Учет активных операций банка с ценными бумагами
Тема 6.2 Учет активных операций банка с ценными бумагами ( вложений средств банка в ценные бумаги)
Вопрос 1 Организация учета операций по вложению средств банка в ценные бумаги
Вопрос 2 Учет вложений кредитных организаций в ценные бумаги
Вопрос 3 Учет векселей банком
Вопрос 1 Организация учета операций по вложению средств банка в ценные бумаги
Активными операциями банка с ценными бумагами считаются вложения коммерческого банка в ценные бумаги. Данная операция является второй по доходности и важности после кредитных операций. Они могут составлять до 20-30 % активов баланса банка. Инвестиционные банки специализируются на сделках с ценными бумагами.
Рассмотрим виды ценных бумаг, в которые кредитные организации вкладывают свои денежные средства. В соответствии со ст.143 ГК РФ (часть 1) к ценным бумагам относятся: государственная облигация, облигация, вексель, чек, депозитный и сберегательный сертификаты, банковская сберегательная книжка на предъявителя, коносамент, акция, приватизационные ценные бумаги и другие документы, которые законами о ценных бумагах или в установленном ими порядке отнесены к числу ценных бумаг (1).
На основании Закона от 2 декабря 1990г. «О банках и банковской деятельности» банки имеют возможность:
- выпускать, продавать, покупать и хранить ценные бумаги;
Рекомендуемые материалы
- оказывать брокерские услуги на основе заключенных договоров;
- оказывать консультационные услуги;
- осуществлять доверительные операции по поручению клиентов на основании заключенных договоров на проведение фидуциарных операций (2).
Кредитные организации работают с бумагами с целью получения инвестиционного дохода от котировальной разницы в течение некоторого времени, от процентного (купонного) дохода или для осуществления контроля над компанией (в виде дивидендов) и др.
Для получения дохода служат долговые обязательства, которые выпускают федеральные органы власти, субъекты федерации, муниципалитеты и коммерческие организации. При приобретении бумаг, имеющих купоны, а также процентных бумаг коммерческий банк уплачивает проценты продавцу, кроме цены бумаги и также накопленный процентный (купонный) доход (НКД), а при их продаже получает от покупателя помимо стоимости бумаги еще и НКД.
Процент и НКД рассчитываются от даты начала процентного или купонного периода до даты исполнения заключенной сделки включительно (17,66).
Акции помимо получения спекулятивного (котировального) дохода позволяют получать контроль над компанией.
С некоторыми бумагами совершается много операций на значительные суммы, они включены в котировальные листы бирж. С другими бумагами сделок совершается немного, или они вообще единичны. ценные бумаги приобретаемые банком делят на котируемые и не котируемые (13,453).
Котируемые ценные бумаги – ценные бумаги, одновременно удовлетворяющие следующим условиям:
- допуск к обращению на открытом организованном рынке или через организатора торговли на рынке ценных бумаг (включая зарубежные открытые организованные рынки или организаторов торговли), имеющие соответствующую лицензию ФКЦБФСФР, а для зарубежных организованных рынков или организаторов торговли – национального уполномоченного органа;
- оборот за последний календарный месяц на вышеуказанном организованном открытом рынке или через организатора торговли составляет не менее средней суммы сделок за месяц, которая в соответствии с требованиями ФКЦБФСФР установлена для включения ценных бумаг в котировальный лист первого уровня; - информация о рыночной цене общедоступна, т.е. подлежит раскрытию в соответствии с российским и зарубежным законодательством о рынке ценных бумаг или доступ к ней не требует наличия у пользователя специальных прав (привилегий). Категории котируемости, в т.ч. по ежемесячному обороту, применяются ко всем без исключения ценными бумагами вне зависимости от эмитентов или включения (не включения) ценных бумаг в котировальные листы какого-либо уровня (12,15).
Не котируемые ценные бумаги – любые ценные бумаги, не удовлетворяющие условиям, указанным в предыдущем определении.
