Kurs (715045), страница 12

Просмтор этого файла доступен только зарегистрированным пользователям. Но у нас супер быстрая регистрация: достаточно только электронной почты!

Текст из файла (страница 12)

2) расчеты осуществляются векселями предприятия автомобилестроения и поставщиками с использованием векселей, принимаемых в оплату продукции предприятия, которые реализуются дилерам. Дилеры автомобильного рынка получают оплаченную векселями продукцию, и перечисляют в оплату векселей денежные средства от ее реализации;

3) предприятие получает кредиты под залог векселей, принимаемых в оплату продукции предприятий или денежные средства от погашаемых векселей банка.

При реализации первого варианта исследуются производственные цепочки и вексель предприятия, проходя по ним погашает взаимную задолженность предприятий без привлечения оборотных средств. Здесь как и в других вариантах роль банка может заключаться в депозитарном обслуживании расчетов, то есть вексель предприятия может оставаться на ответственном хранении в банке. Это является гарантией для участников расчетов , что вексель будет использоваться только внутри данной цепочки. Это особенно актуально в настоящее время , так как участились арбитражные прецеденты выигрыша по опротестованным векселям. А, как известно, вексель является безусловным обязательством оплатить определенную в нем сумму в определенное время в определенном месте лицу. Кроме того, по векселям существует солидарная ответственность векселедателя и всех векселедержателей. Если вексель не дойдет до замыкающего цепочку звена и выйдет в оборот , не запланированный участниками расчетов, то он может быть предъявлен не только векселедателю, но и всем векселедержателям.

Второй вариант основывается на ликвидности, то есть возможности в любой момент продать за “живые” деньги продукции предприятия (в нашем случае ликвидной является продукция предприятий автомобилестроения). При этом векселя предприятия погашаются продукцией или в оплату продукции принимаются векселя банка. Затем продукция реализуется дилерами на рынке, и за счет этих средств погашаются или оплачиваются ценные бумаги, проданные банком дилеру.

Третий вариант включает в себя помимо возможности получить денежные средства на расчетный счет за векселя ( как правило с потерями, связанными с разницей (дисконтом) между отпускной стоимостью продукции и рыночной ценой), но и переложить эти затраты на себестоимость в форме процентов по кредиту.

В качестве примера я приведу две наиболее простые работающие в настоящий момент схемы работы банка с векселями:

Схема3.5. Вексельных расчетов с контрагентами Нижегородмоторз

Схема3.6. Вексельного кредитования под залог векселей банка

Более чем за два года успешной работы на рынке финансовых инструментов в сфере организации расчетов за поставленную продукцию вокруг банка сложилась сеть дилеров , постоянно работающих по реализации продукции ОАО “ГАЗ” на Нижегородском и региональных рынках.

К дилерам - клиентам и партнерам «Автогазбанка» по вексельным расчетам предъявляются следующие требования:

• репутация клиента;

• опыт и результаты работы на автомобильном рынке;

• наличие расчетного счета в «Автогазбанке» ;

• инкассация банком денежных средств от реализации автомобилей;

• открытие кредитной линии в банке.

Дилеры -партнеры и клиенты «Автогазбанка»:

• ЗАО ТКЦ ГАЗ АТО;

• ТОО “ВИКА»;

• ОАО ”Автосервис-Центр”;

• ТОО “ОЛМИ”;

• ООО ”Центр-ГАЗ”;

• ТД “Нижегородские Автомобили”.

Более чем за 2 года успешного проведения вексельных расчетов банк отработал безрисковую и безубыточную технологию работы с Дилерами автомобильного рынка, которая состоит из следующих этапов:

1.1.Банк заключает с Дилерами договор купли-продажи векселей “Нижегородмоторз”, складских свидетельств (коносаментов) или собственных векселей ОАО «АКБ Автогазбанк» с гарантийными письмами об отгрузке продукции “Нижегородмоторз”.

1.2.Пакет векселей передается по акту приема - передачи после совершения предоплаты (по собственным векселям банка) или в соответствии с условиями оплаты в рассрочку финансовых инструментов (векселей или складских свидетельств).

1.3.Условия оплаты в рассрочку.

1.3.1.Открытие кредитной линии в объеме планируемых расчетов по договору под залог товаров в обороте с изъятием справок-счетов на автомобили и заменой по мере выполнения договоров. (Прил. Перечень документов для открытия и обслуживания кредитной линии ) . Кредитная линия открывается по решению кредитного комитета.

1.3.2.Открытие расчетного счета в банке.

1.3.3.Инкассация банком на льготных условиях.

1.4. Рассрочка по договору предоставляется при выполнении Дилерами условий оплаты и в зависимости от условий договора с поставщиками в зависимости или от количества отгружаемых автомобилей, или сроков договора.

1.5. При невыполнении условий договора купли- продажи векселей, банк переводит задолженность по договору в задолженность по кредиту, перечисляя средства в оплату договора со ссудного счета или по согласованию с клиентом или по заполненным заранее Дилером поручениям.

