183933 (Построение модели инфляционной динамики), страница 2

Среди факторов, относящимся к издержкам особенно часто упоминают рост цен на энергоносители. С наиболее низких стадий переработки исходит особый инфляционный импульс. В отраслевом разрезе в этом отношении выделяется ТЭК: угольная промышленность нефтепереработка, нефтедобыча, трубопроводный транспорт и т. п. Упоминается также рост курса доллара и связанное с ним удорожание импорта, увеличение транспортных тарифов, рост заработной платы.

Те экономисты, которые все же признают возможность существования инфляции заработной платы, считают, что ее доля среди всех факторов инфляции в российских условиях не очень существенна: Вместе с тем есть определенные основания считать, что во всей гамме факторов инфляционного развития в России фактор роста заработной платы и особенно социальных выплат носит подчиненный характер. В рамках инфляции издержек ослаблено действие тех факторов, которые относительно легко поддаются монетаристским ограничениям. В первую очередь это относится к спирали “зарплата – цены”. Действие этой спирали обычно проявляется в превышении роста зарплаты над ростом цен... В России за 1992-1994 гг. рост средней зарплаты резко отставал от увеличения цен.[4]

Часто к факторам инфляции издержек относят монополизм. Значительную лепту в рост цен вносит монополизм. исключительное положение многих наших производителей дает им возможность контролировать рынок, путем сговора определять уровень цен.

Илларионов также считает, что тезис о сильной монополизированности российской экономики не очень оправдан: С открытием национальной экономики любые самые крупные, самые могущественные национальные монополисты превращаются в производителей, занимающих весьма скромное место как на мировом, так и на своих собственных национальных рынках.

Другое возражение заключается в том, что, как указал американский экономист Б. Икес , последствия монополизации не могут быть долговременными: Предприятия, контролирующие значительную часть рынка, могут поднять цены выше нормального конкурентного уровня. Но это приведет лишь к единовременному повышению цен, а не к их постоянному росту. Даже если бы такое повышение уровня цен и последующее падение производства вызвали резкое изменение уровня цен, было бы трудно понять, как подобный фактор мог способствовать высокой инфляции в течении уже трех лет после либерализации цен.

Один из факторов инфляции издержек, которым некоторые экономисты объясняют высокий уровень инфляции в 1992г. — это замена налога с оборота на налог на добавленную стоимость следующим образом аргументирует положение об инфляционном эффекте введения НДС: В условиях глубокой специализации и кооперации производства, которые характерны для экономики России. с ее крупными предприятиями, связанными с десятками других крупных предприятий, введение налога на добавленную стоимость, изымаемого на каждой стадии производства, неизбежно ведет к росту цен с одной стороны и денежной массы — с другой.

А. Илларионов занимает крайнюю позицию в неприятии идеологии инфляции издержек: Видимо, единственный случай, когда подобная инфляция имеет хоть какое-то право на существование, — это повышение цен на импортируемые энергоносители.

Вермут и др. проверили предположение о влиянии цен на энергоносители на общий уровень цен и нашли, что для рассматривавшегося периода оно не подтверждается.

Монетарная инфляция издержек

В “традиционном” виде концепция инфляции издержек ничего не говорит о роли денег. Между тем, это может быть серьезным упущением. Вот пример типичного аргумента против инфляции издержек. Удорожание энергоносителей при фиксированной денежной массе должно привести лишь к относительному росту их цены. Для того же, чтобы цены росли непрерывно в течение трех лет, необходим и постоянный рост номинального спроса

Ноздрань и Березин делят инфляцию издержек на монетарную и немонетарную. Отличие между ними состоит в том, что монетарная инфляция издержек характеризуется тесной взаимосвязью динамики цен с расширением денежной массы, а при немонетарной инфляции такая взаимосвязь отсутствуют. Сами Ноздрань и Березин считают важной в российской инфляции именно немонетарную инфляцию издержек.

Никитин, Глазова и Степанова считают, что как инфляция спроса, так и инфляция издержек связаны с нарушениями в денежном обращении. Разница заключается в направленности причинных связей. В инфляции издержек деньги, являясь ее основой, выступают в иной, пассивной форме; в инфляции этого типа первоначальный толчок росту цен дают не денежные, а производственные и рыночные факторы.[7]

Особый характер российской инфляции. Структурные объяснения инфляции

Точку зрения очень большой части отечественных экономистов можно резюмировать следующим образом: Западные представления о причинах инфляции и способах ее преодоления неадекватны российской действительности..

