Тема 1. Основы организации международных расчетов.

· Сущность международных финансов.

· Роль национальных валют, международных расчетных единиц и золота в международных расчетах

· Основные субъекты и участники международного финансового рынка.

· Виды международных финансовых операций.

· Текущие валютные операции торгового и неторгового характера.

1. Сущность международных финансов

Под международными финансами понимается совокупность отношений, которые складываются при движении валютного капитала на международном глобальном финансовом рынке.

Международные финансы дают анализ финансовой среды в мировом масштабе, охватывая среду международных финансовых рынков, международную банковскую деятельность, международные финансы корпораций, управление портфелями ценных бумаг и связей между ними.

Мировой финансовый рынок это рынок (годовой объем $500 триллионов), который в режиме реального времени объединяет:

международный валютный сегмент ($430 триллионов)

Рекомендуемые материалы

международный кредитный сегмент ($40 триллионов)

международный фондовый сегмент ($20 триллионов)

международный страховой сегмент ($5 триллионов).

Международные финансы обладают следующими особенностями:

· Они функционируют как глобальная единая целостная система

· Работают в условиях неопределенности (стохастичности), непредсказуемости рынка.

· Кругооборот международных финансов совершается посредством сделок с иностранной валютой.

2. Роль национальных валют, международных расчетных единиц и золота в международных расчетах

Валюта (от итальянского valuta цена, стоимость) в современной экономической практике используется для обозначения нескольких взаимосвязанных явлений:

1. Термин используется для обозначения денежной единицы страны.

2. Этим же термином обозначаются

- денежные средства иностранных государств в форме монет и банкнот (наличная иностранная валюта) и кредитные и платежные средства в иностранной валюте (безналичная иностранная валюта)

- Для обозначения международных расчетных единиц - SDR (специальные права заимствования), евро

- Система национального счетоводства система бухучета на государственном уровне с точки зрения макроэкономического анализа.

Валютные отношения в Украине регламентирует Закон України «Про порядок здійснення розрахунків в іноземній валюті» від 23.09.1994 із змінами та доповненнями (к экзамену найти и изучить), а также серия декретов Кабинета Министров Украины, постановлений Национального банка Украины и некоторыми другими законодательными актами.

Национальная валюта – это

а) Денежные знаки в виде банкнот и монет, находящиеся в обращении в качестве законного средства наличного платежа на территории Украины, а также изымаемые или изъятые из обращения, но подлежащие обмену указанные денежные знаки.

б) Средства, на банковских счетах и в банковских вкладах.

Валютные ценности это иностранная валюта и внешние ценные бумаги.

Иностранная валюта

а) Денежные знаки в виде банкнот, казначейских билетов, монет, находящиеся в обращении и являющиеся законным средством наличного платежа на территории соответствующего иностранного государства (или группы государств), а так же изымаемые либо изъятые из обращения, но подлежащие обмену указанные денежные знаки.

б) Средства, на банковских счетах и в банковских вкладах в денежных единицах иностранных государств и международных денежных или расчетных единицах

Внешние ценные бумаги это ценные бумаги в том числе в бездокументарной форме, не относящиеся в соответствии с законодательством к внутренним ценным бумагам.

Внутренние ценные бумаги это ценные бумаги, включающие:

а) Эмиссионные ценные бумаги, номинальная стоимость которых указана в валюте Украины и выпуск которых зарегистрирован в Украине

б) Иные ценные бумаги, удостоверяющие право на приобретение, получение, валюты Украины и выпущенные на территории Украины.

3. Основные субъекты и участники международного финансового рынка.

В соответствии с законодательством участники валютных операций делятся на:

резидентов

нерезидентов

уполномоченные банки

валютные биржи

центральный банк государства

В соответствии с общепринятыми международными правовыми нормами, лицо, проживающее на территории какого-либо государства более 180 дней, становится независимо от его гражданства резидентом этой страны

Уполномоченные коммерческие банки это

1. кредитные организации, имеющие право на основании лицензии НБУ осуществлять банковские операции со средствами в иностранной валюте.

