Интеграция платежных систем на мировом финансовом рынке (1142383), страница 29
Текст из файла (страница 29)
Эти сценариидолжны предусматривать дефолт участника и его аффилированныхлиц, который может генерировать наиболее крупные обязательстваучастника по ликвидности в чрезвычайных, но вероятных рыночныхусловиях. Аналогично Принципу 4 (о кредитном риске) Принцип 7требует от ИФР наличия ясных правил и процедур реагирования напотенциально необеспеченные разрывы ликвидности и пополненияфинансовых ресурсов по мере необходимости.Расчеты8Принцип 8Регулирует фундаментальный вопрос окончательности расчетов по(окончательности сделкам, обрабатываемым ИФР. Такая ИФР должна быть способнарасчетов)осуществлять четкий и надежный окончательный расчет.
Когда этонеобходимо или предпочтительно, ИФР должен обеспечиватьокончательный расчет внутри дня или в режиме реального времени.9Принцип 9 (оденежныхрасчетах)Усиливает прежние рекомендации о денежных расчетах, требуя отИФР проведения денежных расчетов с использованием средствцентральных банков. Когда это невозможно или недоступно, ИФРдолжна сдерживать свои риски, возникающие в связи с использованиемденег коммерческого банка.10Принцип 10 (офизическойпоставке)Содержит руководство для ИФР, осуществляющих физическуюпоставку.
В частности, такие ИФР должны четко информировать освоих обязательствах поставки инструментов или товаров в физическойформе.Центральные депозитарии ценных бумаг и расчетные системы на основе обмена активами11Принцип 11 (оцентральныхдепозитарияхценных бумаг)Требует от центральных депозитариев сохранения ценных бумаг виммобилизованной или дематериализованной форме для их внесения вэлектронную систему учета. Схожим образом, расчетные системы наоснове обмена активами играют фундаментальную роль в ограничениириска потери основной суммы.162Продолжение таблицы Г.1№НаименованиепринципаСодержание12Принцип 12 (орасчетныхсистемах наоснове обменаактивами)Требует от этих систем устранения риска потери основной суммыпосредством обеспечения того, чтобы окончательный расчет по одномуобязательству происходил только в том случае, если только связанноеобязательство также окончательно урегулировано.Управление дефолтом13Принцип 13 (обуправлениидефолтами)Эти правила и процедуры должны позволять ИФР продолжатьвыполнение обязательств при наступлении дефолта своего участника.14Принцип 14 (оразделении(сегрегации) ипереносимости)Является новым принципом применительно к центральнымконтрагентам.
Этот принцип требует от них внедрения правил ипроцедур, обеспечивающих обособление и переносимость позицийклиента и обеспечения, предоставляемого центральному контрагенту всвязи с этими позициями.Управление операционным риском и общим деловым риском15Принцип 15 (обобщем деловомриске)16Принцип 16 (о Требует от ИФР сохранения собственных активов и активов своихдепозитарном и участников и проведения инвестиционной политики, соответствующейинвестиционном общей стратегии управления рисками данной ИФР.рисках)17Принцип 17 (обоперационномриске)Является новым принципом, предназначенным для защиты участникови финансовой системы от риска того, что ИФР может внезапнопрекратить свои операции в результате потерь, не связанных с дефолтомсвоего участника.Усиливает требования к операционной надежности и устойчивости.Например, управление бесперебойной деятельностью должно бытьнаправлено на своевременное восстановление операций и выполнениеобязательств ИФР, в том числе в случае широкомасштабных илифундаментальных сбоев.
Планы по обеспечению непрерывностидеятельности должны быть сориентированы на обеспечение ИФРзавершения расчетов к концу дня появления операционного сбоя даже вчрезвычайных обстоятельствах, а критически важные системы должныбыть разработаны таким образом, чтобы позволить возобновлениеопераций в течение 2 часов после сбоя.163Продолжение таблицы Г.1№НаименованиепринципаСодержание18 Принцип 18 (отребованиях кдоступу иучастию)ДоступСодержит руководящие указания для ИФР по внедрению надлежащейполитики доступа, обеспечивающей справедливый и открытый доступпри одновременном поддержании собственной безопасности иэффективности.19 Принцип 19 (омногоуровневомучастии)Является новацией, требующей от ИФР выявления, мониторинга иуправления существенными рисками, порождаемыми членствомкосвенных участников.20 Принцип 20 (освязях ИФР)Содержит более подробные и специфические требования к тем из них,кто участвует в соглашениях о связи.Эффективность21 Принцип 21 (обИФР должна быть эффективна и результативным в удовлетворенииобщейпотребностей своих клиентов и рынков, которые он обслуживает.эффективности и Эффективность является широким понятием, охватывающим сутьрезультативности) работы ИФР, методы работы и требующиеся ресурсы.Результативность относится к тому, как эта ИФР выполняет своиключевые цели и задачи.22 Принцип 22 (обИФР должна использовать или, как минимум, согласоватьиспользованиииспользование, международно признанных стандартов и процедурпроцедур исвязидля повышения эффективности.
