Оценка нематериальных активов
Лекция № 9 Оценка нематериальных активов
План.
1.Сущность и классификация нематериальных активов предприятия
2.Особенности оценки стоимости нематериальных активов
3. Оценка рыночной стоимости нематериальных активов
Литература
1. Авдеенко В.Н., Котлов В.А. Производственный потенциал промышленного предприятия. - М.: Экономика, 1989.
2. Донец Ю.Ю. Эффективность использования производственного потенциала. - К.: Знание, 1978.
3.Микерин Г.И., Гребенников ВТ., Нейман ЕМ. Методологические основы оценки стоимости имущества. - М: Интерреклама, 2003.
4. Оценка рыночной стоимости машин и оборудования: Учебно-практическое пособие. Авторский коллектив, общая редакция О.С. Назаров, Э.А.Третьяков; Москва, 1998
Рекомендуемые материалы
5. Оценка стоимости машин, оборудования и транспортных средств / А.П. Ковалев, А.А. Кушель, В.С. Хомяков, Ю.В. Андрианов, Б.Е. Лужанский, И.В. Королев, СМ. Чемерикин. - М: Интерреклама, 2003.
Дополнительная
1. Андрианов Ю.В., Юдин А.В. Систематизация методов расчета при оценке машин и оборудования // Московский оценщик. - 2003. - №4 (23) . - С. 18-23.
В настоящее время в имущественном потенциале предприятий неуклончиво возрастает роль нематериальных (необъятных) активов. Это обусловлено волной поглощения одних предприятий другими, быстротой и масштабами технологических изменений, распространением информационных технологий, усложнением и интеграцией отечественного финансового рынка.
Согласно определению, которое содержится в Международных стандартах оценки МСО 2003:
Нематериальные активы представляют собой интересы, содержащиеся в нематериальных объектах (навыках менеджмента и маркетинга, кредитный рейтингах, гудволлах) и разнообразных юридических правах или инструментах (товарных знаках, авторских правах, франшизах, патентах, контрактах .
Следует отметить, что в отечественной и российской экономической литературе понятие нематериальных активов представляют собой разного рода права и привилегии, которые обеспечивают владельцам определенный доход или иную пользу, имеют стоимость, но не имеют материально-вещественного содержания.
Таким образом, основными экономическими свойствами нематериальных активов являются:
· не имеют материального содержания (или материально-вещественная форма которых не имеет существенного значения в процессе их использования);
· обеспечивают владельцам права и привилегии;
· создают для владельцев определенную выгоду.
Классификация нематериальных активов
по составу
• интеллектуальная собственность;
• имущественные права;
• отложенные или отсроченные расходы;
• гудвилл
1) Интеллектуальная собственность - исключительное право физического или юридического лица на результаты интеллектуальной деятельности и приравненные к ним средства индивидуализации юридического лица, индивидуализации продукции, выполняемых работ или услуг (фирменное наименование, товарный знак, знак обслуживания и т.д.).
К интеллектуальной собственности относятся:
объекты интеллектуальной собственности (ОИС), что защищены патентами и свидетельствами Укрпатента:
· объекты промышленной собственности (изобретения, промышленные образцы, полезные модели, меры для пресечения недобросовестной конкуренции),
· средства индивидуализации (товарные знаки, знаки обслуживания и наименования мест происхождения товаров)
· селекционные достижения;
объекты авторского права или смежных прав:
все виды научных, литературных, художественных произведений, программные продукты для ЭВМ и базы данных, топологии интегральных микросхем (зафиксированное на материальном носителе пространственно-геометрическое расположение совокупности элементов интегральной микросхемы и связей между ними, произведения науки, литературы и искусства), фонограммы и видеограммы, программы телерадиоорганизаций;
объекты прав на секреты производства (ноу-хау), подтвержденные документами предприятия.
Секреты производства - это техническая, организационная или коммерческая информация, которая защищается от незаконного использования третьими лицами, при условии, что информация имеет действительную или потенциальную коммерческую ценность в силу ее неизвестности третьему лицу, к этой информации нет свободного доступа, обладатель информации принимает надлежащие меры к охране ее конфиденциальности.
Такими объектами могут быть результаты научно-исследовательских, опытно-конструкторских, проектных и производственных работ; конструкторская, технологическая, проектная, экономическая, юридическая и другая документация, предназначенная для использования в производстве и реализации товаров и услуг; незапатентованные изобретения, формулы , рецепты, соединения, расчеты, опытные образцы, результаты испытаний и опытов; системы организации производства, маркетинга, управления качеством продукции и услуг, системы управления кадрами, финансами, производственный опыт и обучение персонала;
другие охраняемые лицензионными, авторскими или иными договорами на приобретение прав на объекты интеллектуальной собственности, заключенные в порядке, установленном законодательством.
2) Имущественные права - права пользования земельными участками, природными ресурсами, водными объектами, подтверждению которым есть лицензия, арендные права.
3) Отложенные, или отсроченные, расходы - организационные расходы, осуществляемые в момент создания предприятия (например, расходы, связанные с образованием юридического лица - гонорары юристам за составление учредительных документов, услуги за регистрацию фирмы и т.д.).
