Автореферат (Оптимизация инвестиционного планирования на основе метода инновационных управляющих воздействий)

На правах рукописиЦарьков Игорь НиколаевичОПТИМИЗАЦИЯ ИНВЕСТИЦИОННОГОПЛАНИРОВАНИЯ НА ОСНОВЕ МЕТОДАИННОВАЦИОННЫХ УПРАВЛЯЮЩИХ ВОЗДЕЙСТВИЙСпециальность 08.00.05 – Экономика и управление народным хозяйством(управление инновациями и инвестиционной деятельностью)АВТОРЕФЕРАТдиссертации на соискание ученой степеникандидата экономических наукМосква – 2008Работа выполнена в Государственном университете – Высшей школыэкономики.Научный руководитель:доктор экономических наук, профессорАньшин Валерий МихайловичОфициальные оппоненты:доктор экономических наук, профессорФалько Сергей Григорьевичдоктор экономических наук, профессорГарнов Андрей ПетровичВедущая организация:Московский государственныйуниверситет им. М.В. ЛомоносоваЗащита состоится 27 ноября 2008 г. в 15:00 на заседаниидиссертационного совета Д 212.048.06 по присуждению ученой степеникандидата экономических наук в Государственном университете – Высшейшколе экономики (ГУ-ВШЭ) по адресу: 105187, г.

Москва, ул. Кирпичная,д.33/5, ауд. 802.С диссертацией можно ознакомиться в библиотеке ГУ-ВШЭ.Автореферат разослан «» октября 2008 г.Ученый секретарьдиссертационного совета,кандидат экономических наукЛатышова Л.С.Общая характеристика работыАктуальность. В инвестиционном планировании кроме определениятого куда, когда и сколько необходимо вложить средств не менее важнымявляетсякраткосрочноепланирование,котороепозволяетэффективнееиспользовать ресурсы, адаптировать долгосрочную программу к изменившимсяусловиям, достичь поставленных целей в срок, управлять ходом реализацииинвестиционной программы.

Для инновационно-активных компаний такоепланирование является жизненно важным, так как позволяет существенноснизить риски. Тем не менее, до сих пор остаются открытыми вопросы какопределитьоптимальныедатыстартаинвестиционныхпроектов,какреализация этих проектов повлияет на финансовое положение компании и какорганизоватьпланированиевкомпании,котороепозволитдостичьпоставленные перед ней цели.Проработанность темы. Проблемами планирования занимались в СССР,занимались и занимаются за рубежом и в современной России.

В СССР планыразрабатывались в масштабе всей страны, отраслей и каждого предприятия.Техпромфинплан – годовой план функционирования предприятия, являющийсяаналогом современного бюджета, стал разрабатываться еще с начала 30-хгодов. В начале 60-х профессор Федорович М.М. предложил матричный методрасчета техпромфинплана. На его основе стали появляться математическиемодели, решающие задачи оптимизации и другие задачи разработкитехпромфинплана: классификация оптимизационных моделей и их разработкадля разных видов планирования (Данилин В.И.), методика разработкитехпромфинплана (Константинов В.М., Клейнер Г.Б., Ковалевский А.М.),оптимизация внутрифирменного планирования (Плещинский А.С.), моделимежцехового и внутрицехового планирования (Португал В.М., Семенов А.И.,Дудорин В.И.), Соколовский Л.Е.

(непрерывная модель планирования),проблемыавтоматизациипланированияисовершенствованиемоделейпланирования (Смехов Б.М., Уринсон Я.М., Пугачев В.Ф., Ясин Е.Г. и др.).3На Западе идеологами планирования в компании являются: Акофф Р.Л.(принципы и типы планирования), Друкер П. (целеполагание), Ансофф И.(стратегическое планирование). Краткосрочное планирование развивалось потрем направлениям: финансовый менеджмент, управленческий учет ибюджетирование. Модели планирования, рассматриваемые в финансовомменеджменте, основаны на использовании финансовых коэффициентов дляпланирования статей баланса от выручки: Брейли Р., Майерс С., Бригхэм Ю.,Гапенски Л., Росс С.

и др. Модели бюджетирования, рассматриваемые вуправленческом учете наряду с планированием, значительное вниманиеуделяют контролю: Апчерч А., Друри К., Хорнгрен Ч., Фостер Дж. и др. Внаправлении«бюджетирование»создаетсякомплекснаятеорияпопланированию и контролю бюджетов: Шим Дж., Сигел Дж., Мейтленд И.

и др.Бримсон Дж. и Антос Дж. создали концепцию процессно-ориентированногобюджетирования. Хоуп Дж.и Фрейзер Р. разрабатывают теоретическийфундамент нового подхода к бюджетированию, которое основано наадаптивных процессах. Особо стоит отметить работу Дойла Д., которыйисследовал все известные современные концепции управления затратами водной монографии.Современные российские авторы по бюджетированию: Аньшин В.М.(применил системный подход к бюджетированию и описал алгоритмразработки сводного бюджета), Данилин В.И. (адаптировал советские модели крыночным условиям), Карпов Е.А.

