1.Поняття та соціально-економічне значення грошового обігу

На мікроекономічному рівні грошовий оборот обслуговує кругооборот індивідуального капіталу. При цьому гроші є елементом багатства, яким володіє власник цього індивідуального капіталу.

Грошовий агрегат – це процес безперервного руху грошей між суб’єктами економічних відносин у суспільному відтворенні. Процес переміщення грошей у функціях засобів обігу і платежу відбувається між суб’єктами:

• окремими підприємствами та організаціями;

• підприємствами та організаціями і населенням;

• окремими фізичними особами;

• комерційними банками і підприємствами та організаціями;

• комерційними банками і населенням;

• окремими комерційними банками ;

• комерційними банками і центральним банком;

• небанківськими фінансово-кредитними установами різного призначення, з одного боку, і підприємствами, організаціями та установами – з іншого;

• небанківськими фінансово-кредитними установами різного призначення і банками;

• окремими небанківськими фінансово-кредитними установами різного призначення.

С

У

Б

Є’

К

Т

И

Г

Р

О

Ш

О

В

О

Г

О

Б

О

Р

О

Т

У

Фірми - суб’єкти, що забезпечують створення і реалізацію ВНП

Домашні господарства – суб’єкти, які забезпечують виробництво ВНП основними факторами (робочою силою, засобами виробництва тощо) і є кінцевими його споживачами.

Державні структури – суб’єкти, які забезпечують розподіл та перерозподіл вартості створеного національного продукту, здійснюючи вплив на реалізацію та споживання останього.

Фінансові посередники – суб’єкти грошового ринку, що спрямовують потік грошових коштів від їх власників до позичальників.

Грошовий обіг- це безперервний рух грошей у процесі оплати праці, реалізації товарів, розрахунків за послуги та здійснення інших платежів.

Фінансовий- охоплює фінансові відносини, які зумовлюють безповоротній нееквівалентний характер створення та використання грошових коштів.

Кредитний- перерозподіл грошей між господарськими суб’єктами здійснюється на нееквівалентній, але поворотній платній основі.

Рух грошей, що здійснюється циклічно, представлено на схемі грошового обороту.

Готівковий оборот

Здійснюється через оплату придбаного і боргових зобов’язань законними платіжними засобами – банківськими білетами та розмінною монетою.

Обслуговує переважно відносини, пов’язані зі сферою особистого споживання.

Безготівковий оборот

Здійснюється шляхом оплати придбаного і погашення боргів шляхом перерахування грошових сум на рахунки, відкриті учасникам грошового обороту в банках, без використання грошей у готівковій формі.

Обслуговує в основному підприємства та організації.

За характером платежів розрізняють:

• товарно-платіжний оборот ( платежі за товари, виконані роботи та послуги )

• нетоварний платіжний оборот ( платежі до бюджету за іншими фінансовими операціями ).

Завдання статистики грошового обігу:

• Збір та обробка статистичної інформації про величину грошового обігу.

• Розробка програми статистичного спостереження.

• Розробка сучасних способів отримання і обробки даних.

• Обгрунтування методології обчислення і аналізу статистичних показників грошового обігу.

• Виявлення закономірностей у складі грошового обігу, в обіговості грошової маси, в розрахункових операціях банків.

• Спостереження за додержанням підпприємствами розрахункової дисципліни.

• Вивчення обсягу, складу, динаміки грошової маси та її швидкості.

• Аналіз купівельної спроможності грошей.

• Аналіз купюрного складу грошової маси.

2. Система показників грошового обігу

Для управління процесами грошового обороту потрібно спиратися на статистичну інформацію про величину грошового обороту, його склад і динаміку, а також обіговість грошових коштів, додержання розрахункової дисципліни, про склад і швидкість обігу грошової маси, купівельну спроможність грошей тощо.

Отримувати і обробляти статистичну інформацію щодо процесів у цій галузі кредиту – справа статистики грошового обігу. Вона розробляє програму статистичного спостереження, способи отримання і обробки даних, обгрунтовує методологію обчислення і аналізу статистичних показників.

Найважливішими показниками, які відображають ефективність і стабільність грошового обігу є :

• збалансованість бюджету

• показники рівня інфляції

• стабільність національної валюти

• обсяг державного внутрішнього і зовнішнього боргу

• структура і якість грошової маси

• раціональність податкової системи

• національна грошова одиниця

• масштаб цін

• форми грошей, що забезпечують стійкість грошового обігу

• система емісії грошей

Показники діяльності банківської системи

Готівка в обігу

Резерви комерційних банків

Готівка в сейфах

Кредити уряду

Кредити комерційним банкам

Зростання готівки

Обов’язкові резерви

Депозитне сальдо кореспондентських рахунків у НБУ

Нетто

Брутто

Ці показники є найважливішими складовими балансу центрального банку. На величину готівки в обігу впливає не лише монетарна політика, а й такі фактори як платіжна дисципліна та інфляційні очікування.

Показники діяльності комерційних банків:

• кредити комерційних банків господарству;

• частка кредитів приватному сектору;

• кредити в іноземній валюті;

• депозити (строкові та до запитання );

• частка депозитів населення в загальній сумі депозитів, %;

• депозити в іноземній валюті.