Особенноважнымстандартов виспользование принятых в мире стандартов и процедур связиобластипредставляется для ИФР, оказывающих трансграничные услуги икоммуникаций)проводящих трансграничные операции.23 Принцип 23 (ораскрытииинформации)24 Принцип 24 (ораскрытиирыночныхданных)ТранспарентностьТребует от организации финансовой инфраструктуры надлежащегораскрытия, позволяющего членам и потенциальным членам получитьчеткое понимание рисков, сборов и других существенных затрат,связанных с участием в ИФР. Кроме того, ИФР должна публичнораскрывать и регулярно обновлять информацию.Является новацией, требующей от торговых репозиториев раскрытиярыночных данных, что позволит участникам, органам власти иобщественности своевременно оценивать рынки внебиржевыхпроизводных инструментов и, при необходимости, другие рынки.Источник: Составлено автором на основании: Принципы для инфраструктур финансовогорынка [Электронный ресурс].
Режим доступа: http://www.cbr.ru/PSystem/docs/concept.pdf (датаобращения: 10.12.2013).164ПРИЛОЖЕНИЕ Д(обязательное)Мероприятия Банка России по совершенствованию НПС России согласноСтратегии развития НПС до 2020 годаТаблица Д.1 - Мероприятия Банка России по совершенствованию НПС Россиисогласно Стратегии развития НПС до 2020 года№1.2.3.НаправлениеМероприятия Банка РоссииДля обеспечения эффективной работы по этому участкуработы, Банк России будет оказывать содействиесовершенствованию правовых основ, касающихся НПС.Эта деятельность должна затрагивать не тольконациональные, но и международные стандарты,Совершенствованиетребования и принципы оказания платежных услуг.регулирования иКлючевую роль в разработке международных стандартовправоприменения в НПС.играет КПРС БМР и Международная организациякомиссий по ценным бумагам.
Помимо стандартизации,Банк России планирует постепенно совершенствоватьнормативную и методологическую базу наблюдения инадзора в НПС. Особое внимание планируется уделятьвопросам защиты информации при осуществлениипереводов денежных средств.Банк России обязуется содействовать процессу внедренияинновационных, самых лучших платежных технологий,затрагивающих применение бесконтактных платежныхкарт, мобильных устройств. Целью этих мероприятийРазвитие платежных услуг.
является снижение стоимости подобных услуг ирасширение географии обслуживания. Большим полем дляработы является применение электронных средствплатежа для оплаты государственных и муниципальныхуслуг, а также мероприятия, направленные на повышениедоверия населения и хозяйствующих субъектов кплатежным услугам.В этом секторе Банк России планирует осуществлениецелого ряда мероприятий, направленных на развитиеплатежной системы Банка России, содействие снижениюрисков до приемлемого уровня в процессе переводаРазвитие платежных систем крупных сумм денежных средств.
Планируется внедрениеи платежноймеханизма завершения в платежной системе Банка Россииинфраструктурырасчетов по сделкам с ценными бумагами и другимифинансовыми активами, заключенным на организованныхи (или) неорганизованных торгах, в том числе на условиях«поставка против платежа», разделение системыбухгалтерского учета Банка России и ПСБР, а такжепредоставление доступа иностранным организациям кплатежным услугам, оказываемым ПСБР.165Продолжение таблицы Д.1№НаправлениеМероприятия Банка РоссииКроме того, сотрудничество с техническим комитетом постандартизации должно способствовать внедрениюнациональных стандартов при оказании платежных услуг,а именно – ТК № 122 «Стандарты финансовых операций».Помимо всего, к важнейшим мероприятиям в рамкахразвития ПС и платежной инфраструктуры можно отнестиподдержку инициатив, предлагаемых участниками рынка,содействие созданию стабильной единой инфраструктуры,которая бы обеспечивала обмен платежными или инымифинансовыми сообщениями в НПС и, безусловно, участиев реализации мероприятий по созданию МФЦ в РФ,конкретной задачей которых становится включение рубляв число расчетных валют системы «Непрерывноговзаимосвязанного расчета» (Continuous Linked Settlement –CLS).Банк России будет играть роль инициатора, организатораилиучастникаконсультативныхмероприятий,4.Повышениепроводимых в различных формах, совместно сконсультативнойи заинтересованными органами государственной власти РФ,координирующейроли участникамирынкаплатежныхуслугиихБанка России в НПС.профессиональными объединениями.
Особенностью этогонаправленияявляютсяпланыпосозданиюконсультативного органа Банка России.Прежде всего, планируется оказание содействияформированиюединогорозничногоплатежногопространства (далее – ЕРПП) в РФ и стран-членов ЕЭП,5.Развитие национальной иЕврАзЭС и СНГ. Создание ЕРПП расширит возможностимеждународнойучастников рынка платежных услуг, они смогут внеинтеграции.зависимостиотместонахожденияклиентовиобслуживающих их операторов совершать не тольковнутристрановые переводы, но и трансграничные,международные.
В будущем запланирована интеграция сплатежным пространством стран Европейского Союза.Источник: Официальный сайт Банка России [Электронный ресурс]. Режим доступа:http://www.cbr.ru/PSystem/P-sys/strategy_psys.pdf (дата обращения: 23.03.2014)..
![](https://s.studizba.com/z.php?f=/templates/si/i/noavatar.png&w=100&h=100&t=1"){kind=avatar}
