162794 (Финансовый анализ)
Описание файла
Документ из архива "Финансовый анализ", который расположен в категории "". Всё это находится в предмете "финансовые науки" из , которые можно найти в файловом архиве . Не смотря на прямую связь этого архива с , его также можно найти и в других разделах. Архив можно найти в разделе "курсовые/домашние работы", в предмете "финансовые науки" в общих файлах.
Онлайн просмотр документа "162794"
Текст из документа "162794"
Финансовый анализ.
1. Анализ активов и пассивов
Анализ активов проводится в таблице Х. За базовые значения принимаем данные за конец 2003 года, за отчетные – конец 2004 года.
Таблица Х.
Анализ активов.
Наименование вида активов | Абсолютные значения (Аi) (тыс.руб.) | Удельные веса в % (УВi) | Изменения | ||||
База (2003) | Отчет (2004) | База (2003) | Отчет (2004) | ИАi тыс.руб | ИУВi % | ИСi % | |
1.Внеоборотные активы 2.Оборотные активы | 13401 180572 | 11074 168333 | 7 93 | 6 94 | -2327 -12239 | -17,36 -6,78 | 16 84 |
Итого | 193973 | 179407 | 100 | 100 | -14566 | - | 100 |
где ИАi – абсолютное изменение,
ИУВi – относительное изменение, %,
ИСi – удельных весов изменение, характеризующих структуру изменений показателей предприятия за анализируемый период, %
В структуре активов в 2003 году оборотные активы составили 93 %, а внеоборотные – 7 %. В 2004 году удельный вес оборотных активов увеличился и составил 94 %, а внеоборотных – уменьшился, и составил 6 %. Внеоборотные активы в отчетном периоде (в 2004 году) уменьшились по сравнению с базовым (2003 год) на 6,78 %, а оборотные на 17,36 %.
Для детального анализа структуры активов проводится анализ в отношении каждого укрупненного вида активов.
Таблица 4.
Анализ внеоборотных активов.
Наименование вида активов | Абсолютные значения (Аi) | Удельные веса в % (УВi) | Изменения | ||||||
База (2003) | Отчет (2004) | База (2003) | Отчет (2004) | ИАi | ИУВi | ИСi | |||
Внеоборотные активы 1.Нематериальные активы 2.Основные средства 3.Незавершенное строительство 4.Доходы, вложенные в материальные ценности 5.Прочие внеоборотные активы | - 13080 269 - 52 | 17 9182 - 1875 - | - 97,6 2 - 0,4 | 0,2 82,9 - 16,9 - | 17 -3898 -269 1875 -52 | 100 -29,8 -100 100 -100 | -0,7 167,5 11,6 -80,6 2,2 | ||
Итого | 13401 | 11074 | 100 | 100 | -2327 | - | 100 |
В структуре внеоборотных активов (таблица 4) в 2003 году основные средства составили 99,8 %, а отложенные финансовые активы – 0,2%. В 2004 году удельный вес основных средств уменьшился и составил 99,7%, а удельный вес отложенных финансовых активов увеличился и составил 0,3%. Основные средства в отчетном периоде (2004 год) по сравнению с базовым (2003 год) возросли на 13,5%, а отложенные финансовые активы – на 0,7%.
Внеоборотные активы увеличились в 2004 году за счет увеличения основных средств.
Данная ситуация, когда наибольшая часть внеоборотных активов представлена основными средствами, характеризует ориентацию на создание материальных условий расширения основной деятельности предприятия.
Таблица 5.
Анализ оборотных активов.