Приобретая ценные бумаги, банк формирует портфель ценных бумаг. Портфель – укрепленная учетная категория, объединяющая ценные бумаги в зависимости от целей их приобретения и котируемости на организованном рынке ценных бумаг. Выделяют следующие виды портфелей.
Торговый портфель – котируемые ценные бумаги, приобретаемые с целью получения дохода от их реализации (перепродажи), а также ценные бумаги, которые не предназначены для удержания в портфеле свыше 180 дней и могут быть реализованы.
Инвестиционный портфель - ценные бумаги, приобретаемые с целью получения инвестиционного дохода, а также в расчете на возможность роста их стоимости в длительной или неопределенной перспективе.
Портфель контрольного участия - ценные бумаги, приобретенные в количестве, обеспечивающем получение контроля над управлением организацией-эмитентом или существенное влияние на нее. Под такими ценными бумагами признаются акции, дающие право на участие в управлении делами акционерного общества (голосующие акции).
Банки самостоятельно определяют порядок формирования торгового и инвестиционного портфелей с учетом вышеизложенных ограничений.
В случаях, определенных Положением «О правилах ведения бухгалтерского учета в кредитных организациях, расположенных на территории Российской Федерации» ЦБР от 26 марта 2007г. (в дальнейшем Правила 302 – П) ценные бумаги подлежат перемещению из одного портфеля в другой. Это происходит, например, в случае, если бумага перестает отвечать критериям котируемости или не котируемая бумага становится котируемой. Кроме того, банк может покупать акции одного эмитента, тогда при превышении порога существенного влияния бумаги должны быть переведены в портфель контрольного участия. Если бумаги были в портфеле контрольного участия, но часть их продана и остаток бумаг меньше порогового значения, то бумаги переводятся в торговый или инвестиционный портфель, в зависимости от критерия (27,14).
Обязательному переводу из торгового портфеля в инвестиционный подлежат только те ценные бумаги, которые перестают удовлетворять критериям котируемых. При сохранении цели приобретения, котируемые ценные бумаги, которые по каким-либо причинам (например, в силу неблагоприятной конъюнктуры) не были реализованы в торговом портфеле в течение 180 дней, могут удерживаться в торговом портфеле свыше 180 дней.
Перевод ценных бумаг их торгового портфеля в инвестиционный и наоборот производится на основании принятого банком решения.
Порядок формирования торгового и инвестиционного портфелей ценных бумаг для головного офиса и филиалов кредитной организации должен быть един, он отражается в учетной политике кредитной организации.
В соответствии с Правилами ведения бухгалтерского учета в кредитных организациях, расположенных на территории Российской Федерации № 302 - П и письмом ЦБ РФ № 174-Т от 23.05.2002г. коммерческие банки должны разрабатывать внутренние документы по работе с ценными бумагами в составе учетной политики (12, 21).
В этих документах отражаются процедуры принятия решения по приобретению или реализации бумаг и порядок формирования портфелей, документооборот по бумагам и распределение полномочий и ответственности между должностными лицами.
Все котируемые ценные бумаги подлежат переоценке. Под переоценкой бумаг понимается определение балансовой стоимости (изменение до рыночной цены) котируемых бумаг, которые находятся в торговом портфеле банка по состоянию на конец соответствующего рабочего дня.
В конце месяца сальдированный результат относится или на счет доходов, или на счет расходов кредитной организации.
Рассмотрим необходимые характеристики некоторых ценных бумаг, приобретаемые банками и хозяйствующими субъектами.
1. Государственные эмиссионные ценные бумаги – это долговые ценные бумаги эмитентом, которых выступает государство. К ним относят:
Государственные краткосрочные бескупонные облигации (ГКО) выпускаются на основании постановления Правительства РФ от 8 февралю 1993г. № 107 и от 27 сентября 1994г. № 1105, а облигации федерального займа с переменным купоном (ОФЗ) – от 15 мая 1995г. № 458.
