Автореферат (1137954), страница 3
Текст из файла (страница 3)
В-третьих, посредник, имея возможность реализовывать товарсразу нескольких продавцов, будет заинтересован в сохранении своей репутации,поскольку его недобросовестное поведение на одном рынке может привести к потеререпутации на других рынках. Таким образом, у посредника больше стимулов кинвестициям в технологии определения качества и к поддержанию репутации.7Анализ эффективности контрактов между посредником и покупателем напотребительском рынке доверительного товара был проведен на основе построенной автороммодели. В ее рамках посредник рассматривается как монополист по предоставлениюэкспертных услуг.
Для анализа оптимальных контрактов, которые предлагает посредникмонополист, автором была модифицирована базовая модель дискриминации второго рода вусловиях асимметричной информации. Кратко она описывается следующим образом.Рассмотрим контракт между посредником и клиентом. Посредник, найдя искомыйтовар, приобретает его по цене, равной производственным издержкам и включает эту величинув окончательную цену, которую платит потребитель.
Общие издержки посредника оставляют с= ср + см, где см - издержки измерения посредником качества товара.Пусть q- качество товара1;p(q) - цена единицы товара качества q, устанавливаемая посредникомc(q) - издержки посредника по предоставлению покупателю единицы товара качества q, c'(q) >0,c"(q)>0.На рынке присутствует два типа потребителей: k ∈ {kg;kb}, где kg > кb.Каждый потребитель приобретает единицу товара.Полезность потребителя типа к, покупающего единицу товара качества q, задается функциейU(q;k) = kq – p.Случай 1: симметричная информацияПосредник знает тип каждого своего клиента и может на основании этого осуществлятьдискриминацию.
В этом случае качество товара, который предлагается покупателю типа k, иназначаемая цена определяются как решение задачи максимизации прибыли:Max{p-c(q)}(q,р)kq ≥ pРешение этой задачи описывается условиямиcґ(q) = kр = qкТаким образом, уровни качества и цены, которые монополист предлагаетпотребителям типов kg и k b , равны, соответственно:cґ(qg) = kg, pg = qgkgcґ(qb) = kb, pb =qbkbУчитывая, что cp(q) = const, имеем1Под качеством товара в данной модели понимается его соответствие нуждам потребителя.
Это позволяет предположить, чтоиздержки по производству товара не зависят от его качества. Таким образом, рост издержек измерения с ростомкачества для посредника объясняется возрастающими усилиями по измерениям с ростом запросов потребителя.8сґ(qg) = cґм(qg) = kgcґ(qb) = cґм(qb) = kbНа рис. 1 эти результаты представлены графически.qbqgqРис 1. Оптимальный контракт в случае симметричной информацииКонечно, в реальной ситуации данных источников информации недостаточно для того,чтобы посредник мог однозначно определить тип клиента.
Поэтому более реалистичнымявляется следующий случай 2.Случай 2: асимметричная информацияЕсли тип агента является его частной информацией, найденный набор контрактов«первого лучшего» не является достижимым для посредника. Действительно, в этом случаепотребителю типа kg выгодно заявить о своей принадлежности к типу kb, поскольку, выбравконтракт, предназначенный для типа kb, он получит большую полезность, чем отпредназначенного ему контракта.
Потребительский излишек клиента типа kg от приобретениятовара качества qb по цене рb равенqbkg - pb = qb(kg - kb) > 09Таким образом, посредник сталкивается с проблемой неблагоприятного отбора, чтовынуждает его изменить набор предлагаемых контрактов и перейти из cостояния«первого лучшего» в состояние «второго лучшего».Предположим, что доля потребителей типа k g составляет α . Тогда менюоптимальных контрактов {(pg,qg); (pb, qb)} есть решение задачи максимизацииожидаемой прибыли посредника при выполнении условия участия и условияэффективного стимулирования:Маx { α [рg -с(qg)] + (1 - α )[рb - с(qb)]}(pg, qg, pb, qb)s.t.
qgkg - pg > 0(условие участия для агента типа kg)b bbq k -p >0(условие участия для агента типа kb)g g g bgq k -p >q ≥ k - pbqbkb - pb ≥ qgkg - pgРешая данную задачу, находим оптимальный уровень измерений, проводимых посредникомдля клиентов каждого типа, и меню оптимальных контрактов:cґизм(qg) = kg,pg = qgkg - (kg - kb)cґизм(q b ) = k b -α1−α(k g - k b ),(q*)bqbp b = qgkbqqgPиc 2. Оптимальный контракт в случае асимметричной информацииНа рис.
2, где данные результаты представлены графически, легко увидетьсвойства найденного решения, а именно:101) качество товара, которое предлагается клиентам, высоко его ценящим (тип kg),остается прежним по сравнению со случаем симметричной информации;соответственно, прежними для посредника остаются издержки измерения, которыеон несет при работе с такими клиентами;2) качество товара, которое предлагается клиентам, низко его ценящим (тип kb),снижается по сравнению со случаем симметричной информации, и,соответственно снижается объем измерений, проводимых посредником приработе с клиентами данного типа;3) агенты типа kb индифферентны к участию или неучастию в контракте; агенты типаkg получают информационную ренту на рынке.У посредника есть стимул уменьшить привлекательность товара низкого качества длятех клиентов, которые готовы платить высокую цену за высокое качество, что ведет кснижению качества товара, продаваемого по оптимальному контракту клиентам типа kb.