Наименование вида активов | Абсолютные значения (Аi) | Удельные веса в % (УВi) | Изменения | ||||||
База (2003) | Отчет (2004) | База (2003) | Отчет (2004) | ИАi | ИУВi | ИСi | |||
Оборотные активы 1.запасы в том числе: -сырье, материалы и др. аналогичные ценности -затраты в незавершенном производстве -готовая продукция и товары для перепродажи -товары отгруженные -расходы будущих периодов 2.НДС по приобретенным ценностям 3.Дебиторская задолженность (платежи по которой ожидаются в течение 12 месяцев после отчетной даты) 4.Краткосрочные финансовые вложения 5.Денежные средства 6.Прочие оборотные активы | 74106 28674 74 43582 1599 177 24343 77291 2423 1872 537 | 74007 27187 61 44768 1864 128 21916 69104 2424 783 99 | 41,04 38,69 0,10 58,82 2,15 0,24 13,48 42,80 1,34 1,04 0,30 | 43,96 36,74 0,08 60,49 2,52 0,17 13,02 41,05 1,44 0,47 0,06 | -99 -1487 -13 1186 265 -49 -2427 -8187 1 -1089 -438 | -0,13 -5,19 -17,57 2,7 16,57 -27,68 -9,97 -10,59 0,04 -58,17 -81,56 | 0,80 12,15 0,11 -9,69 -2,17 0,40 19,83 66,89 0,01 8,90 3,57 | ||
Итого | 180572 | 168333 | 100 | 100 | -12239 | - | 100 |
В структуре оборотных активов (таблица 5) в 2003 году запасы составили 81%, НДС по приобретенным ценностям – 0,4%, дебиторская задолженность (платежи по которой ожидаются в течение 12 месяцев после отчетной даты) – 6,8%, а денежные средства – 11,8%.
В 2004 году удельный вес запасов в структуре оборотных средств уменьшился и составил 76%, удельный вес статьи НДС по приобретенным ценностям и дебиторской задолженности также уменьшились и составили соответственно 0,2% и 3,1%. В 2004 году в структуре оборотных активов появились краткосрочные финансовые вложения, которые составили 15,1%. Это свидетельствует о том, что организация в течение отчетного периода располагала временно свободными денежными средствами, которые она размещала на краткосрочной основе. Удельный вес денежных средств уменьшился и составил 5,6%.
Запасы в 2004 году по сравнению с 2003 годом увеличились на 27%; НДС по приобретенным ценностям уменьшился на 55,3%, дебиторская задолженность уменьшилась на 38,6%, что свидетельствует о постепенном погашении долгов перед организацией за отгруженную продукцию.
Денежные средства уменьшились на 35%. В данном случае это является отрицательной тенденцией, т.к. снижается финансовая устойчивость организации.
Увеличение запасов является отрицательной тенденцией, так как темп роста запасов больше, чем темп роста выручки от реализации товара, что плохо влияет на финансовую устойчивость.
Оборотные активы увеличились в 2004 году за счет увеличения запасов и появления краткосрочных финансовых вложений.
Также для оценки финансового состояния предприятия необходимо провести анализ пассивов.
Таблица 6.
Анализ пассивов.
Наименование вида пассивов | Абсолютные значения (Аi) | Удельные веса в % (УВi) | Изменения | ||||||
База (2003) | Отчет (2004) | База (2003) | Отчет (2004) | ИАi | ИУВi | ИСi | |||
1.Капитал и резервы 2. Долгосрочные обязательства 3.Краткосрочные обязательства | 18489 27392 148092 | 7539 19829 152039 | 9,53 14,12 76,35 | 4,20 11,05 84,75 | -10950 -7563 3947 | -59,22 -27,61 2,67 | 75,18 51,92 -27,10 | ||
Итого | 193973 | 179407 | 100 | 100 | -14566 | - | 100 |
Из таблицы 6 видно, что за 2004 год произошло значительное изменение в структуре пассивов. Значительное увеличение III раздела баланса является положительной тенденцией в деятельности предприятия.
В структуре пассивов в 2003 году наибольший удельный вес составили краткосрочные обязательства – 53,9%, капитал и резервы составили 45,5%, а долгосрочные обязательства – 0,69%.