240-2461 (709140), страница 10
Текст из файла (страница 10)
Государство предполагает и далее продолжать выпуск новых ценных бумаг. Так в скором времени должны быть выпущены трехлетние облигации с полугодовым повышенным купонным доходом, который будет выплачиваться за счет сокращения расходов на техническое обслуживание купонов. Сегодня эти расходы составляют 2,6 процента стоимости займа. Появятся ОФЗ с постоянным купоном, вырускаемые для продажи любому инвестору.
Уже практически осуществлен выпуск внешнего облигационного займа и что любопытно без регистрации в РФ проспекта эмиссии. Определено, что выпуск внешнего облигационного займа, а также погашение основного долга и уплата процентов по нему осуществляются в долларах США. Уже опубликовано совместное письмо МФ РФ № 1-35/105 и ГНС РФ № ПВ-6-08/795 от 18.11.96г. “О некоторых вопросах налогообложения, связанных с облигациями внешнего облигационного займа 1996г.”, предусматривающего ряд налоговых заградительных мер по проникновению данных ценных бумаг на территорию России.
Государственной Думой в первом чтении одобрена идея о введении налога на операции с государственными ценными бумагами. Вряд ли он будет иметь большое значение и предельно понятно, что этот налог войдет в цену заимствования. Он только прибавит работы с точки зрения оформления документов в бухучете и при его расчете в целях налогообложения. Минфин РФ уже предполагает закладывать в цену 15 процентов.
Так что скучать не придется.
В большей части это связано с тем, что нормативная правовая база, регулирующая рынок ценных бумаг, отстает от жизни. Особенно это ярко проявляется при рассмотрении нормативной базы по бухгалтерскому учету вексельных операций .
Многочисленная “нестыковка” налогообложения и элементов бухгалтерского учета, но, увы, многочисленные письма и разъяснения не спасают ситуацию.
Необходим Закон “О ценных бумагах”, который бы обеспечил единообразное понимание и правовое регулирование отношений, возникающих в процессе воплощения прав в форме ценных бумаг.
Необходимо нормальное налоговое законодательство (Налоговый Кодекс), а не постоянное его изменение, включая и Указы Президента, с целью латания дыр бюджета.
СПИСОК ИСПОЛЬЗОВАННОЙ ЛИТЕРАТУРЫ
-
Гражданский Кодекс Российской Федерации, часть I гл 7. Введен в действие Законом РФ от 30.11.94г. №52-ФЗ.
-
Федеральный Закон от 22.04.96г. № 39-ФЗ “О рынке ценных бумаг”.
-
Федеральный Закон от 26.12.95г. № 208-ФЗ “Об акционерных обществах”.
-
Федеральный Закон от 21.11.96г. № 129-ФЗ “О бухгалтерском учете”.
-
Закон Российской Федерации от 27.12.91г. № 2116-1 “О налоге на прибыль предприятий и организаций” с последующими изменениями и дополнениями.
-
Федеральный Закон от 18.10.95г. № 158-ФЗ “О внесении изменений в Закон РСФСР “О налоге на операции с ценными бумагами”.
-
Закон Российской Федерации от 06.12.91г. №1992-1 “О налоге на добавленную стоимость” с последующими изменениями и дополнениями.
-
Положение о простом и переводном векселе, утвержденное постановлением Президиума Верховного Совета РСФСР от 24.06.91 г. №1451-1 “О применении векселя в хозяйственном обороте”
-
Указ Президента РФ от 11.06.94г. № 1233 “О защите интересов инвесторов”.
-
Постановление Правительства РФ от 08.02.93г. № 107 “О выпуске государственных краткосрочных бескупонных облигаций” с последующими изменениями и дополнениями.
-
Постановление Правительства РФ от 15.05.95г. №458 “О генеральных условиях выпуска и обращения облигаций федеральных займов”.