2. Кроме того, с 1996г. выпускаются облигации федерального займа с постоянным купоном доходом (ОФЗ).
Эмитентом ГКО и ОФЗ является Министерство финансов, а Банк России выступает гарантом их погашения.
Облигации выпускаются в электронном виде, их учет осуществляется в виде электронных записей по счетам депо. Право собственности на облигации удостоверяет запись по счету депо, а переход прав собственности возникает в момент отражения приходной записи по счету депо.
ГКО и ОФЗ эмитируются в форме отдельных выпусков. Выпуски ГКО осуществляются на срок до года.
Номинальная стоимость каждой облигации составляет 1 тыс. руб., а для ОФЗ с фиксированным доходом – 1 тыс. руб. и 10 тыс. руб.
Доходом по ГКО является разница между ценой реализации или ценой погашения и ценой покупки (дисконт).
По ОФЗ доходом является как дисконт, так и купонный доход. Процентный доход по купону объявляется за 7 дней до начала очередного купонного периода (3 или 6 месяцев).
ОФЗ с постоянным купоном (ОФЗ - ПД) являются именными купонными государственными ценными бумагами и предоставляют их владельцам право на получение номинальной стоимости облигации при ее погашении и купонного дохода в виде процента к номинальной стоимости облигации, при этом величина купонного дохода является постоянной. Купон выплачивается один или два раза в год в зависимости от условий выпуска.
Банк России является генеральным агентом по обслуживанию выпусков ГКО и ОФЗ. В связи с дефолтом ГКО 1998 года рынок ГКО практически перестал существовать. Выпуск ОФЗ так же приостановлен.
3. Облигации государственного сберегательного займа.
Облигации государственного сберегательного займа (ОГСЗ) выпускаются на основании постановления правительства РФ. Существуют генеральные условия их выпуска и обращения.
Эмитентом бумаг является Минфин России. По каждому выпуску эмитент издает приказ, в котором определяются срок обращения бумаги, порядок начисления и выплаты купонного дохода и другие условия.
По срокам погашения облигации – среднесрочные долговые обязательства.
Общие условия для всех выпусков таковы:
- облигации обращаются в документарной форме (бумажной) и являются предъявительскими бумагами;
- срок обращения каждого выпуска – от 1 года до 5 лет;
- номинал облигации – 500 руб.;
- облигации имеют купоны, доход по облигациям начисляется ежеквартально;
- купонный доход определяется на основе доходности по государственным краткосрочным бескупонным облигациям и облигациям федеральных займов или исходя из официальных показателей, характеризующих инфляцию.
ОГСЗ пользуются спросом у населения по следующим причинам: низкий номинал, возможность покупки на некрупные суммы и документарный оборот. Выплаты по ОГСЗ продолжаются, но перспективы развития не ясны.
4. Облигации внутреннего валютного займа (ОВВЗ).
Выпускались по Указанию Президента РФ для погашения задолженности перед вкладчиками Внешторгбанка. Номинальная стоимость ОВВЗ -1000,10000 и 100000 рублей. Существование данного рынка сейчас сведено на нет.
5. Муниципальные ценные бумаги в виде облигаций, реже – векселей (форма муниципальных займов).
Не эмиссионные ценные бумаги – векселя, эмитентом которых могут быть органы власти, банки, предприятия. Данный рынок работает и совершенствуется.
Банки-дилеры ведут операции в соответствии с Положением о депозитарных операциях кредитных организаций в Российской Федерации и учитывают бумаги клиентов на внебалансовых счетах по учету ценных бумаг клиентов (6).
Если банк совершает много операций с бумагами, то все они отражаются в журналах. Банк может не отражать в учете все сделки, но ежедневно отражать по журналам итоговые результаты.
6.Акции и другие корпоративные бумаги (долевые ценные бумаги).
Акции и корпоративные облигации относят к негосударственным эмиссионным бумагам. Совершать операции с акциями, номинированными в иностранной валюте, разрешается только банкам с генеральной лицензией или по специальному разрешению ЦБ РФ.
