Лизинг, его сущность и содержание
ТЕМА: лизинг, его сущность и содержание
Формирование инфраструктуры лизингового бизнеса
1. Лизинг как форма реализации (сбыта) продукции. Основные понятия лизинга. Объекты и субъекты лизинга. Международные лизинговые организации.
Термин «лизинг» происходит от английского «lease» - аренда, и, хотя во многих языках есть аналогичные понятия – mitvertage kredit (нем.), arrendamiento financiero (исп.), creditoarrendamiento (итал.) – в мире наиболее употребительным является именно англ. слово «leasing».
В экономическом смысле лизинг – это комплекс имущественных отношений, обеспечивающий техническое перевооружение предприятий и ускорение НТП с помощью прямых инвестиций в материальной и денежной сфере.
В социальном – это надежный способ преодоления отчуждений начинающих предпринимателей от средств производства, приватизации государственной собственности, стимулирования трудовой активности людей и мобилизации их творческих возможностей.
В политическом – это действенное средство демократизации хозяйственной жизни и формирование среднего слоя общества.
При этом в ГК РФ термин лизинг представляется как один из видов арендных отношений. Такой же подход использовался и во временном положении о лизинге Конвенции УНИДРУА о международном финансовом лизинге предполагает регулирования международных отношений только по финансовому лизингу. Имеющаяся для лизинга правовая база свидетельствует о том, что под лизингом следует понимать один из видов арендных отношений.
Рекомендуемые материалы
1. Объект сделки. Объектом лизинговой сделки может быть любой вид материальных ценностей, если он не уничтожается в производственном цикле. По природе арендуемого объекта различают лизинг движимого и недвижимого имущества. При этом надо иметь в виду, что объектами лизинга является как новое имущество, так и имущество бывшее в употреблении.
2. Субъект лизинга. Субъектами лизинговой сделки являются стороны, имеющие непосредственное отношение к объекту сделки. При этом их можно подразделить на прямых и косвенных участников.
К прямым участникам лизинговой сделки относятся:
- лизинговые фирмы и компании (лизингодатели или арендодатели);
- производственные (промышленные и сельскохозяйственные), торговые и транспортные предприятия и население (лизингополучатели или арендаторы);
- поставщики объектов сделки - производственные (промышленные) и торговые компании.
Лизингодатель – это юридическое лицо, приобретающее имущество у производителя (продавца) и передающее его по договору лизинга лизингополучателю. Функции лизингодателей на рынке лизинговых услуг, как правило, выполняют специальные коммерческие организации – лизинговые компании. По характеру своей деятельности они подразделяются на узкоспециализированные и универсальные.
Лизингополучатель – это юридические и физические лица, получающие для предпринимательской деятельности средства производства (объект) на согласованных с лизингодателем, поставщиком условиях.
Он обязан: принять объект лизинга; подтвердить в протоколе приемки комплектность поставки и нормальное его функционирование; при обнаружении недостатков сообщить об этом лизингодателю, который должен потребовать от поставщика устранить их или заменить.
Косвенными участниками лизинговой сделки являются коммерческие и инвестиционные банки, кредитующие лизингодателя и выступающие гарантами сделок, страховые компании, брокерские и другие посреднические фирмы.
При международном лизинге они устанавливаются в соответствии с Законом "О присоединении России к конвенции УНИДРУА о международном финансовом лизинге" № 16-ФЗ и нормами национального законодательства, не противоречащими международного праву. Россия присоединилась к Конвенции с заявлением (Федеральный закон от 08.02.1998 N 16-ФЗ). Конвенция вступила в силу для России 01.01.1999. Режим применяемого права предусматривается по соглашению сторон международного договора лизинга.
Фактически Конвенция распространяет юридические правила, действующие обычно в рамках договора аренды, на трехсторонние отношения, характерные для операций по аренде оборудования, с учетом некоторых особенностей, касающихся в основном прав и обязанностей сторон.
Конвенции УНИДРУА о международном финансовом лизинге содержит 3 главы:
1. СФЕРА ПРИМЕНЕНИЯ И ОБЩИЕ ПОЛОЖЕНИЯ
2. ПРАВА И ОБЯЗАННОСТИ СТОРОН
3. ЗАКЛЮЧИТЕЛЬНЫЕ ПОЛОЖЕНИЯ
2. Лизинговые компании в России.
Российские лизинговые компании можно сгруппировать следующим образом:
1. компании, организованные крупными банками, в том числе и с участием иностранных учредителей (Интеррослизинг, Промрадтехлизинг, РГ- Лизинг и др.)
2. муниципальные и специализированные отраслевые лизинговые компании, ориентированные в основном на выполнение инвестиционных проектов, осуществляемых в рамках региональных программ (Центр России агролизинг при АО "Агроснаб", Московская лизинговая компания и др.)
