163404 (Анализ финансового состояния предприятия на примере ОАО "Укрнафта"), страница 3
Описание файла
Документ из архива "Анализ финансового состояния предприятия на примере ОАО "Укрнафта"", который расположен в категории "". Всё это находится в предмете "финансовые науки" из , которые можно найти в файловом архиве . Не смотря на прямую связь этого архива с , его также можно найти и в других разделах. Архив можно найти в разделе "курсовые/домашние работы", в предмете "финансовые науки" в общих файлах.
Онлайн просмотр документа "163404"
Текст 3 страницы из документа "163404"
1) коэффициент износа;
2) коэффициент обновления;
3) коэффициент выбытия.
Коеффициент износа
kизн=Накопленный износ/Первоначальная стоимость основных активов=гр. 4 стр. 032 ф. 1/ гр. 4 стр. 031 ф.1.=5280438/11414379 = 0,46=46%
Это свидетельствует о том, что основные средства находятся пока в нормальном состоянии, но уже идут к износу.
Дополнением этого показателя до 100 % (или единицы) является коэффициент годности основных средств.
Кгод.= 100 -46=54%
Несмотря на всю условность этих показателей, они имеют определенное аналитическое значение. Так, принято считать, что значение коэффициента износа более чем 50 % (а следоОАОельно, коэффициента годности менее 50 %) является нежелательным, следоОАОельно, основные средства изношенные. Из этого можно сделать вывод, что средства предприятия почти изношены и требуют модернизации и обновления.
Коеффициент обновления
Kобн.= Стоимость поступивших основных средств за период/Первоначальная стоимость основных средств на конец периода = гр. 5 стр. 260 ф. 5/ гр. 4 стр. 031 ф. 1=
= 1431910/11414370=0,125
Коэффициент выбытия.
Kвыб.= Стоимость выбывших основных средств за период/Первоначальная стоимость основных средств на начало периода= гр. 8 стр. 260 ф. 5/ гр. 3 стр. 031 ф. 1= 35539/10018009=0,0035
-
Анализ структуры источников средств предприятия
Финансовое состояние предприятия во многом зависит от того, какие средства оно имеет в своем распоряжении и куда они вложены. Характеристика соотношения между собственным и заемным капиталом и раскрывает сущность финансового состояния предприятия.
Уставный капитал-совокупная номинальная стоимость корпоративных прав, выпущенных предприятием, составляет его номинальный, или уставной, капитал.
Паевой капитал- совокупность средств физ.и юр.лиц, добровольно размещенных в обществе для осуществления его финансово-хозяйственной деятельности.
Дополнительно вложенный капитал- предназначен для АО, отражает сумму превышения стоимости эмиссии акций над номиналом.
Другой дополнительный капитал-отражает сумму дооценки необоротных активов, безоплатно полученных необоротных активов предприятием, суммы средств, внесенных учредителями предприятий.
Резервный капитал-отражает сумму резерва, создаваемого за нераспределенной прибыли отчетного периода.
Нераспределенная прибыль-отражается сумма прибыли, реинвестированная в предприятия или непокрытый убыток.
Неоплаченный капитал- отражается сумма задолженности собственников по взносам в уставный фонд-эта сумма уменьшает СК предприятия.
Изьятый капитал-сумма стоимости собственных акций, выкупленных у акционеров с целью аннулирования или продажи.
Долгосрочные обязательства- все обязательства, которые не являются текущими обязательствами.
Текущие обязательства- обязательства, которые должны быть погашены в течении периода не больше года.
Таблица 3.1
Динамика структуры собственного капитала
Наименование статей | На начало отчетного периода | На конец отчетного периода | Изменение | ||||||
абсолют- ные велчины | относительные величи-ны (доля в оборотных активах) | абсолют- ные велчины | относительные величи-ны (доля в оборотных активах) | в абсолю-тных вели-чинах | в структуре | темпы роста, % | |||
Уставной капитал | 13557 | 0,19 | 13557 | 0,18 | 0 | -0,01 | 100 | ||
Прочий дополнит. капитал | 1325602 | 18,74 | 1322422 | 17,36 | -3180 | -1,38 | 99,8 | ||
Резервный капитал | 3389 | 0,048 | 3389 | 0,04 | 0 | -0,008 | 100 | ||
Нераспределенная прибыль | 5730518 | 81,01 | 6277206 | 82,42 | 546688 | 1,41 | 109,5 | ||
ИТОГО | 7073066 | 100,00 | 7616574 | 100,00 | 543508 | 0,00 | 107,7 |
СледоОАОельно, из таблицы 3.1, видно, что величина собственного капитала с 7073066 тыс.грн. увеличилась до 7616574 тыс.грн (на 543508тыс.грн, в доле на 7,7 % ). Это произошло в основном за счёт увеличения суммы нераспределённой прибыли – на 546688 тыс.грн (9,5%), при этом уставной капитал оставался неизменным, но при этом незначительное изменение прочего дополнительно капитала на 3180 тыс.грн.