Всі показники відбивають головні складові консолідованого балансу комерційних банків.

3.Статистичне вивчення маси грошей в обігу.

Статистика грошового обігу має також виявляти закономірності у складі грошового обігу, в обіговості грошової маси, у розрахункових операціях банків, додержанні підприємствами розрахункової дисципліни.

Грошова маса

Це сукупність залишків грошей у всіх формах, які знаходяться у розпорядженні суб’єктів грошового обороту в певний момент.

Грошова маса впливає на рівень цін, обсяг виробництва і стан платіжного балансу. Статистика грошової маси вивчає:

• обсяг грошової маси

• склад, динаміку, швидкість

• купюр ний склад грошової маси.

• питому вагу грошових знаків різної вартості в загальній масі грошей, які обертаються.

Купюрний склад грошової маси формується під впливом таких факторів:

• рівня грошових доходів населення

• рівня роздрібних цін на товари та послуги

• структури товарообороту

• схильність населення до витрачення грошей

Показник середньої купюрності грошової маси :

M=

- середня купюрність

М - вартість купюр

f - кількість купюр

У структурному відношенні грошову масу можна розділити за кількома критеріями:

- за ступенем готовності окремих елементів до оборотності (ліквідності)

- за формою грошових засобів

- за розміщенням суб’єктів грошового обороту

- за територіальним розміщенням.

Для визначення обсягу та структури грошової маси в банківській практиці застосовується відповідний набір грошових агрегатів.

Грошовий агрегат – це специфічний показник грошової маси, що характеризує певний набір її елементів залежно від їх ліквідності.

Принципи грошових агрегатів:

• грошова маса включає не лише готівкові гроші, а й депозитні

• уся грошова маса поділяється на ту, що є в обігу і ту, яка нагромаджується, виконує функцію збереження вартості

• сукупна грошова маса включає також банківські внески, депозити та цінні папери з фіксованим доходом.

У статистичній практиці України визначаються і використовуються для цілей аналізу і регулювання чотири грошові агрегати: М0, М1, М2, М3.

Агрегат М0 – відображає масу готівки, яка перебуває поза банками в обігу, тобто на руках у фізичних осіб і в касах юридичних осіб. Готівка в касах банків сюди не входить.

Агрегат М1 – включає гроші в агрегаті М0 + вклади в банках, які можуть бути використані власниками негайно, без попередження банків, тобто запаси коштів на розрахункових і поточних рахунках та на ощадних рахунках до запитання.

Агрегат М2 – це гроші в агрегаті М1 + кошти на всіх видах строкових рахунків, кошти на рахунках капітальних вкладів підприємств і організацій та інших спеціальних рахунках, кошти Держстраху, валютні заощадження.

Агрегат М3 – охоплює гроші в агрегаті М2 + кошти на вкладах за трастовими операціями банків.

Наведені грошові агрегати відрізняються між собою не тільки кількісно, а й якісно, тобто ступенем ліквідності, швидкістю обігу, функціональною роллю в економіці, участю в інфляції. Ліквідність розуміють так : це можливість використання деякого активу як засобу обігу або перетворення активу на кошти обігу та його здатність зберігати свою номінальну вартість незмінною.

Абсолютно ліквідними вважаються гроші параметра М1. До високоліквідних грошових агрегатів слід віднести грошовий агрегат М2.

Грошова база- це гроші, які беруть участь в кредитному обороті та грошовому обігу, але створюють базу для їх розширення. Вона включає агрегат М0, готівку в касах банків та резерви комерційних банків на їх рахунках у НБУ.

Фактори, що впливають на величину грошової маси:

1. зобов’язання комерційних банків за кредитами, що отримані від центрального банку;

2. сальдо іноземних активів в умовах їх конвертації в національну валюту;

3. купівля – продаж емісійними установами на ринку цінних паперів облігацій державної позики;

4. нерезервні зобов’язання банківських установ (капітал і прибуток від емісійної діяльності тощо).

4. Статистичне вивчення швидкості обігу грошової маси.

Швидкість обігу грошей – це показник того, наскільки швидко відбувається перехід грошей від одного суб’єкта грошових відносин до іншого в обслуговуванні економічних операцій за певний період. Він показує скільки разів у середньому за рік (за період ) певна грошова одиниця витрачається на купівлю товарів і послуг.

На швидкість обігу грошей впливають такі фактори :

• обсяг, структура та ефективність суспільного виробництва ;

• величина і швидкість товарних потоків на стадії обміну ;

• рівень розвитку ринкових зв’язків між суб’єктами процесу відтворення;

• збалансованість попиту і пропозиції на ринку;

• рівень розвитку маркетингу;

• рівень інфляції;

• рівень розвитку економічної інфраструктури : транспорту, торгівлі, банківської справи, ринку цінних паперів тощо.

До завдань статистики грошового обігу належить вивчення складу грошової маси та її динаміки. Склад грошової маси може бути виміряний за допомогою відносних величин структури, які характеризують питому вагу окремих параметрів грошової маси в загальному її обсягу.

Кількість оборотів грошей визначається за формулою