3. лизинговая компания крупных промышленных структур (Аэролизинг, Лукойллизинг и др.).
Первая группа представлена лизинговыми компании, созданными банками, которые ориентировались на оказание стандартных лизинговых услуг широкому кругу клиентов. Банки-учредители не только финансировали деятельность дочерних компаний, но и активно поставляли им клиентов из числа тех, кто обращался к ним за получением кредита на приобретение основных средств.
Во вторую группу, входят компании, созданные под определенные правительственные программы и которые как следствие жестко ориентированы на осуществление лизинговых сделок с определенными типами клиентов. Такие компании пользуются льготным бюджетным финансированием, что позволяет им предлагать более привлекательные условия для клиентов, но доступность их услуг сильно ограничена. Для таких компаний основным критерием является соответствие клиента правительственной программе, а вопросы эффективности или хотя бы надежности реализуемых лизинговых проектов стоят не так остро, как для коммерческих лизинговых компаний. Главное для них - это выполнить социальный заказ помощи в создании определенной инфраструктуры.
Третья группа представлена отраслевыми лизинговыми компаниями. Наиболее успешной компанией данной группы является Лизингуголь, которая занимается обеспечением угольных объединений горно-шахтным оборудованием. Данная компания смогла добиться значительных оборотов за счет применения компенсационного лизинга, когда оплата осуществлялась продукцией, произведенной на лизинговом оборудовании. В данном случае углем, металлом и другой продукцией.
3. Классификация видов лизинга. Преимущества лизинга. Механизм лизинговой сделки. Этапы заключения лизинговых сделок.
По признаку передачи предмета лизинг пользователю или возвращению его лизингодателю лизинг подразделяется на 3 вида: финансовый, оперативный и возвратный.
1.Оперативный лизинг - это арендные отношения, при которых расходы лизингодателя, связанные с приобретением и содержанием сдаваемых в аренду предметов, не покрываются арендными платежами в течение одного лизингового контракта.
Для оперативного лизинга характерны следующие основные признаки:
- лизингодатель не рассчитывает возместить все свои затраты за счет поступления лизинговых платежей от одного лизингополучателя;
- лизинговый договор заключается, как правило, на 2 - 5 лет, что значительно меньше сроков физического износа оборудования, и может быть расторгнут лизингополучателем в любое время;
- риск порчи или утери объекта лежит в основном на лизингодателе. В лизинговом договоре может предусматриваться определенная ответственность лизингополучателя за порчу переданного ему имущества, но ее размер значительно меньше первоначальной цены имущества;
- ставка лизинговых платежей обычно выше, чем при финансовом лизинге. Это вызвано тем, что лизингодатель, не имея полной гарантии окупаемости затрат, вынужден учитывать различные коммерческие риски (риск не найти арендатора на весь объем имеющегося оборудования, риск поломки объекта сделки, риск досрочного расторжения договора) путем повышения цены на свои услуги;
- объектом сделки являются наиболее популярные виды машин и оборудования.
По окончании срока лизингового договора лизингополучатель имеет право:
- продлить срок договора на более выгодных условиях;
- вернуть оборудование лизингодателю;
- купить оборудование у лизингодателя при наличии соглашения на покупку по справедливой рыночной стоимости. Поскольку при заключении договора заранее нельзя достаточно точно определить остаточную рыночную стоимость объекта сделки, то это положение требует от лизинговых фирм хорошего знания конъюнктуры рынка подержанного оборудования.
Перечисленные особенности оперативного лизинга определили его распространение в таких отраслях, как сельское хозяйство, транспорт, горнодобывающая промышленность, строительство, электронная обработка информации.
2.Финансовый лизинг - это соглашение, предусматривающее в течение периода своего действия выплату лизинговых платежей, покрывающих полную стоимость амортизации оборудования или большую его часть, дополнительные издержки и прибыль лизингодателя.
Финансовый лизинг характеризуется следующими основными чертами:
- участие третьей стороны (производителя или поставщика объекта сделки);
- невозможность расторжения договора в течение так называемого основного срока аренды, т.е. срока, необходимого для возмещения расходов арендодателя. Однако на практике это иногда происходит, что оговаривается в соглашении о лизинге, но в этом случае стоимость операции значительно возрастает;
- более продолжительный срок лизингового соглашения (обычно близкий сроку службы объекта сделки);
- объекты сделок, как правило, отличаются высокой стоимостью.
После завершения срока контракта лизингополучатель может:
- купить объект сделки, но по остаточной стоимости;
- заключить новый договор на меньший срок и по льготной ставке;
- вернуть объект сделки лизинговой компании.