7. Векселя - являются не эмиссионными ценными бумагами.
Операции по учету векселей относятся к активным операциям с ценными бумагами. Учет векселей банком – покупка векселей выпущенных другими эмитентами до истечения срока погашения с дисконтом. По данным операциям банк получает доход в виде дисконта, и становиться векселедержателем по векселю и предъявляет его к оплате векселедателю. Данная операция называется вексельным кредитованием. Она регулируется вексельным законодательством: Женевской вексельной конвенцией, ФЗ «О простом и переводном векселе». Вложения в векселя для некоторых банков занимают большую часть портфеля ценных бумаг.
Векселя, приобретаемые банком должны пройти, с точки зрения экономической и юридической безопасности контроль. Экономическая надежность (безопасность) заключается в том, чтобы данный вексель не был до этого предъявлен к протесту по причине его несвоевременной оплаты. Вексель имеет большое количество индоссаментов. Юридическая безопасность заключается в правильно оформлении векселя. Векселя принимаются к учету по покупной стоимости (цене приобретения), и отражаются на балансовых счетах на основании выписок по счетам депо, то есть банк становиться векселедержателем. Если векселя вовремя не оплачены векселедержателем, то они выставляются к протесту, то есть по ним оформляются соответствующие документы для суда. По решению суда векселедателю дается срок, взыскиваются пени за просрочку платежа.
8. Сертификаты (депозитные и сберегательные). Выпускаются кредитными организациями с целью привлечения денежных средств. Доходом по сертификатам является установленный процент либо дисконт.
Операции с ценными бумагами, по которым банк является брокером и дилером, относятся к срочным сделкам. Операции с ценными бумагами проводит специализированное структурное подразделение – отдел (департамент) ценных бумаг (3).
Покупка ценных бумаг банками и организациями производиться на организованном рынке ценных бумаг (ОРЦБ), либо на вторичном рынке. Кредитная организация покупает ценные бумаги на рынке от своего имени и за свой счет, либо по поручению клиента за счет средств клиента. Если банк или хозорган покупает ценные бумаги от своего имени, то он является дилером, а если банк или хозорган работает через посредника, то брокером. Хозяйствующие субъекты приобретают ценные бумаги через кредитные организации либо через других брокеров. Если предприятие имеет лицензию, то оно может приобретать ценные бумаги непосредственно само через специальный счет, открытый на ОРЦБ.
Вопрос 2 Учет вложений кредитных организаций в ценные бумаги
Сделки, которые заключает банк на рынке ценных бумаг, подлежат оформлению первичными документами, а затем уже правильному и своевременному отражению учета на счетах баланса. Поэтому данные операции должны быть закреплены во внутренних нормативных документах банка и документами, утвержденными Федеральной комиссией по рынку ценных бумаг (данная комиссия лицензирует деятельность банка на рынке ценных бумаг) (ФКЦБ).
Кредитная организация, являясь профессиональным участником рынка ценных бумаг должно предоставлять в ФКЦБ или в ЦБРФ документы внутреннего учета:
- договоры или иные документы;
- поручения клиентов;
- документы о перерегистрации ценных бумаг;
- акты приемки-передачи ценных бумаг;
- кассовые и банковские документы;
- отчеты организаторов торговли на рынке ценных бумаг и другие документы.
В соответствии с Правилами ведения бухгалтерского учета в кредитных организациях на территории Российской Федерации от 26.03. 2007г. № 302 - П и письмом ЦБ РФ № 174-Т от 23.05.2002г. в коммерческие банки должны разрабатывать внутренние документы по работе с ценными бумагами в составе учетной политики (12, 21).
В этих документах отражаются процедуры принятия решения по приобретению или реализации бумаг и порядок формирования портфелей, документооборот по бумагам и распределение полномочий и ответственности между должностными лицами.
