Автореферат (Развитие финансовых отношений страховых компаний и их посредников), страница 4

Для большинства страховых компаний вопро-18сы, связанные с КСУР, являются приоритетными и решаются на уровнесоветов директоров. Особенно актуальной задача внедрения эффективнойКСУР стала в условиях мирового финансового кризиса и его последствий,когда ряд крупнейших компаний испытывают определенные трудности, втом числе из-за неудачной системы управления рисками, из-за сбоев, которые дали неэффективные КСУР.Систематизация технологий, используемых страховыми компаниями,показала, что применяемый инструментарий в достаточной степени вариативен, но базируется на определенных общих подходах.

В основном моделиуправления рисками сочетают в себе ряд финансовых моделей, уже используемых страховщиками (например, для экономии капитала); часто добавляются в контрольную среду и другие виды риска (кредитный или операционный риски). Применяемые технологии объясняют различные риски компании, используя стандартизированный «язык», что позволяет специалистам вобласти рисков сравнивать их между собой.

Технологии также обеспечивают реализацию методов измерения влияния на компанию различных событий или решений, влекущих наступление рисковых событий.1В работе также систематизированы методы моделирования риска(рис. 4). При наличии различных подходов к классификации методов моделирования, в диссертации методы располагаются, исходя из уровня базирования статистических данных или экспертных оценок. При этом отмечается, что представленный перечень не является исчерпывающим, но вдостаточной степени иллюстрирует существование большого количестваметодов моделирования риска, которые могут использоваться в зависимости от конкретных обстоятельств.Многие модели управления рисками используют вероятностный анализ для получения возможного результата. При таком анализе модель воспроизводит тысячи возможных результатови это дает компании представление о наиболее вероятном влиянии на ее прибыли.119анализ данныхэмпирическииз статистических данныхстохастическиедифференциальные уравнениямоделированиемоделированиединамики системыдиаграммы влиянийактуриальныйподходнейросетиметодэкстремальныхзначенийрегрессия попеременным,влияющим нарискэкспертные оценкипрямая оценка относительной вероятностиили квантилейсети веры Бейесианапредпочтения средиставок или лотерейнечеткая логикаметод Делфидеревья решенийРис.

4. Методы и способы оценки теневого рискаИсточник: составлено авторомВ то же время, и это аргументировано в диссертации, до настоящеговремени собственно теневым рискам в страховании не уделяется должноговнимания. Даже с точки зрения международной практики гармонизациистраховой деятельности, эти вопросы стали подниматься только под воздействием мирового финансового кризиса 2008 г. Так, в директиве Solvency I(2002 г.) практически не уделялось внимании аспектам управления нестраховыми рисками, однако к 2014 г. планируется, что директива Solvency II(2009 г.)1 заменит все существующие в Европе методы оценки. Основнаяцель данной директивы – защита потребителей от неплатежеспособногостраховщика.

Однако и в данном документе не предоставлено четкого инструментария по управлению теневым риском.6. Система мероприятий по формированию комплексного подходак управлению теневым рискомФормирование комплексного подхода к управлению теневым рискомпредусматривает меры по двум направлениям: создание финансового механизма управления теневым риском в страховой сфере и внедрение скоринговой системы в деятельность страховых организаций.Финансовый механизма управления теневым риском включает мероSolvency II является директивой Европейского союза, призванной закрепить и гармонизировать правила страхования.

В первую очередь это касается контроля финансовой устойчивостистраховщиков.120приятия по развитию резервно-финансовых отношений, методов и инструментов (см. рис. 5).Финансовый механизм управления теневыми рисками в страховой сферерезервно-финансовыеметодырезервно-финансовыеотношенияПланированиеРегулирование- финансовой стратегии развития страховой компании- минимальный показателькраткосрочной ликвидности- минимальный показательдолгосрочной ликвидности- риска страхового посредника- риска страхового портфелякомпании- приоритетов агентских истраховых договоров- организации процессов заключения договоров страхования- установления лимитовандеррайтинга- создания резервов- участия в пулах, договорахсострахования- перестрахования рисковНормированиеУправлениеОценка- достаточности рисковогокапитала- защитного буфера капиталак совокупным активам, взвешенным по рискуКонтроль- внутренней системы контроля рисков- контроль надзорных органовАнализ- факторов воздействия внешней среды- защитного буфера капиталак совокупным активам, взвешенным по риску- страховым портфелем- организационной структурой, внутренней микросредойФормированиерезервов на возможные ожидаемые потериЗаконодательное иметодическоерегулированиерезервно-финансовыеинструментыОбщеэкономические- финансовые санкции- экономические ифинансовые показателиВнутренние- проведение актуарногоаудита- инвестиционнаяполитикаФундаментальные- тарифные ставки- андеррайтинговая политика- инструменты страхованияПроизводные- свопы- фьючерсы- опционы- соглашения о будущейвалютной ставке- страховой деятельностистраховщика- деятельности страховыхпосредниковРис.