Из западных теорий чаще всего неадекватным считают монетаризм. Многие экономисты, анализировавшие инфляцию в России видят ее причину в самом характере российской экономики, ее структуре, для которой характерны различные несовершенства и диспропорции, и которая не приспособлена к условиям свободного рынка. К структурным факторам в широком понимании можно отнести уже упоминавшиеся выше инфляцию издержек из-за роста цен энергоносителей, монополизм.

Перечисляя немонетарные факторы российской инфляции приводят и ряд факторов, которые можно отнести к структурным: серьезные структурные диспропорции в экономике, прежде всего чрезмерное преобладание тяжелой промышленности и тяжелое состояние сельского хозяйства; разрыв хозяйственных связей в результате распада СЭВ и особенно развала СССР и подрыва этих связей в пределах самой России; полное отсутствие в прошлом развития каких-либо нормальных рыночных отношений хотя бы в отдельных секторах экономики; суровые природно-климатические условия на значительной части территории, явно препятствующие быстрому и нормальному формированию рыночных условий; национально- и социально-политическая нестабильность.

Волконский и Канторович модифицировали модель “затраты-выпуск”, так, чтобы формально показать, как могут работать некоторые из структурных факторов в российской экономике. Они предположили, что существует доля добавленной стоимости, которую отрасль может гарантированно получить в сложившихся для нее экономических условиях (учитывая такие факторы, как степень монополизации, стартовый уровень ресурсов, положение в производственной цепочке). По их мысли, чтобы отрасль могла функционировать, не сокращая производства, ей необходим определенный уровень добавленной стоимости для выплаты социально приемлемого минимума заработной платы и восполнения запасов оборотных средств. Резкое увеличение дифференциации долей оборотных средств может привести к потере продуктивности экономической системы, если темп роста цен оказывается недостаточным. Отсюда делается вывод, что структурные диспропорции порождают инфляцию.

Используемые методы анализа. Их недостаточность

Содержательная сторона работ, посвященных российской инфляции обсуждалась выше. В данном разделе попытаемся дать краткий критический анализ формально-логической и инструментальной стороны этих работ.

Используемые методы эмпирического анализа

Очень распространенным методом анализа является сравнение тенденций динамики: совпадение либо несовпадение роста двух показателей, совпадение “пиков” и т. п. Вот типичный пример такой аргументации: Опережающая динамика оптовых цен по сравнению с потребительскими подтверждает, что в группе факторов повышения цен в настоящее время доминирует инфляция издержек. Часто такого рода анализ проводят с использованием графиков. Так, например, Делягин применил графический метод для исследования увеличения длины лага воздействия M2 на цены.

Особый интерес представляет использование формальных статистических методов для исследования инфляционных процессов в российской экономике. Сделаем краткий обзор применения таких методов.

Ноздрань и Березин исследовали влияние различных факторов на оптовые и розничные цены с помощью корреляционного анализа.

Райская также использует корреляционный анализ для анализа взаимосвязей между индикаторами инфляционного процесса. Особое внимание она уделяет определению длины временных лагов.

Примерно те же методы использовала Козлова по отношению к валютному курсу.

Белоусов и Клепач построили эконометрическую модель, которая позволила им оценить вклады различных монетарных и немонетарных факторов в рост цен обрабатывающей промышленности.

Вермут и др. проверили предположение о влиянии цен на энергоносители на общий уровень цен.

Дементьев применил к процессам денежной и кредитной мультипликации технику регрессионного анализа.

Мау и др. дополнили монетаристскую модель авторегрессионной составляющей для цен. Те же авторы в дальнейшем модифицировали свою модель, включив в нее темпы прироста курса доллара

Во всех этих работах использовались помесячные ряды и учитывались связи не только в тот же месяц, но и с лагом в несколько месяцев.

Если посмотреть на перечисленные исследования с точки зрения методов анализа данных, то для них характерны следующие недостатки:

•  не применяются эконометрические методы, либо не в полной мере реализуются возможности используемых эконометрических методов,

•  не обсуждается применимость соответствующих методов,

•  не осознается опасность ложной корреляции и ложной регрессии,

•  не учитывается возможность существования корректирующих механизмов.

