18917 (601877), страница 8
Текст из файла (страница 8)
Состояние дебиторской и кредиторской задолженности, их размеры и качество оказывают сильное влияние на финансовое состояние предприятия. Для улучшения финансового состояния предприятия необходимо:
1) Следить за отношением дебиторской и кредиторской задолженности (ДЗ и КЗ). Значительное превышение ДЗ создает угрозу финансовой устойчивости организации и делает необходимым привлечение дополнительных источников финансирования,
2) Контролировать состояние расчетов по просроченным задолженностям,
3) По возможности ориентироваться на увеличение количества заказчиков, с целью уменьшения риска неуплаты монопольным заказчикам.
Для оценки состава и движения ДЗ составляется аналитическая таблица 23.
Таблица 15
Анализ состава и движения ДЗ.
| Показатели | Движение средств | Остаток на конец года | Темп роста остатка, % | ||||||||
| Остаток на начало года | Возникло | Погашено | |||||||||
| Сумма, руб. | Удельный вес, % | Сумма руб. | Удельный вес, % | Сумма, руб. | Удельный вес, % | Сумма, руб. | Удельный вес, % | ||||
А | 1 | 2 | 3 | 4 | 5 | 6 | 7 | 8 | 9 | ||
| 1. .ДЗ. всего | 210283 | 100 | 106792 | 100 | 50,8 | ||||||
| 1.1 Краткосрочная в т ч. просроченная - из нее длительностью свыше 3 месяцев | 210283 | 100 | 106792 | 100 | 50,8 | ||||||
ДЗ определяется показателями:
Оборачиваемость ДЗ рассчитывается «в оборотах» и «в днях»
ДЗ за год=ДЗ1+ДЗ2/2=158537 тр
-
ОДЗ = выручка от реализации/Ср.ДЗ (об)
ОДЗн=432456/158537=3
ОДЗк=511572/158537=3
-
ОДЗ(в днях)= 360/ОДЗ
ОДЗ=360/3=120 дней
где ОДЗ- оборачиваемость ДЗ,
t- отчетный период в днях,
В-выручка от реализации (по Ф№2).
3. Доля ДЗ в общем объеме текущих активов:
УДЗ = 
УДЗн=210283/407079*100%=52%
УДЗк=106792/320137*100%=33
Таблица 16
Анализ оборачиваемости дебиторской задолженности
| № п/п. | Показатели | На начало года | На конец года | Изменение +,- |
| 1 | Оборачиваемость ДЗ, в оборотах. | 3 | 3 | 100 |
| 1.1. | В том числе краткосрочной. | 210283 | 106792 | 50,8 |
| 2. | Период погашения ДЗ, дни. | 120 | 120 | 100 |
| 2.1. | В том числе краткосрочной | 120 | 120 | 100 |
| 3. | Доля ДЗ в общем объеме текущих активов, % | 52 | 33 | 63 |
| 3 1 | В том числе доля ДЗ покупателей | 44 | 21 | 48 |
| изаказчиков в общем объеме | ||||
| текущих активов, % | ||||
| 4. | Доля сомнительной ДЗ в общем объеме ДЗ, %. |
Вывод: ДЗ к концу года составила 106792 тр по сравнению с началом года она сократилась на 103491 тр, а темп роста ДЗ составил 50,8%. Вся ДЗ является краткосрочной.
Таблица 17
Анализ состава и движения КЗ.
| Показатели | Движение средств | Остаток на конец года | Темп роста остатка, % | ||||||||
| Остаток на начало года | Возникло | Погашено | |||||||||
| Сумма, руб. | Удельный вес, % | Сумма руб. | Удельный вес, % | Сумма, руб. | Удельный вес, % | Сумма, руб. | Удельный вес, % | ||||
А | 1 | 2 | 3 | 4 | 5 | 6 | 7 | 8 | 9 | ||
| 1. .ДЗ. всего | 306337 | 100 | 224805 | 100 | 73,4 | ||||||
| 1.1 Краткосрочная в т ч. просроченная - из нее длительностью свыше 3 месяцев | 306337 | 100 | 224805 | 100 | 73,4 | ||||||
КЗ определяется показателями:
КЗ за год=КЗ1+КЗ2/2=164571 тр
1.ОКЗ = выручка от реализации/Ср.ДЗ (об)
ОКЗн=432456/164571=3
ОКЗк=511572/164571=4
2.ОКЗ(в днях)= 360/ОКЗ
ОКЗн=360/3=120 дней
ОКЗк=360/4=90 дней
где ОКЗ- оборачиваемость КЗ,
t- отчетный период в днях,
В-выручка от реализации (по Ф№2).
3. Доля КЗ в общем объеме текущих активов:
УДЗ = 
УКЗн=306337/407079*100%=76%
УКЗк=224805/320137*100%=70%
Таблица 18
Анализ оборачиваемости кредиторской задолженности
| № п/п. | Показатели | На начало года | На конец года | ТР |
| 1 | Оборачиваемость КЗ, в оборотах. | 3 | 4 | 133 |
| 1.1. | В том числе краткосрочной. | 306337 | 224805 | 73,4 |
| 2. | Период погашения КЗ, дни. | 120 | 90 | 68 |
| 2.1. | В том числе краткосрочной | 120 | 90 | 68 |
| 3. | Доля КЗ в общем объеме пассивов, % | 76 | 70 | 92 |
| 3 1 | В том числе доля КЗ продавцов | 52 | 47 | 90 |
| в общем объеме пассивов , % |
Вывод: КЗ к концу года составила 224805 тр по сравнению с началом года она сократилась на 81532 тр, а темп роста КЗ составил 73,4%. Вся КЗ является краткосрочной.