5. Финансовый механизм управления теневыми рисками страховщикаВ диссертации подчеркивается, что ключевыми параметрами, на основе которых строится управление нестраховыми рисками страховой организации, является система критериев оценки теневого риска, которая имеет общие основания и частные характеристики, определяемые потребностями конкретной страховой компании.На практике критерии отбора страховых посредников могут значи-21тельно варьироваться в зависимости от политики управления рискамистраховщика. Внедрение скоринговой системы1 помогает более эффективно оценивать теневой риск при взаимодействии страховых компаний с посредниками, а использование инструментария данной системы позволитанализировать характеристики благонадежности страховых посредников ирассчитывать значения показателей, по которым оценивается уровень данного риска.Скоринговая модель в базовом виде представляет собой средневзвешенную сумму определенных параметров, по которым дается агрегированный числовой показатель риска, характеризующий вероятность совершения страховым посредником действий, наносящих финансовый ущербстраховой компании.

Продуктом обработки в данной модели является показатель риска проведения операций, влияющих на финансовую безопасность. Однако следует заметить, что получение высокого показателя нельзя считать однозначным утверждением того, что страховой посредник будет осуществлять операции, направленные на незаконное обогащение засчет страховщика. Высокий показатель риска свидетельствует лишь о том,что вероятность совершения таких операций значительно выше нормы, ина такого страхового посредника следует обратить особое внимание. Результаты, полученные в процессе оценки риска и свидетельствующие овысоком уровне угрозы, могут иметь и не прямое числовое выражение. Поэтой причине полностью отказаться от субъективного мнения эксперта непредставляется возможным.

В целом в результате экспертного исследования и математических вычислений параметров, учитывая субъективностьэкспертного мнения, может быть получен результат, позволяющий адекватно оценивать риски при заключении агентского договора.В диссертации аргументировано, что анализ теневого риска в области управления посредническими продажами должна представлять собойсистему, объединяющей воедино:• математический анализ информации о страховом посреднике, втом числе об убытках и производных из них показателей по различнымструктурным единицам страховой компании, показателях выплат по счеСкоринговая система – это некий алгоритм, методика, которая дает возможность на основевсех данных о заемщике точно оценить его кредитоспособность.

В целом, система призванадать полную категориальную оценку по потенциальному заемщику для определения степеникредитного риска.122там с СТО, а также иной информации, которая может быть введена в математический модуль для анализа;• экспертную обработку информации для анализа той части информации, которая не поддается математическому анализу. Здесь предлагается использовать метод «красных флажков» – разделение подозрительных контрагентов на категории: страховые посредники, с которыми однозначно не следует заключать агентские договоры; агентские договоры, которые следует заключать с полным перечнем обеспечительных процедур;агентские договоры, которые следует заключать с минимальным перечнемобеспечительных процедур и рекомендуется заключить договор;• интегральную оценку теневого риска, обеспечивающий совокупный анализ результатов математического анализа и экспертной оценки.Иными словами, такая система представляет собой синтез автоматизированной скоринговой системы, опирающейся на математически аппарат, и комплекса экспертных методов, которые призваны ее дополнить.Синтез математической и экспертной обработки информации повысит качество оценки теневого риска; соотношение математического анализа иэкспертной оценки частей такой системы составляет примерно 70/30.В диссертации подробно рассмотрены составляющие модули скоринговой системы и подчеркивается, что практическое применение предложенной модели связано с ее уточнением в соответствии с целями и проводимой политики конкретной страховой компании.

Кроме того, стоимость разработки и внедрения скоринговой системы, потребность в высококвалифицированных кадрах, обеспечивающих ее разработку и реализацию, - эти обстоятельства выступают своеобразными ограничителями длямасштабного использования скоринговой системы. В то же время, в диссертации представлен вариант решения данной проблемы на уровне страховых компаний, позволяющий им идентифицировать и существенно снизить теневые риски финансовых взаимоотношений со страховыми посредниками разного уровня.23По теме диссертации опубликованы следующие работы:а) статьи в журналах, рекомендуемых ВАК Минобрнауки России1.