постепенное восстановление нормального соотношения между уровнями доходности в указанных секторах, начавшееся во второй половине 1998 года, создаёт предпосылку для оживления притока капитала в работающую экономику.

Отличительной особенностью кредитной деятельности российских банков была значительная роль московских банков в концентрации и перераспределении финансовых ресурсов. По информации Московского банковского союза, на московские банки, представляющие 40% всех действующих кредитных организаций России, пришлось 213 трлн. рублей, или 70% всех кредитов, выданных российскими банками в течение первых десяти месяцев прошлого года.

Ряд российских банков выполнял ещё одну очень важную функцию, оказывая посреднические услуги по привлечению иностранных средств в российскую экономику в форме кредитных линий ЕББР и синдицированных кредитов иностранных банков.

Важным доказательством значительных возможностей для инвестиций в России стал рынок корпоративных ценных бумаг, который пережил в 1998 году беспрецедентный рост на 156% в долларовом выражении.

Вместе с тем, значительная часть этого роста может быть связана с изначальной капитализацией компаний-эмитентов. На данном этапе рынок корпоративных ценных бумаг слишком узок. Для расширения этого рынка необходим устойчивый приток новых ценных бумаг, пригодных для вложений. До сих пор ценные бумаги корпораций представлены в основном акциями. Необходимо также внедрение корпоративных долговых инструментов.

Успех этого процесса во многом будет зависеть от участия в нём банков. В настоящее время только банки способны решить насущную проблему дефицита информации на российском рынке. Причина двойственна. Во-первых, отсутствие развитой системы финансовой отчётности предприятий увеличивает широко развитый в России риск недобросовестного управления. Во-вторых, многочисленные крушения различных «пирамид» повышают доверие к солидным банковским институтам, особенно учитывая, что за деятельностью банков установлен строгий контроль и деятельность Центрального банка направлена на дальнейшее повышение «прозрачности» банковской отчётности. Политика строгого контроля за банковской системой, проводимая Центральным банком диктуется опасностью системного банковского кризиса. (5)

В 1998 году российские банки продолжали расширять сеть своих представительств, отделений и филиалов за границей. Одновре­менно, свыше 160 кредитных организаций с участием иностранного капитала действовали на российском рынке на 1.01.98 г., при этом более чем у 20 из них доля иностранного участия превышала 50%.

Важным событием, содействующим интеграции России в миро­вую финансовую систему, стало установление кредитного рейтинга для России тремя международными рейтинговыми агентствами: IBCA, Standard & Poor`s и Moody`s. Выбор времени для этого был особенно удачным, принимая во внимание огромный интерес западного капитала к расширяющимся возможностям российского рынка в сочетании со стремлением российских компаний получить международное призвание.

Подтверждением тому стали выпуски еврооблигаций на один миллион долларов США в ноябре 1998 года, а также американских депозитарных расписок (АДР) некоторых российских компаний на выгодных условиях. Более того, такие размещения указывают на развитие новых возможностей для российских банков в осуществ­лении ими роли финансовых посредников: оказание консультаци­онных и агентских услуг центральным и местным органам власти, а также частным предприятиям в выпусках их ценных бумаг за границей.

II.2. Краткая финансовая характеристика деятельности двух

российских коммерческих банков за 1998 год

Ижевск - банк