Кредитная организация приобретает долговые обязательства (облигации) и долевые ценные бумаги (акции) с целью формирования торгового, инвестиционного портфеля и портфеля контрольного участия. Покупка ценных бумаг банком производиться на организованном рынке ценных бумаг (ОРЦБ), либо на вторичном рынке. Кредитная организация покупает ценные бумаги на рынке от своего имени и за свой счет, либо по поручению клиента за счет средств клиента. Если банк покупает ценные бумаги от своего имени, то он является дилером, а если банк работает через посредника, то брокером. Доход – разница между ценой реализации (погашения) и ценой покупки (дисконт). Погашение производиться в безналичной форме путем перечисления их владельцем номинальной стоимости ГКО. Ценные бумаги, приобретаемые банками, учитываются по цене покупки. В дальнейшем цена периодически переоценивается по рыночной цене. Аналитический учет ведется в разрезе каждого отдельного выпуска, при этом для каждого выпуска ведется журнал лицевого учета (21,57).
Операции по приобретению, выбытию ГКО могут проводиться банком на ОРЦБ напрямую (банк - дилер). В этом случае банк открывает в расчетном центре ОРЦБ счет (РЦ ОРЦБ) для расчетов с ОРЦБ 30402 «Счета участников РЦ ОРЦБ (активный счет) и 30401 (пассивный счет).
До начала торгов производиться перечисление денежных средств коммерческого банка с корреспондентского счета на соответствующий счет: 30402-30102.
По итогам торгов купленные ценные бумаги зачисляются на балансовые счета 501,502,503 «Вложения в долговые обязательства» на соответствующие счета: Дебет 501,502,503; Кредит 30409 «Расчеты участников РЦ ОРЦБ по итогам операций на ОРЦБ». Все расходы, связанные с уплатой комиссионных расчетному центру относятся на предварительные затраты для приобретения ценных бумаг, счет 50905.
Погашение: Дт 30102; Кт 501,502,503.
К затратам относят:
- расходы по оплате услуг специализированным организациям за консультации, информацию и регистрацию;
- вознаграждение, уплаченное посредникам;
- вознаграждение (комиссионные) уплаченные ОРЦБ.
Учет операций в случае, если банк – брокер.
Для отражения брокерских операций используются счета: 30601 и 30606 «Средства клиентов по брокерским операциям с ценными бумагами и другими финансовыми активами» (8). Банк, выступая в качестве брокера, может заключать договоры с резидентами и нерезидентами. На данных счетах открываются лицевые счета клиентам в разрезе брокерских договоров. На данные счета перечисляются денежные средства от клиентов на покупку ценных бумаг. Банк работает через счета участника РЦ на ОРЦБ. Покупка ценных бумаг производиться через счета 304 и корреспондентский счет банка и через счета 47403 и 47404 «Расчеты с валютными и фондовыми биржами». Зачисление суммы купленных ценных бумаг на счета клиента проводиться по кредиту их расчетного счета.
Учет долевых ценных бумаг торгового портфеля.
Торговый портфель банка формируют из котируемых ценных бумаг, приобретаемых с целью получения дохода от их реализации (перепродажи). В торговый портфель покупаются долевые ценные бумаги – акции акционерных компаний, банков. Учет ведется на счетах 506, 507 «Вложения в долевые ценные бумаги».
По ДТ 506, 507 проводится покупка ценных бумаг, по Кт их реализация (выбытие).
Данные ценные бумаги реализуются по рыночной цене. Финансовый результат от реализации ценных бумаг определяется по методу начисления и относится на счета учета доходов, либо расходов.
Все котируемые ценные бумаги, находящиеся в портфелях банка должны переоцениваться.
Переоценка проводиться по рыночной стоимости не реже одного раза в месяц в последний рабочий день месяца. Результаты переоценки (положительные и отрицательные) относят на счета доходов или расходов от переоценки ценных бумаг: на счета 50120, 50121, 50220, 50221, 50620, 50621, 50720, 50721.
