лекции по финкреду (Лекции), страница 7

Задачи этих фондов:

-Финансирование НИОКР в отдельных отраслях экономики, включая:

а) создание новых видов наукоемкой продукции, сырья, материалов;

б) разработка и совершенствование технологий.

-Проведение работ по охране окружающей среды;

-Воспроизводство минерально-сырьевой базы;

-Работы по прогнозированию землетрясений и общее изучение недр.

-И др. задачи.

Все большее распространение приобретают фондовые формы финансирования рос­сийской науки. В числе наиболее крупных фондов: Российский фонд фундаментальных исследований (РФФИ), Российский гуманитарный научный фонд (РГНФ), Фонд содейст­вия развитию малых предприятий в научно-технической сфере, Российский фонд техно­логического развития.

Отчисления в отраслевые, межотраслевые и специальные фонды относятся на себе­стоимость продукции. Фонды формируются за счет добровольных отчислений предпри­ятий и организаций независимо от форм собственности в размере до 1,5% объема реали­зуемой продукции, а суммы отчисленных средств относятся на себестоимость продукции. Однако формирование и использование этих средств мало подвластно контролю со сто­роны федеральных властей. Это дает повод о попытках отраслевиков уйти от части налога на прибыль.

9. Финансы предприятий (ФПр)

9.1 Сущность и функции ФПр

Функционируют на предприятии в форме денежных средств. Являются основой Ф. систе­мы (благодаря им создаётся ВВП).

ФПр - это денежные отношения в процессе распределения и перераспределения денеж­ных средств у субъектов хозяйствования (предприятий) в связи с формированием денеж­ных доходов и накоплений, а также в связи с их использованием на выполнение обяза­тельств перед государством, перед банковской системой, на расширенное воспроизводст­во, на социальное обслуживание и на материальное стимулирование работников.

Денежные отношения, составляющие содержание финансов, возникают между:

• государством и предприятием

• банковской системой и предприятием

• предприятиями

• внутри предприятия.

Функции ФПр:

1. Распределительная функция

(формирование первоначального капитала, установление стоимостных пропорций и распределение стоимости общественного продукта).

1. Контрольная функция

(контроль распределения, затрат и использования средств. Со стороны Г. контроль­ная функция проявляется в отслеживании ритмичности и своевременности платежей в бюджет. Для собственника - это внешний аудит, а внутренний - с позиции ме­неджмента предприятия).

9.2 Финансовые ресурсы предприятия (ФРП)

ФРП - это часть средств предприятия, функционирующая в денежной форме.

Прибыль

Кредит

Финансовые ресурсы - это совокупность собственных денежных средств и поступлений извне, предназначенных для выполнения финансовых обязательств, финансирования те­кущих затрат и затрат, связанных с расширением производства.

ФРП

Собственные | | Привлеченные

Ср-ва учредителей

Амортизационные отчисления

Ср-ва из гос. бюджета

9.3 Денежные фонды

Д. фонды - обособленная часть денежных средств, имеющих целевое назначение и опре­делённую самостоятельность.

С помощью денежных фондов предприятия решают следующие задачи:

• обеспечение производственной деятельности;

• обеспечение расширения воспроизводства;

• выполнение обязательств перед:

• бюджетом

• банковской системой

• работниками

Денежный фонд предприятия можно разделить на 4 группы:

1 группа «Фонды собственных средств»: Играет решающую роль в деятельности предприятия. ■ уставный капитал

Основной первоначальный источник собственных средств в организации. Сумма уставно­го капитала АО отражает сумму выпущенных им акций, государственного или муници­пального предприятия - величину уставного фонда. Минимальная величина уставного ка­питала установлена законодательством и зависит от формы собственности предприятия. Уставный капитал определяет минимальный размер имущества предприятия, гаранти­рующий интерес кредиторов:

ОАО - 1000 МРОТ

ЗАО - 100 МРОТ

Гос. предприятия - 1000 МРОТ

Для предприятий с участием иностранного капитала - 1000 МРОТ Для остальных - 100 МРОТ

• добавочный капитал

Создаётся за счёт прироста стоимости имущества в результате переоценки основных фон­дов, эмиссионного дохода, безвозмездно полученных денежных и материальных ценно­стей на производственные цели.

Возможно увеличение уставного капитала за счёт добавочного капитала.

• резервный капитал

Образуется за счёт отчислений от прибыли в размере, определенным уставом. Его назна­чение - обеспечение Ф. устойчивости (min размер для АО = 5% УК)

• инвестиционный фонд

Предназначен для развития производства. В нём концентрируется амортизационный фонд, фонд накоплений. Инвестиционный фонд также является источником увеличения УК.

• валютный фонд

Формируется на предприятиях, получающих валютную выручку от экспортных операций и покупающих валюту для импортных операций. Не имеет самостоятельного целевого на­значения.

• и прочие фонды

  1. группа «Фонды заёмных средств»:

Заёмные средства, способствующие повышению эффективности производства.

• кредиты банков

• лизинг

• коммерческие кредиты

• прочее

1. группа «Фонды привлечённых средств»:

Носит двойственный характер: 1) находится в обороте предприятия, 2) принадлежит ра­ботникам предприятия.

• фонды потребления

Основной фонд - фонд потребления, образуется за счёт чистой прибыли и используется для удовлетворения материальных и социальных потребностей работников. Для его фор­мирования необходимо использовать следующее правило: темп роста балансовой прибы­ли должен быть выше темпа роста фонда потребления, включая з/п.

• доходы будущих периодов

• резервы предстоящих расходов и платежей

1. группа «Оперативные денежные фонды» Создаются в оперативном порядке по мере надобности.