3. Возвратный лизинг – это система взаимоотношений, при котором изготовитель продукции продает ее лизинговой компании и одновременно заключает с ней договор о сдаче ему проданной продукции на условиях лизинга, выступающему с этого момента в роли лизингополучателя.
Предпринимателям следует быть очень осмотрительными при заключении сделок возвратного лизинга, т.к. с ним может быть связана утрата собственности на имущество.
Важными преимуществами возвратного лизинга для арендатора следующие:
1. он может прибегнуть к услугам лизинговой компании в случае, когда уже после покупки оборудования стало очевидным, что отвлечение значительных средств из оборота на закупку этого оборудования привело или может привести к ухудшению его финансового положения;
2. он получает от лизинговой компании полную стоимость оборудования, возвращает затраченное на закупку оборудования средства, сохраняя, при этом за собой право владения и пользования этим оборудованием;
3. он может вести переговоры с лизинговой компанией, уже имея необходимое оборудование и используя его.
2 Лизинговые операции также можно классифицировать в зависимости от состава участников:
1. Прямой лизинг - собственник имущества (поставщик) самостоятельно, без посредников, сдает объект в лизинг.
2. Косвенный лизинг – передача имущества осуществляется через посредника (лизинговую компанию или банк).
Лизинг имеет ряд существенных преимуществ.
1. Все затраты, связанные с приобретением оборудования в лизинг, полностью относятся лизингополучателем на себестоимость продукции, товаров, услуг, что значительно уменьшает налог на прибыль. Лизингополучатель не платит налог на имущество.
2. При реализации лизингового контракта может быть применен коэффициент ускорения амортизации имущества, передаваемого в лизинг, до 3-х.
3. Лизинг дает возможность предприятию-арендатору расширить производство и наладить обслуживание оборудования без крупных единовременных затрат и необходимости привлечения заемных средств.
4. Не привлекается заемный капитал, и в балансе предприятия поддерживается оптимальное соотношение собственного и заемного капитала.
5. Лизинговые соглашения могут предусматривать обязательства лизингодателя произвести ремонт и технологическое обслуживание оборудования. Это особенно важно при лизинге сложного оборудования, требующего привлечения высококвалифицированного персонала для пусконаладочных работ, ремонта и обслуживания. Практически на условиях лизинга можно получить объект "под ключ", предоставив осуществление всех формальностей лизинговой компании, и благодаря этому сконцентрировать усилия на решении других вопросов.
6. Лизинг позволяет арендатору периодически обновлять морально стареющее оборудование.
7. Требования к потенциальным лизингополучателям:
1. Срок деятельности предприятия лизингополучателя — от 6 месяцев.
2. Учредители и руководители предприятия лизингополучателя готовы выступить поручителями за лизингополучателя.
3. Лизингополучатель обязуется собственными силами и за свой счет осуществлять ежегодное страхование предмета лизинга в САК «Энергогарант» в течение всего срока лизинга.
4. Лизингополучатель не является государственным органом, государственным, общественным либо политическим учреждением.
5. Сектор деятельности лизингополучателя отвечает требованиям КМБ-Банка.
6. Стоимость приобретаемых транспортных средств (ТС) за вычетом аванса лизинговой компании не превышает 30 000 долларов США или эквивалента в иной валюте.
7. Размер капитала и резервов лизингополучателя по балансу имеет положительное значение.
8. Среднемесячная выручка лизингополучателя за последний отчетный период не менее чем в 10 раз превышает планируемый ежемесячный лизинговый платеж.
9. Среднемесячная чистая прибыль лизингополучателя за последний отчетный период не менее чем в 2 раза превышает лизинговый платеж.
10. Справка о наличии / отсутствии картотеки №2 (из обслуживающих банков лизингополучателя) либо оплата аванса и комиссии с расчетного счета лизингополучателя.
Действия для получения лизинга:
1. Заполнить заявку на лизинг, передать в офис ЗАО «КМБ-Лизинг»
Рекомендуем посмотреть лекцию "53 Методы разделения каналов связи между пользователями".
2. Получить от банка расчет и подтвердить согласие с расчетом.
3. Представить в компанию необходимые документы.
4. Получить расчет лизинговых платежей.
5. Показать бизнес лизинговому эксперту. Банк проанализирует информацию в течение 1-3-х дней и свяжется с Вами для организации посещения Вашей компании нашим экспертом с целью ознакомления с предприятием и получения дополнительной информации.
Лизинговый эксперт проанализирует всю полученную информацию, и банк примет решение в течение 1-3-х дней после посещения предприятия
В случае положительного решения банк заключает с Вами договор лизинга (основная часть и общая часть) и сопутствующие договоры (договор купли-продажи и поручительства/залога) и осуществляет приобретение и передачу Вам необходимого транспорта и оборудования.