По кредиту счетов отражается сумма переоценки при повышении балансовой стоимости над их рыночной стоимостью ценных бумаг в корреспонденции со счетами доходов и расходов.
По дебету счетов 50120, либо 50620 списываются суммы увеличения рыночной стоимости ценных бумаг при выбытии ценных бумаг. Проводка делается на разницу между котируемой ценой и балансовой стоимостью (понизилась котировка) 70607 «Расходы от переоценки ценных бумаг» – 50120,50620.
По дебету 50121, 50621 зачисляются суммы превышения рыночной стоимости ценных бумаг над балансовой стоимостью в корреспонденции со счетами по их доходу и расходу. Котировка повысилась: 50121, 50621 – Кт 70602 «Доходы от переоценки ценных бумаг».
Аналитический учет ведется по выпуску ценных бумаг и эмитентам. При полном выбытии ценной бумаги данные лицевые счета закрываются, а результат (сальдо) относится на счета доходов или расходов банка.
Кредитная организация обязана контролировать соответствие ценных бумаг предназначенных для перепродажи критериям установленным для котируемых ценных бумаг.
В случае если ценная бумага перестает удовлетворять критериям котируемой, она в тот же день переводиться на счета по учету не котируемых ценных бумаг.
Вопрос 3 Учет векселей, выпущенных другими эмитентами.
Операции по учету векселей относятся к активным операциям с ценными бумагами. Учет векселей банком – покупка векселей выпущенных другими эмитентами до истечения срока погашения с дисконтом.
По данным операциям банк получает доход в виде дисконта, и становиться векселедержателем по векселю и предъявляет его к оплате векселедателю.
Данная операция называется вексельным кредитованием. Она регулируется вексельным законодательством: Женевской вексельной конвенцией, ФЗ «О простом и переводном векселе». Вложения в векселя для некоторых банков занимают большую часть портфеля ценных бумаг.
Векселя, приобретаемые банком должны пройти, с точки зрения экономической и юридической безопасности контроль.
Экономическая надежность (безопасность) заключается в том, чтобы данный вексель не был до этого предъявлен к протесту по причине его несвоевременной оплаты. Вексель имеет большое количество индоссаментов. Юридическая безопасность заключается в правильно оформлении векселя.
Векселя принимаются к учету по покупной стоимости (цене приобретения), и отражаются на балансовых счетах на основании выписок по счетам депо, то есть банк становиться векселедержателем.
Приобретение векселей третьих лиц в балансе банка отражается проводкой: Дт 512-519 «Учтенные векселя» - Кт расчетные счета, корреспондентский счет, касса (для физических лиц).
Балансовые счета второго порядка ведутся по срокам и эмитентам. При определении срока в расчет принимается точное количество дней.
В аналитическом учете ведутся отдельные лицевые счета:
-учетные векселя, не акцептованные плательщиком (переводные векселя);
-учетные векселя, отосланные для получения акцепта (переводные векселя);
- учетные векселя (простые и акцептованные переводные векселя, находящиеся в портфеле банка).
Учетные векселя отражаются по лицевым счетам на вне балансовой главе Д «Счета Депо».
Обратите внимание на лекцию "19 Энцефалиты".
Затраты, связанные с приобретением векселя (консультационные услуги, комиссионные) относятся в Дт счета 50905 «Предварительные затраты, для приобретения ценных бумаг».
В срок погашения векселя предъявляются к оплате, то есть списываются для оплаты в другие банки.
Оплата векселя (погашение):
Дт корреспондентский счет банка (30102), расчетные счета, касса банка (20202) - Кт 512, 519. Полученный дисконт учитывается на счете 70601 «Доходы» (8).
Если векселя вовремя не оплачены векселедержателем, то они выставляются к протесту, то есть по ним оформляются соответствующие документы для суда и данные векселя учитываются на счетах 51208, 51209 – 51908, 51909.
По решению суда векселедателю дается срок, взыскиваются пени за просрочку платежа.