Принципы работы «Автогазбанка» по схемам расчетов:

• разработка схем расчетов;

• гарантии своевременного прохождения расчетов;

• оптимизация налогообложения для клиентов;

• консультационное и информационное обслуживание (квалифицированные сотрудники банка постоянно отслеживают изменения в финансовом законодательстве);

• применение передовых банковских технологий:

- клиент - банк (например, клиенты из Челябинска и Магнитогорска посылают платежные документы и получают подтверждения в свои офисы);

-депозитарное обслуживание клиентов;

-пластиковые карточки.

Вывод: преимуществом «Автогазбанка» является разработка и реализация схем по операциям с векселями за счет которых достигается требуемый результат:

1) формируется замкнутая цепочка расчетов между предприятиями, связанных производственным циклом, векселями предприятий. При реализации данного варианта исследуются производственные цепочки и вексель предприятия, проходя по ним погашает взаимную задолженность предприятий без привлечения оборотных средств. Здесь, как и в других вариантах роль банка может заключаться в депозитарном обслуживании расчетов, то есть вексель предприятия может оставаться на ответственном хранении в банке. Это является гарантией для участников расчетов, что вексель будет использоваться только внутри данной цепочки. Это особенно актуально.

2) расчеты осуществляются векселями предприятия автомобилестроения и поставщиками с использованием векселей, принимаемых в оплату продукции предприятия, которые реализуются дилерам. Дилеры автомобильного рынка получают оплаченную векселями продукцию, и перечисляют в оплату векселей денежные средства от ее реализации. Этот вариант основывается на ликвидности, то есть возможности в любой момент продать за “живые” деньги продукции предприятия (в нашем случае ликвидной является продукция предприятий автомобилестроения). При этом векселя предприятия погашаются продукцией или в оплату продукции принимаются векселя банка. Затем продукция реализуется дилерами на рынке, и за счет этих средств погашаются или оплачиваются ценные бумаги, проданные банком дилеру.

1. предприятие получает кредиты под залог векселей, принимаемых в оплату продукции предприятий или денежные средства от погашаемых векселей банка. Третий вариант включает в себя помимо возможности получить денежные средства на расчетный счет за векселя (как правило с потерями, связанными с разницей (дисконтом) между отпускной стоимостью продукции и рыночной ценой), но и переложить эти затраты на себестоимость в форме процентов по кредиту.

1. Работа банков Нижнего Новгорода с векселями и перспективы развития вексельного обращения

Активную деятельность на рынке векселей осуществляют и конкуренты ОАО «АКБ Автогазбанк». После финансового кризиса 1998 года многие нижегородские банки изменили свою тактику и стратегию в отношении работы с векселями, но все они продолжают оставаться на рынке векселей и расширять спектр своих услуг для клиентов. Остановимся на наиболее крупных нижегородских банках.

ОАО «НИЖЕГОРОДСКИЙ БАНКИРСКИЙ ДОМ»

Выполняет следующие операции с векселями:

• учет векселей, покупка и продажа;

* приобретение банковских векселей;

* приобретение государственных векселей;

* приобретение векселей корпоративных должников;

* перепродажа - получение маржи;

* операции в качестве финансового брокера;

• привлечение свободных денежных ресурсов;

• решение с помощью банковских вексельных обязательств проблем клиентов, связанных с трудностью расчетов;

• инкассирование векселей корпоративных клиентов (портфель вексельных обязательств);

• предоставление вексельного поручительства в форме аваля;

• принятие векселя в обеспечение обязательств;

• предоставление кредитов (ссуд) в виде банковских векселей.

ОАО «НИЖЕГОРОДСКИЙ ПРОМСТРОЙБАНК»

Выполняет следующие операции с векселями:

• учет векселей и продажа векселей: приобретение банковских и государственных векселей; приобретение векселей корпоративных должников; перепродажа - получение маржи;

• привлечение свободных денежных ресурсов;

• решение с помощью банковских векселей проблем, связанных с трудностями расчетов;

• инкассирование векселей;

• принятие векселя в обеспечение обязательств;

• предоставление кредитов (ссуд) в виде банковских векселей;

• эмиссия своих векселей;

• разработка вексельных схем;

• работа с рублевыми и валютными векселями.

ОАО «ИНКОМБАНК» (Нижегородский филиал - бывший)

Августовский кризис больно ударил по этому крупному банку. Возникли проблемы с вкладчиками, и как результат - отзыв лицензии. Но опыт, полученный «Инкомбанком» при использовании векселей в хозяйственной деятельности кредитной организации трудно переоценить.

«Инкомбанк» выполнял следующие операции с векселями:

- эмитирует свои векселя;

- работа с финансовыми векселями и с товарными векселями на вексельной площадке;

- учет векселей;

Характеристики

Список файлов реферата