Таблица 3.2
Динамика структуры заемного капитала
Наименование статей | На начало отчетного периода | На конец отчетного периода | Изменение | ||||
абсолютные велчины | относительные величины (доля в оборотных активах) | абсолютные велчины | относительные величи-ны (доля в оборотных активах) | в абсолю-тных вели-чинах | в структуре | темпы роста, % | |
Долгосрочные кредиты банков | 443053 | 45,08 | 975330 | 54,78 | 532277 | 9,79 | 220,14 |
Другие долгосрочные обязательства | 1109 | 0,11 | 1109 | 0,06 | 0 | -0,05 | 100 |
- кредитор-ская задол-женность за товары, ра-боты, услуги | 215395 | 21,9 | 148512 | 8,35 | -66883 | -13,55 | 68,95 |
Текущие обязательства | |||||||
-полученых авансов | 71658 | 7,29 | 235091 | 13,23 | 163433 | 5,94 | 328,07 |
-из бюджетом | 80850 | 8,23 | 139439 | 7,84 | 58589 | -0,39 | 172,5 |
-из забал.платежей | 20 | 0,002 | 0 | 0 | -20 | -0,002 | 0 |
-по страхованию | 11179 | 1,13 | 13596 | 0,76 | 2417 | -0,37 | 121,6 |
-по оплате труда | 29316 | 2,98 | 38476 | 2,16 | 9160 | -0,82 | 131,2 |
-из учасниками | 16521 | 1,68 | 95675 | 5,38 | 79154 | 3,7 | 539,1 |
-по внутр.расчетам | 34259 | 3,49 | 36546 | 2,06 | 2287 | -1,43 | 106,7 |
Другие текущие обязательства | 77366 | 7,87 | 92393 | 5,2 | 15027 | -2,67 | 119,4 |
ИТОГО | 982911 | 100,00 | 1777528 | 100,00 | 794617 | 0,00 | 180,8 |
Таким образом
-
Долгосрочные кредиты банков увеличились на 120,14%
-
Кредиторская задолженность уменьшилась на 31,05%
-
Текущие обязательства по полученным авансам увеличились на 228,07%
-
Из бюжетом на 72,5%
-
По страхованию на 21,6%
-
По оплате труда на 31,2%
-
Из учасниками на 439,1%
-
По внутренним расчетам на 6,7%
-
Текущих обязательств увеличилось на 19,4%.
-
Анализ финансовой устойчивости предприятия
Оценку финансовой устойчивости предприятия проведем с использованием как коэффициентов рассчитанных по пассиву баланса, так и коэффициентов, отражающих взаимосвязь между источниками формирования средств предприятия и структурой вложений.
Оценка оптимальности соотношения собственного и заемного капитала предприятия.
Эти показатели можно разделить на два блока:
-
коэффициенты капитализации;
-
коэффициенты покрытия.
Коэффициенты капитализации – характеризуют финансовое состояние предприятия с позиций структуры источников средств;
Коэффициент финансовой автономии (независимости) (кавт)– характеризует долю собственных средств предприятия (собственного капитала) в общей сумме средств, авансированных в его деятельность.
кавт=Собственный капитал/Всего источников средств=ІП/Б=с.380 Ф1/с.640Ф1
Критическое значение этого коэффициента - 0,5.
Начало периода:
Кавт.= 7073066/8056200=0,88
Конец периода:
Кавт. = 7616574/9394251=0,81
СледоОАОельно,чем выше значение данного показателя, тем предприятие финансово устойчивое. На конеу периода показатель уменьшается,это говорит о снижении финансовой устойчивости.
Коэффициент финансовой зависимости (кзав) – коэффициент обратный коэффициенту финансовой автономии. Произведение этих коэффициентов равно 1.
кзав=Всего источников средств/Собственный капитал =Б/ ІП=с.640Ф1/с.380Ф1.
Критическое значение коэффициента финансовой зависимости – 2.
На начало периода:
Кзав.= 8056200/7073066=1,14
На конец периода :
Кзав.= 9394251/7616574=1,23
СледоОАОельно, рост данного показателя свидетельствует об увеличении заемных средств и утрате финансовой независимости. В нашем случае предприятие на начало и на конец периода финансово независимое, так как коефициент меньше 2.
Коэффициент финансового риска (кф.р.)– показывает соотношение привлеченных средств и заемного капитала. Т.е. сколько единиц привлеченных средств приходится на каждую единицу собственных.