2. банки агенты валютного контроля, на которые возлагаются обязанности контролировать законность валютных операций клиентов

(Декрет КМУ України «Про систему валютного регулювання і валютного контролю» (kmu1.htm))

НБУ выдает два вида валютных лицензий - індивідуальні та генеральні (ст.5 (kmu1.htm)):

Генеральні ліцензії видаються комерційним банкам та іншим кредитно-фінансовим установам України на здійснення валютних операцій, що не потребують індивідуальної ліцензії, на весь період дії режиму валютного регулювання

Індивідуальні ліцензії видаються резидентам і нерезидентам на здійснення разової валютної операції на період, необхідний для здійснення такої операції :

а) вивезення, переказування і пересилання за межі України валютних цінностей, за винятком:

вивезення, переказування і пересилання за межі України фізичними особами - резидентами іноземної валюти на суму, що визначається Національним банком України;

вивезення, переказування і пересилання за межі України фізичними особами - резидентами і нерезидентами іноземної валюти, яка була раніше ввезена ними в Україну на законних підставах;

платежів у іноземній валюті, що здійснюються резидентами за межі України на виконання зобов'язань у цій валюті перед нерезидентами щодо оплати продукції, послуг, робіт, прав інтелектуальної власності та інших майнових прав, за винятком оплати валютних цінностей та за договорами (страховими полісами, свідоцтвами, сертифікатами) страхування життя;

платежів у іноземній валюті за межі України у вигляді процентів за кредити, доходу (прибутку) від іноземних інвестицій;

вивезення за межі України іноземної інвестиції в іноземній валюті, раніше здійсненої на території України, в разі припинення інвестиційної діяльності;

б) ввезення, переказування, пересилання в Україну валюти України, за винятком випадків, передбачених пунктом 2 статті 3 цього Декрету;

в) надання і одержання резидентами кредитів в іноземній валюті, якщо терміни і суми таких кредитів перевищують встановлені законодавством межі;

г) використання іноземної валюти на території України як засобу платежу або як застави;

д) розміщення валютних цінностей на рахунках і у вкладах за межами України, за винятком:

відкриття фізичними особами - резидентами рахунків у іноземній валюті на час їх перебування за кордоном;

відкриття кореспондентських рахунків уповноваженими банками;

відкриття рахунків у іноземній валюті резидентами, зазначеними в абзаці четвертому пункту 5 статті 1 цього Декрету;

е) здійснення інвестицій за кордон, у тому числі шляхом придбання цінних паперів, за винятком цінних паперів або інших корпоративних прав, отриманих фізичними особами - резидентами як дарунок або у спадщину.

Валютные биржи это юридические лица, одним из видов деятельности которых является организация биржевых торгов иностранной валютой в порядке и на условиях, которые устанавливает НБУ.

4. Виды международных финансовых операций.

Международные финансовые операции: с юридической точки зрения –сделки, связанные с переходом права собственности на валюту.

Контракты разных агентов международного финансового рынка:

· купля-продажа валюты,

· расчеты за экспорт-импорт товаров, работ, услуг,

· предоставление ссуд в иностранной валюте,

· страхование в иностранной валюте

Контракты совершаются на определенных условиях (сумма, курс, процентная ставка, временной период)

Операции заключаются с выполнением на определенную дату и срок

В соответствии с законодательством под валютными операциями понимаются: (kmu1.htm)

· операції, пов'язані з переходом права власності на валютні цінності, за винятком операцій, що здійснюються між резидентами у валюті України;

· операції пов'язані з використанням валютних цінностей в міжнародному обігу як засобу платежу, з передаванням заборгованостей та інших зобов'язань, предметом яких є валютні цінності;

· операції, пов'язані з ввезенням, переказуванням і пересиланням на територію України та вивезенням, переказуванням і пересиланням за її межі валютних цінностей

Вместе с этой лекцией читают "18 Становление Российского государства в 90-е гг. ХХ века".

Инструментами совершения Международных расчетов являются: аккредитив, инкассо, банковские переводы и.т.п.

К валютным операциям коммерческих банков можно отнести: ведение валютных счетов клиентов, корреспондентские отношения, конверсионные операции на валютных рынках и  т.п.

5. Текущие валютные операции торгового и неторгового характера

Операции торгового характера: операции связанные с расчетами по оплате поставленных товаров, работ, услуг, в соответствии с заключенными международными контрактами.

Неторговые операции: покупка-продажа наличной иностранной валюты, инкассо иностранной валюты, оплата денежных аккредитивов, покупка и оплата дорожных чеков, выпуск и обслуживание пластиковых карт

Размещение и привлечение валютных средств клиентов