(обобщил опыт внедрения бюджетированияна российских предприятиях по всем элементам системы бюджетирования),Фалько С.Г. (рассмотрел бюджетирование как часть контроллинга), ХруцкийВ.Е. (один из первых рассмотрел финансовое планирование), Щиборщ К.В.(уделял внимание системам мотивации) и др.Несмотря на значительный вклад ученых в разработку теоретическихоснов и практических рекомендаций в данной области, следует отметить, чтоприменениепроектногоподходаквнутрифирменномупланированиюисследовано недостаточно. Как в СССР так и на Западе проектный подход не4касался разработки и исполнения планов компании, за исключением проектноориентированных компаний, но даже в этих случаях разработку бюджета едвали можно считать проектной.Цельисследования.Повыситьэффективностьпроцессоввнутрифирменного планирования на основе реализации проектного подхода иучета инновационной составляющей развития компании.Поставленная цель обусловила необходимость решения следующихвзаимосвязанных задач:– исследованиепроблемиобобщениеметодологииимоделейвнутрифирменного инвестиционного планирования, включая подходы к егоорганизации;– выявлениепутейинтеграцииинвестиционногопланированияссистемой бюджетирования в компании на основе применения проектногоподхода;– разработкаорганизационноймоделиипринциповсинхронногопроектно-ориентированного инвестиционного, инновационного и финансовогопланирования;– разработкаиапробацияматематическоймоделиоптимизацииинвестиционного плана, анализ результатов еѐ применения;– разработка рекомендаций по переходу на новую систему комплексногопланирования,основаннуюнаподходеинновационныхуправляющихвоздействий.Предметомисследованияявляютсяпроцессы,механизмыиорганизационно-финансовые модели планирования и бюджетирования вкомпании.Объектами исследования выступают коммерческие организации.Методологической и теоретической основой исследования являютсянаучные разработки, представленные в трудах зарубежных и отечественныхученых, посвященных актуальным проблемам теории и практики планированияи бюджетирования.

В процессе работы применялись общенаучные методы:5абстракция, классификация видов, сравнение, системный подход, логикоаналитическая оценка параметров, моделирование процессов в экономике,аналогии, экспертных оценок, качественного и количественного анализа(факторный, статистический, финансово-экономический).Информационнойбазойисследованияявляютсяданные,представленные в работах отечественных и зарубежных исследователей,российских и зарубежных периодических изданиях, финансовой отчетностироссийских компаний.Научнаясинхронногоновизнаработызаключаетсяпроектно-ориентированноговразработкеинвестиционногомеханизмапланирования,позволяющего разделить его инновационный и рутинный аспекты, и на этойоснове оптимизировать процедуры достижения целей компании.Наиболее существенные результаты, характеризующие научную новизнуи полученные лично автором, заключаются в следующем:1)введено в научный оборот понятие инновационного управляющеговоздействия и на его основе разработана методика формированияинвестиционного бюджета компании, позволяющая повысить гибкость квозникающим изменениям и сократить размерность задачи оптимизации;2)разработана типология моделей бюджетирования и классификационныепризнаки, позволяющие компании выбрать наиболее подходящую,исходя из объективных условий хозяйствования, модель;3)предложенометодологическоеобоснованиеархитектурымоделиинвестиционного планирования, учитывающее экзогенные и эндогенныепараметры и различный характер связей между ними, а такжеразработана типология управляющих воздействий, позволившая уточнитьи оптимизировать механизм инвестиционного планирования;4)обоснованаметодологияпроектно-ориентированногопланирования,увязывающая воедино принципы разработки проекта инновационныхуправляющих воздействий и существующих моделей, позволяющая6реализоватьпредлагаемуюсистемувкачественадстройкинадсуществующей;5)разработаны аналитический метод, учитывающий эффекты синергизмаинвестиционных проектов и математическая модель оптимизациипланирования на основе проектного подхода и метода управляющихвоздействий;6)предложено использовать матрицу проектно-целевой эластичности дляопределения влияния инновационных управляющих воздействий наосновные параметры плана, что позволяет решить проблему ихсоответствия краткосрочным целям компании;Теоретическая и практическая значимость.

Разработанные в работерекомендации позволяют:– объединить разрозненные инструменты планирования такие как: системасбалансированных показателей, инвестиционное планирование, инновационноепланирование,бюджетирование,сетевоепланирование,управлениеотдельными проектами и др. в единую систему, нацеленную на достижениецелей компании;– использовать инновационные управляющие воздействия в процессепланированиядлявыделенияинновационнойсоставляющейидляформирования проекта инновационных управляющих воздействий;– формировать разные типы инновационных управляющих воздействий пофинансовой модели компании для обеспечения процесса планирования;– использовать проектный подход в разработке, выполнении и контролебюджета, что позволяет сформировать приоритеты тех или иных действий,предусмотренных программой, а также сконцентрироваться на ключевыхработах;– внедрить проектно-ориентированное бюджетирование на основе методаинновационных управляющих воздействий как надстройку над существующейв компании системой бюджетирования, что позволяет при переходе к новой7системе не останавливать и не ставить под угрозу существующие механизмыбюджетирования;– использоватьцентрализованнуюпроцедурусогласованиясводногобюджета, что позволяет провести все необходимые согласования в жесткоустановленные сроки;– определять действия, которые необходимо совершить, чтобы достичьцели компании, оптимизировать значение бюджетных показателей и гибкоадаптировать разработанный бюджет к меняющимся условиям, что позволяетвовремя реагировать на внутренние и внешние изменения;– определять оптимальное время запуска инвестиционных проектов с точкизрения выбранных показателей и учитывать эффект синергии проектов иинновационных управляющих воздействий;– использовать существующую в компании систему автоматизации вкачестве инструмента расчета матрицы проектно-целевой эластичности, атакже разработать программный комплекс, который позволит реализоватьпроектно-ориентированныймеханизмпланированияиоптимизациибюджетных параметров.Результаты работы используются для преподавания курса «Технологиибюджетирования» в магистерской программе факультета менеджмента,специализированных программах Высшей школы менеджмента и Институтапрофессиональной переподготовки специалистов ГУ-ВШЭ, Московскогоинститута международного бизнеса.Апробация разработанного механизма бюджетирования проводилась намосковских промышленных предприятиях: ООО «Комфотекс» и ООО«Техпрокомплект».