Таблица 19
Сравнительный анализ ДЗ и КЗ.
| Показатели | Кредиторская задолженность | Дебиторская задолженность |
| 1. Темп роста, % | 50,8 | 73,4 |
| 2. Оборачиваемость, в оборотах | 3 | 4 |
| 3. Оборачиваемость, в днях | 120 | 90 |
Вывод: Сравнив ТР ДЗ и ТР КЗ можно сказать, что динамика этих показателей отрицательна, но ТР КЗ выше ТР ДЗ на 22,6 %, то есть у предприятия уменьшается потребность в финансировании, это является положительным фактором.
Монетарные активы нг =210283+80=210363 тр
Монетарные активы кг =106792+9869=116661 тр
Монетарные пассивы нг =306337тр
Монетарные обязательства кг=224805
Нетто-монетарная позиция нг=210363-306337=-95974 тр
Нетто-монетарная позиция кг=116661-224805=-108144 тр
Вывод: нетто-монетарная позиция отрицательная, следовательно предприятие является нетто-дебитором (заемщиком), это снимает для организации проблему финансирования операционного цикла, а так же приносят определенный инфляционный доход, так как платежи по обязательствам осуществляются в более поздние сроки обесценившимися деньгами и организация имеет на этом выигрыш.
Анализ конкурентоспособности и кредитоспособности
Конечная цель всякой фирмы — победа в конкурентной борьбе. Победа не разовая, не случайная, а как закономерный итог постоянных и грамотных усилий фирмы. Достигается она или нет — зависит от конкурентоспособности товаров и услуг фирмы, т. е. от того, насколько они лучше по сравнению с аналогами — продукцией и услугами других фирм. Конкурентоспособность включает три основные составляющие. Одна из них жестко связана с изделием как таковым и в значительной мере сводится к качеству. Другая связана как с экономикой создания сбыта и сервиса товара, так и с экономическими возможностями и ограничениями потребителя. Наконец, третья отражает все то, что может быть приятно или неприятно потребителю как покупателю, как человеку, как члену той или иной социальной группы и т. д. Покупатель — главный оценщик товара. А это приводит к очень важной в рыночных условиях истине: все элементы конкурентоспособности товара должны быть настолько очевидны потенциальному покупателю, чтобы не могло возникнуть малейшего сомнения или иного толкования в отношении любого из них. Когда мы формируем "комплекс конкурентоспособности", в рекламе очень важно учитывать особенности психологического воспитания и интеллектуальный уровень потребителей, многие другие факторы личного характера. Рыночное хозяйство, а вслед за ним и его ученые давно и хорошо поняли, что пытаться схематически выразить конкурентоспособность товара — это все равно что пытаться схемой показать всю сложность и все тонкости рыночного процесса. Для них конкурентоспособность стала поэтому просто удобным, концентрирующим внимание и мысль термином, за которым выстраивается все разнообразие стратегических и тактических приемов менеджмента в целом и маркетинга в частности. Конкурентоспособность — не показатель, уровень которого можно вычислить для себя и для конкурента, а потом победить. Прежде всего — это философия работы в условиях рынка, ориентирующая на понимание нужд потребителя и тенденций их развития; знание поведения и возможностей конкурентов; знание состояния и тенденций развития рынка; знание окружающей среды и ее тенденций; умение создать такой товар и так довести его до потребителя, чтобы потребитель предпочел его товару конкурента.
Таблица 20
Показатели конкурентоспособности
| Показатели | Базисный период | Отчетный период |
| 1. Выручка, тр | 432456 | 511572 |
| 2.Темп роста выручки,% | - | 118 |
| 3. Темп инфляции,% | - | 13.3 |
| 4.Реальный темп прироста выручки,% | - | 104,7 |
| 5. Рентабельность продаж,% | 0,02 | 0,004 |
| 6. Удельный вес коммерческих расходов в выручке,% | 0,2 | 0,3 |
| 7. Длительность оборота готовой продукции | 35 | 46 |
| 8. Выданные авансы, тр | 20316 | 24796 |
| 9.Полученные авансы, тр | 83766 | 22973 |
| 10.Нетто-позиция организации (выданные-полученные), тр | -63450 | 1823 |
| 11. Нетто-позиция организации по расчетам(ДЗ покуп -ДЗ поставщ),тр | 120487 | -16577 |
| 12. Удельный вес денежных расчетов в выручке,% | 100 | 100 |
Вывод: в целом все рассчитанные показатели отрицательно характеризуют рыночную деятельность организации, за исключением выручки от продаж, которая выросла фактически на 4,7%. Уменьшение маржи до 0,004 свидетельствует об уменьшении отдачи с единицы вложенных в производство денежных средств, это является отрицательным показателем, на 0,1% увеличились коммерческие расходы в выручке, на 11 дней увеличилась длительность оборота. Соотношение выданных и полученных показателей складывается не в пользу организации, предприятие выдало авансов на 1823 тр больше, чем получило. Кредиторская задолженность перед поставщиками у предприятия высокая и составляет 16577 тр- это хороший показатель, значит предприятию не должны денежные средства покупатели.
![](https://s.studizba.com/z.php?f=/templates/si/i/noavatar.png&w=100&h=100&t=1"){kind=avatar}