Врезультате в условиях асимметричной информации вариация качества оказывается выше,чем в условиях информационной симметрии:qgSB - qbSB > qgFB - qbFBТаким образом, наглядно показано, что наличие информационной асимметрии нарынке (и, как следствие, возможность возникновения неблагоприятного отбора)влияет на оптимальный объем проводимых посредником измерений (и, соответственно,на величину издержек измерения), а также на структуру предлагаемых клиентамконтрактов.Обсуждая эффективность создания института посредников на компьютерномрынке, в главе 2 автор перечисляет основные естественные (не предусмотренныеструктурой контракта) ограничения к проявлению оппортунистического поведения состороны посредников.
К ним относятся: стремление посредника к сохранениюрепутации, свобода клиента в выборе посредника, а также некоторые отличиякомпьютерного рынка от классического рынка доверительных товаров. С помощьюпростейшей теоретико-игровой модели функционирования посредника на рынкеможно проверить, является ли совокупность перечисленных ограничений достаточнойдля того, чтобы у посредника не возникало стимулов к моральному риску.В этой модели отношения клиента и посредника описываются одновременной игрой,повторяемой в бесконечном числе периодов. Фактор дисконтирования б показываетценность будущей прибыли относительно нынешнего периода, 0< δ <1.Стратегии посредника:С - оказывать клиенту посреднические услуги «честным образом»: т.е. 1.
Не вступая всговор с конкретной фирмой-продавцом о продаже клиенту товара исключительно даннойфирмы по льготным для посредника условиям; 2. Совершая объем измерений,необходимый для определения оптимального для клиента товара.11D - нарушать условия договора с клиентом, т.е. вступать в сговор с фирмой-продавцом либоосуществлять подбор товара для клиента на основе меньшего, чем необходимо, объемаизмерений (что, в общем случае, сказывается на качестве поставленного товара).Стратегии клиента:S - пользоваться услугами посредникаR - отказаться от услуг посредника и проводить измерения качества товара самостоятельноили прибегнув к услугам другого посредника.Клиент в процессе игры придерживается стратегия «спускового крючка» (triggerstrategy) начиная в начальном периоде с S, далее он ведет себя следующим образом.
Еслипосредник в предыдущем периоде выбрал С, то в этом периоде клиент выбирает S(пользуется его услугами). Если же в предыдущем периоде посредник отклонился отусловий заключенного контракта и выбрал D, то в этом периоде в во всех последующихклиент выбирает R.Пусть издержки измерения МС в случае выбора стратегии С представляют собой функциюМСc = МСc(k), где k - номер периода, а в случае выбора стратегии D: MCD = МСD (k).При этом выполняются условия:МСcґ (k)<0МСDґ (k)<0∀ k:МСc(k)>МСD(k).Тогда матрица игры в каждом периоде имеет следующий вид:SСDb1(k), b2c1(k), 0R0, d2a1(k), a2Рис. 3.
Матрица игры между посредником и клиентом: динамический аспектДля данной матрицыb1 ґ(k) > 0c1ґ (k) < 0Кроме того, естественно предположить, что с течением времени выигрышпосредника в случае, если клиент отказывается от его услуг, растет. Однако такое«наказание» всегда остается для посредника существенным, что выражается в условии:∃ р > 0: b1 (k) > а1 (k) + р, ∀ k12Показано, что начиная со значения дисконтирующего множителя δ *критич =с1 − b1(n) ,p + c1 − b1(n)оптимальная стратегия посредника – соблюдать условия контракта.На основе полученных результатов, используя стандартную интерпретациюдисконтирующего множителя как степень предпочтения прибыли настоящего периодабудущим прибылям, можно сделать вывод о том, что у посредника стимулы кпроявлению морального риска в отношениях с клиентами зависят от степениэкономической стабильности, которая детерминирует дисконтирующий фактор δ.
Сростом стабильности значение будущих прибылей для посредника увеличивается и,соответственно, увеличивается δ.Итак, были рассмотрены характеристики контрактов между покупателем ипосредником на рынке доверительного товара. Установлено, что при достаточноэффективной работе механизмов репутации в таких взаимоотношениях может бытьэлиминирована проблема оппортунистического поведения со стороны посредника.Возникает закономерный вопрос: при каких условиях клиенту выгоднее обращатьсяименно к посреднику, а не напрямую к продавцу, и какова сравнительная эффективностьработы механизмов репутации в обеспечении дисциплины продавцов и посредниковэкспертов?Следующая модель демонстрирует, что на экспертов механизмы репутациидействуют более эффективно, т.е. эти механизмы могут продолжать работать дажетогда, когда в отношении продавцов они уже не действуют.Последовательность взаимоотношений продавцов, посредников и клиентов в данноймодели имеет такой вид:• фирма-монополист устанавливает цены на товар высокого и низкого качества;• посредник оценивает цены, предложенные фирмой, и принимает решение о входе нарынок, предлагая цену на высококачественный товар (цену на услуги поопределению товара высокого качества);• покупатель анализирует цены, предложенные агентами рынка на товар различногокачества, и принимает решение о качестве товара, который он собирается приобрести.• если покупатель решает приобрести товар низкого качества, он покупает его в фирме;• если покупатель решает приобрести товар высокого качества, он выбираетмежду посредником и фирмой;• агент (фирма или посредник), к которому покупатель обращается за товаромвысокого качества, принимает решение, обманывать, ли ему клиента;• в случае если агент (фирма или посредник) обманывает покупателя, внешниефакторы (мнимый игрок) определяют, обнаруживается ли обман.
![](https://s.studizba.com/z.php?f=/templates/si/i/noavatar.png&w=100&h=100&t=1"){kind=avatar}