-
Постановление Правительства РФ от 26.09.94г. № 1094 “Об оформлении взаимной задолженности предприятий и организаций векселями единого образца и развитии вексельного обращения”.
-
Постановление Правительства РСФСР от 28.12.91г. № 78 “Об утверждения положения о выпуске и обращении ценных бумаг и фондовых биржах в РСФСР.
-
Положение о порядке размещения, обращения и погашения казначейских обязательств (утверждено МФ РФ 21.10.94г. № 140 с изменениями от 09.03.95г. № 21).
-
Положение о бухгалтерском учете и отчетности в Российской Федерации (утверждено приказом МФ РФ от 26.12.1994г. № 170 с последующими изменениями и дополнениями.
-
План счетов бухгалтерского учета финансово-хозяйственной деятельности предприятий и Инструкция по его применению (утвержден приказом МФ СССР от 01.11.91г. с последующими изменениями и дополнениями.
-
“О типовых формах квартальной бухгалтерской отчетности организаций и указаниях по их заполнению в 1996г.” Приказ МФ РФ от 27.03.96г. № 31.
-
“ О годовой бухгалтерской отчетности организаций за 1995г. Приказ МФ РФ от 19.10.95г. № 115.
-
Письмо МФ РФ от 31.10.94г. № 142 “О порядке отражения в бухгалтерском учете и отчетности операций с векселями, применяемыми при расчетах педприятиями за поставку товаров, выполненые работы и оказанные услуги” с изменениями от 16.07.96г. № 62.
-
Указание ГНС РФ от 09.03.93г. № ВГ-4-01/28ан и МФ РФ от 23.02.93г. № 05-01-04 “О порядке налогообложения доходов банков и и предприятий от дисконта, полученного по государственным облигациям” .
-
Письмо ГНС РФ и МФ от 13.06.95г. № 53 “О некоторых вопросах, связанных с налогообложением облигаций с переменным купонным доходом”.
-
Письмо ГНС РФ от 07.09.95г. № НП-6-1/477 и МФ РФ от 05.09.95г. № 1-35/12 “О некоторых вопросах, связанных с налогообложением облигаций сберегательного займа Российской Федерации”.
-
Письмо ГНС РФ от 29.06.95г. № НП-6-01/355 и МФ РФ от 30.06.95г. № 66 “О порядке применения льгот по налогообложению доходов от операций с казначейскими обязательствами (КО)”
-
Письмо ГНС РФ от 29.06.95г. № 1-05-12/278 “О налогообложении юридических лиц при операциях с векселями”.
-
Белов В.А. “Ценные бумаги в российском гражданском праве” Москва, Учебно-консультационный центр “ЮрИнфоР”, 1996г.
-
Волков Н.Г. “Учет и налогообложение операций с векселями, казначейскими обязательствами и призводными ценными бумагами” Главбух № 10 1996г.
-
Волков Н.Г. “Учет ценных бумаг” Главбух № 4 1996г.
-
Златкис Б.И. “Нездорово, когда деньги вливаются в одну корзину” Экономика и жизнь № 46 1996г.
-
Кремлев А. “Налогообложение операций с государственными ценными бумагами” Финансовая газета Региональный выпуск №№ 39 - 41 1996г.
-
Лоскутов А. “Налогообложение операций ценными бумагами” Экономика и жизнь №№ 16 - 20 1996г.
-
Тылькевич М.В. “Налогообложение операций ценными бумагами” Москва, Библиотечка журнала “Аудит и налогообложение” № 3 1996г.
-
Фельдман А.А. “Вексельное обращение” Москва, ИНФРА-М, второе издание, 1995г.
-
Фельдман А.А. “Вексельный ассортимент на российском рынке” Экономика и жизнь № 21 1996г.
-
Хабарова Л.П. “Операции с государственными ценными бумагами (ГКО, КО, ОФЗ, ОСЗ, ОВВЗ)” Москва, приложение к журналу “Бухгалтерский Бюллетень”, книга II, 1996г.