Причинные механизмы — способы рассуждений

Когда речь идет о причинах или “природе” какого-либо явления, то требуется проявлять большую осторожность в суждениях. Причинные суждения в экспериментальных науках делать гораздо проще, чем в такой неэкспериментальной науке, как экономика. Здесь мы рассмотрим основные способы рассуждений, применяемые при анализе причин российской инфляции. Для этой цели удобно следующим образом расположить материал: сначала в стилизованном изложении приводится характерный способ рассуждений, затем указываются возможные слабые стороны такого способа рассуждений.

1) В рассматриваемый период времени как величина X, так и величина Y возрастали. Следовательно X, является причиной Y.

Возражения: X может не быть экзогенной величиной, возможна обратная связь YX. Связь может быть ложной, вызванной наличием детерминированного или стохастического тренда в обоих независимых процессах X и Y.

2) Как X, так и Y возрастали, но величина X росла медленнее. Следовательно, X не может быть причиной Y.

Возражения: Это рассуждение неверно в случае, когда Y=X+Z и Z возрастала в рассматриваемый период. Но во всяком случае X — не единственная причина.

3) X и Y являются стационарными величинами и Y коррелирует с лагами X. Следовательно X, является причиной Y.

Возражения: Корреляция может быть вызвана тем, что X и Y причинно зависят от третьей величины Z.

4) Единичное событие не может быть причиной перманентного роста некоторой величины.

Возражения: Единичное событие может запустить некоторый механизм самовоспроизводящегося роста (в случае инфляции — “спираль”).

Недостаточность используемых методов

Опишем основные технические методы анализа данных об экономических процессах в современной России, которые использовались в рассмотренных выше работах и разберем их сравнительные характеристики, недостатки и трудности, которые возникают при их применении. Это позволяет наметить способы действий, которые позволили бы избежать отмеченные трудности и недостатки.

1) Сравнение тенденций динамики. Визуальный анализ графиков.

Эти методы обладают очевидными недостатками. Прежде всего это неизбежная субъективность. Кроме того, такие методы не дают возможности получить точные количественные оценки и оценить количественно, насколько вероятно, что просматривающаяся связь между данными не является случайным совпадением.

2) Корреляционный анализ.

Применим только к данным определенного вида: случайным величинам с одинаковыми (по наблюдениям) мат. ожиданиями. В частности, корреляционный анализ неприменим к нестационарным временным рядам и к случайным величинам, математическое ожидание которых зависят от каких-либо других неучтенных переменных и меняется от наблюдения к наблюдению.

E(X_t)=const, E(Y_t)=const, E(X_t²)=const, E(Y_t²)=const, E(X_tY_t)=const, t=1,...,T.

Тогда корреляцию X и Y можно состоятельно оценить обычным способом.

Корреляционный анализ дает плохо интерпретируемые результаты в случае, когда рассматривается больше двух переменных. Кроме того, он не подходит, когда связи между переменными являются нелинейными.

3) Регрессионный анализ.

Является одним из самых мощных статистических инструментов. При его использовании, однако, необходимо учитывать, что теоретические доказательства хороших свойств получаемых оценок верны только при выполнении ряда стандартных предположений. Если используемые данные и оцениваемая модель не удовлетворяют этим гипотезам, то получается бессмысленный результат. В частности можно получить несостоятельные оценки в следующих случаях:

• функциональная форма зависимости задана неверно,

• объясняющие переменные коррелированы с ошибкой регрессионного уравнения (например, регрессоры измерены неточно или ошибка автокоррелирована, а среди регрессоров есть лаги зависимой переменной),

• переменные в регрессии нестационарны.

Отсюда ясно, что важную роль в применении регрессионного анализа играет диагностическая проверка полученного регрессионного уравнения.

Таким образом, чтобы поставить рассуждения об инфляционных процессах на более прочную основу, необходимо включить в исследование следующие этапы:

1. В явном виде изложить предполагаемые связи между рассматриваемыми величинами и сформулировать используемую модель изучаемого явления. Это позволяет избавиться от двусмысленности, свойственной чисто словесному анализу, то есть позволяет понять, что же собственно утверждается. Также следует перечислить гипотезы, выполнение которых предполагается в данной теоретической модели.

2. Использовать статистические методы для количественного оценивания силы связи между исследуемыми переменными. Формальная модель дает возможность это сделать — в этом еще одно ее преимущество перед чисто словесными рассуждениями. Важно понимать, при каких предположениях применение данных статистических методов обосновано, годятся ли они для оценивания параметров эконометрической модели.