4) Гудвилл - совокупность тех элементов бизнеса или персональных качеств, которые стимулируют клиентов продолжать пользоваться услугами данного предприятия или данного лица и приносят фирме прибыль сверх того, который требуется для получения разумного дохода на все остальные активы предприятия, включая доход на все другие нематериальные активы , которые могут быть идентифицированы и отдельно оценены
по сроку полезного использования
• функционирующие (работающие) - объекты, использование которых приносит предприятию доход в настоящем периоде;
• нефункционирующие (неработающие) - объекты, не используются по каким то причинам, но могут использоваться полагаться в будущем;
по оборачиваемости (продолжительностью использования)
• текущие - объекты, используемые в деятельности предприятия не более года, так как быстро теряют свою потребительскую стоимость. Они включаются в текущие расходы предприятия;
• долгосрочные - объекты нематериальных активов, используемых в деятельности предприятия больше года, их стоимость частями переносится на стоимость производимого с их помощью продукта (амортизируется);
по степени отчуждения
• отчуждаемые - объекты нематериальных активов, которые способны полностью передаваться при их продаже, передаче, аренде;
• неотчуждаемые - объекты нематериальных активов, остающихся в собственности предприятия-владельца при частичной передаче прав на их использование;
по степени влияния на финансовые предприятия:
• объекты нематериальных активов, способные приносить доход непосредственно, за счет внедрения их в эксплуатацию;
• объекты нематериальных активов, опосредованно влияют на финансовые результаты;
по степени правовой защищенности:
• нематериальные активы, защищаемые охранными документами (авторскими правами);
•нематериальные активы, не защищенные охранными документами (авторскими правами);
по степени вложения индивидуального труда работниками данного предприятия
• собственные - объекты, разработанные лично работниками или учредителями предприятия;
• паевые - объекты, разработанные совместно с другими физическими или юридическими лицами на долевых условиях;
• приобретенные со стороны - объекты, которые получены от других физических или юридических лиц, за плату или безвозмездно.
Проблема коммерческого использования объектов нематериальных активов напрямую связана с необходимостью их стоимостной оценки, может проводиться с целью:
· купли-продажи прав на объекты интеллектуальной собственности или лицензий на их использование;
· предоставление франшизы новым компаньонам при расширении рынков сбыта; формирование уставного капитала;
· определение ущерба, нанесенного деловой репутации незаконными действиями со стороны других предприятий;
· акционирования, приватизации, слияний и поглощений;
· внесение изменений в финансовую отчетность;
· страхование имущества, осуществления операций залога, дарения, наследования или безвозмездного передачи имущества предприятия и др.
Особенности стоимостной оценки
1) зависимость величины стоимости от объема передаваемых прав (полный объем прав, исключительные права, неисключительные права, переданные лицензиату с сохранением за лицензиаром права на использование и права выдачи лицензий другим лицам по способам, срокам и территориями использования);
2) возможность несанкционированного использования объектов, не имеющих правовой защиты (клиентские отношения, производственный опыт, навыки менеджмента и маркетинга и т.д.);
3) необходимость учета возможности отчуждения нематериального актива;
4) обязательное проведение подготовительной работы по организации оценки нематериальных активов:
 |  | ||||
 | |||||
Действительность охранных документов проверяется по территории, на которой охранный документ действует, и по сроку, в течение которого он правомочен в соответствии с законодательством Украины.
Так, патент Украины на изобретение действует 20 лет с даты поступления заявки в Укрпатент Государственного департамента инте-своего интеллектуального собственности Министерства образования и науки (п. 4 статьи 6 Закона Украины «Об охране прав на изобретения и полезные модели» от 15.12.1993 г. № 3687-ХИ).
Патент на промышленный образец действует в течение 10 лет с даты подачи заявки с возможностью продления еще на 5 лет (п. 5 статьи 5 Закона Украины «Об охране прав на промышленные образцы» от 15.12.1993 г. № 3688-XII).
Срок действия патента на полезную модель составляет 10 лет от даты подачи заявки (п. 4 статьи 6 Закона Украины «Об охране прав на изобретения и полезные модели» от 15.12.1993 г. № 3687-ХН).
Люди также интересуются этой лекцией: 19 Свойства Pb, Sn, Bi.
Свидетельства на товарный знак, знак обслуживания и наименования мест происхождения товара действуют 10 лет, причем возможно неоднократное продление срока каждый раз на 10 лет (п. 3 статьи 5 Закона Украины «Об охране прав на знаки для товаров и услуг» от 15.12.1993 г г. № 3689-XII и п. 4 ст.15 Закона Украины «Об охране прав на указание происхождения товаров» от 16.06.1999 г. № 752-XI).
Авторское право действует в течение всей жизни автора и 70 лет после его смерти.
Срок действия смежных прав - в течение 50 лет с даты первой записи исполнения, первого опубликования фонограммы (видеограммы), первого публичного вещания передачи (ст. 28, 44 Закона Украины «Об авторском праве и смежных правах» от 23.12.1993 г. № 3792 - ХП);
 | |
После проведения подготовительной работы осуществляется непосредственно оценка нематериальных активов.