-
Хабарова Л.П. “Учет и налогообложение операций с векселями” Финансовая газета Региональный выпуск №№ 46 - 49 1996г.
-
Чекмарев Е. “Бухгалтерский учет и налогообложение операций с ценными бумагами” Финансовая газета № 32 1996г.
-
Чекмарев Е. “Некоторые вопросы учета ценных бумаг” Финансовая газета № 47 1996г.
Таблица 1
Разграничение облигаций, сертификатов и простых векселей
| Параметр | Облигация | Сертификат | Простой вексель |
| Наименование | Любое | Банковский (депозитный или сберегательный) сертификат | Только “вексель” |
| Выпуск | Только массовый | Массовый или индивидуальный | Только индивидуальный |
| Эмитент | Коммерческие организации | Коммерческие банки | Физические и юридические лица |
| Возможность выпуска бумаг со сроком “до востребования” | Отсутствует | Отсутствует | Имеется |
| Срок обращения | Три года и более | До одного года | Любой |
| Право получения номинальной стоимости | Не ранее предусмотренного в бумаге срока | В предусмотренный срок или досрочно | Не ранее предусмотренного в бумаге срока |
| Право получения процентного вознаграждения | По оговоренной в бумаге ставке, с равной периодичностью | По оговоренной в бумаге ставке, единовременно или при погашении | Только по бумагам с неопределимым в момент выпуска сроком исполнения по оговоренной в бумаге ставке |
| Иные варианты воплощаемых прав | Возможны | Возможны | Лишают документ силы векселя |
| Правовое регулирование | Нормы гражданского права | Нормы гражданского права | Специальные нормы (норма вексельного права) |
Таблица 2
Налогообложение юридических лиц при операциях с государственными ценными бумагами (без учета инвестиционных институтов)
| № п/п | Виды ценных бумаг | Нормативные документы, регулирующие налогообложение прибыли | Налог на прибыль | Налог на операции с ценными бумагами | НДС | Налог на имущество | Налог на пользователей автомобильных дорог | Налог на содержание жилищного фонда | ||
| Доход по дисконту (ставка 35%) | Купонный доход (налог на процент) | |||||||||
| 1 | 2 | 3 | 4 | 5 | 6 | 7 | 8 | 9 | 10 | |
| 1 | ГКО | 1. Инструкция ГНС РФ “О налоге на прибыль предприятий и организаций” №37 от 10.08.95г. (п. 2.7) 2. Указание МФ РФ № 05-01-04 от 23.02.93г. и ГНС РФ № ВГ-4-01/28 ан | нет | нет | нет | нет | нет | нет | нет | |
| 2 | ОФЗ | Письмо МФ РФ и ГНС РФ № 53 от13.06.95г. | Прибыль в виде положительной разницы между ценой продажи и ценой покупки (без учета НКД) | нет | нет | нет | нет1 | нет | нет | |
| 3 | ОСЗ | Письмо МФ РФ №1-35/12 от 05.09.95г. и ГНС РФ № НП-6-1/477 от 07.09.95г. | Прибыль в виде положительной разницы между ценой продажи и ценой покупки (без учета НКД) | нет | нет | нет | нет1 | нет | нет | |
| 4 | КО | Письмо МФ РФ № 66 от30.06.95г. и ГНС РФ № НП-6-01/355 от 29.06.95г. | 1.Положительная разница между номиналом и ценой покупки (ниже номинала). 2.Положительная разница между ценой продажи (выше номинала) и текущим курсом на дату продажи 3.Положительная разница между ценой продажи и ценой покупки (обе цены ниже номинала | Льготируется положительная разница между текущим курсом на день продажи и любой ценой покупки выше номинала | нет | нет | нет | нет | нет | |
Таблица 3
![](https://s.studizba.com/z.php?f=/templates/si/i/noavatar.png&w=100&h=100&t=1"){kind=avatar}