• для выплаты з/п

• для выплаты дивидендов, платежей в бюджет

• прочее

Под организацией финансов предприятия понимается:

• выбор состава денежных фондов

• выбор соотношения между размерами денежных фондов

• порядок их образования и использования

• взаимоотношения с кредитными организациями

На организацию финансов предприятия влияют:

• отраслевые особенности

• организационные формы управления

• территориальное размещение предприятия

• принадлежность к материальной и нематериальной сфере

1. Принцип организации финансов предприятия

   1. Принцип хозяйственной самостоятельности

Независимо от организационно-правовой формы, предприятие самостоятельно опре­деляет экономическую деятельность, но государство определяет взаимоотношения с бюджетом и амортизационную и налоговую политики.

1. Принцип самофинансирования

Предполагает полную окупаемость затрат на производство, реализацию и инвести­рование за счёт собственных средств, а при необходимости за счёт кредитов.

1. Материальная ответственность

Означает наличие определённой системы ответственности за ведение и результат хо­зяйственной деятельности.

1. Материальная заинтересованность

Определяется основной целью предпринимательской деятельности - получение при­были.

1. Обеспечение финансовых резервов

Независимо от организационно-правовой формы собственности предприятие формирует резервы по своему усмотрению. Этот фонд целесообразно хранить в ликвидной форме.

1. Финансовый механизм

Управление финансами предприятия осуществляется с помощью финансового механизма, который включает:

1. Финансовые методы, куда относится:

• Финансовое планирование

• Учёт

• Финансовый анализ

• Регулирование

• Контроль

1. Финансовые инструменты - любой документ, являющийся свидетельством долга.

• Первичные (дебиторские, кредиторские задолженности, кредиты, векселя и т.д.)

• Вторичные (форвардные контракты, фьючерсы и опционы).

9.6 Основной капитал. Основные средства предприятий

Основной капитал - часть капитала, направляемая на формирование основных произ­водственных фондов, участвующая в производстве длительное время и переносящая свою стоимость частями на вновь создаваемый продукт.

Основные средства - денежные средства, инвестированные в основные фонды производ­ственного и непроизводственного назначения.

Первоначальное формирование основных фондов на вновь созданном предприятии про­исходит за счет части уставного фонда.

Основные фонды машиностроения подразделяются на группы:

1. Здания

2. Сооружения (тоннели, мосты, ж/д пути и т.д.)

3. Передаточные устройства (ЛЭП, теплосеть)

4. Машины и оборудование:

• силовое оборудование (генераторы)

• рабочее оборудование (станки)

• измерительное и лабораторное оборудование

• вычислительная техника

• прочие (телефон, пожарное оборудование и т.д.)

1. Транспортные средства

2. Оснастка

3. Производственный инвентарь

4. Хозяйственный инвентарь (множительная, печатающая техника, столы и т.д.)

Структурой основных фондов называется соотношение стоимости основных групп основных фондов и их общей стоимости.

Оценка основных фондов производится только в денежной форме. Имеет следующие виды:

• первоначальная стоимость

• восстановленная стоимость (после переоценки)

• остаточная стоимость

Финансирование основных фондов нужно проводить за счет долгосрочных кредитов.

Кругооборот основных фондов

9.6.1 Физический и моральный износ основного капитала

Физический износ основных фондов - потеря ими потребительской стоимости в результа­те снижения эксплуатационных качеств. Физический износ может произойти при дейст­вии и бездействии.

Моральный износ выражается в снижении стоимости вне зависимости от физического из­носа. Моральный износ бывает первого и второго рода. Моральный износ первого рода выражается в создании оборудования аналогичного по своим технологическим характери­стикам уже существующему, но благодаря техническому прогрессу более дешевого. Мо­ральный износ второго рода выражается в создании и появлении более эффективной тех­ники.

Определение величины ущерба от морального старения может быть рассчитано по сле­дующей формуле:

Qy = (Ci - С₂) V Ту Ci, С2 - себестоимость единицы продукции V - годовой выпуск продукции

Т - период времени с момента создания нового оборудования до замены им старого

9.6.2 Амортизация

Амортизация - механизм постепенного переноса стоимости основных фондов на произво­димую продукцию в целях накопления денежных средств для полного их восстановления. Амортизационные отчисления зависят от видов основных средств (ОС) и сроков их службы. Законодательство устанавливает 10 групп оборудования по срокам амортизации.

Методы амортизации

1. Линейный метод - начисление амортизации производится равными долями в течение всего срока службы основных средств.

2. Нелинейный метод

Норма амортизации вычисляется по формуле:

* =юо

к-т„

К_п - первоначальная стоимость К_л - ликвидационная стоимость Т_а - амортизационный период

, К -К К -К Размер ежегодных отчислении: А_г

юо

Методы нелинейной амортизации:

1. Способ уменьшаемого остатка - амортизация осуществляется исходя из остаточной стоимости основных фондов на начало амортизационного периода и нормы амортизации. Исходная стоимость - 10 000 руб. К_а = 20% (5 лет)

1. год 10000 0,2 = 2000 руб.

2. год 8000 0,2= 1600 руб.

3. год 6400 0,2= 1280 руб.

4. год 5120 0,2= 1024 руб.

5. год 4096 0,2 = 819,2 руб. Итого: 6723,2 руб.

2. По сумме чисел лет срока полезного использования - сумма амортизационных отчис­лений определяется исходя из первоначальной стоимости объекта и нормы амортизации. В числителе число лет, оставшееся до конца срока, а в знаменателе - сумма чисел лет по­лезного использования.