161738 (Оценка инвестиций предприятия), страница 5
Описание файла
Документ из архива "Оценка инвестиций предприятия", который расположен в категории "". Всё это находится в предмете "финансовые науки" из , которые можно найти в файловом архиве . Не смотря на прямую связь этого архива с , его также можно найти и в других разделах. Архив можно найти в разделе "курсовые/домашние работы", в предмете "финансовые науки" в общих файлах.
Онлайн просмотр документа "161738"
Текст 5 страницы из документа "161738"
Таблица 15 Расчет амортизации корпуса «Б»
| Годы | Балансовая стоимость на начало года | Балансовая стоимость на конец года | Сумма амортизационных отчислений |
| 1 | 0 | 0,0 | 0,0 |
| 2 | 800,0 | 784,0 | 16,0 |
| 3 | 784,0 | 768,3 | 15,7 |
| 4 | 768,3 | 753,0 | 15,4 |
| 5 | 753,0 | 737,9 | 15,1 |
| Всего | 62,1 |
Таблица 16 Расчет амортизации оборудования
| Годы | Балансовая стоимость на начало года | Балансовая стоимость на конец года | Сумма амортизационных отчислений |
| 1 | 2500,0 | 2250,0 | 250,0 |
| 2 | 4750,0 | 4275,0 | 475,0 |
| 3 | 4275,0 | 3847,5 | 427,5 |
| 4 | 3847,5 | 3462,8 | 384,8 |
| 5 | 3462,75 | 3116,5 | 346,3 |
| Всего | 1883,5 |
Для определения общих затрат деятельности предприятия и прибыли за анализируемый период построим плановый отчет о прибылях и убытках (табл. 17).
Таблица 17 Плановый отчет о прибылях и убытках, тыс. руб.
| № | Наименование показателя\годы | 1 год | 2 год | 3 год | 4 год | 5 год |
| 1 | Объем продаж (без НДС) | 7333,3 | 11150,0 | 14166,7 | 10983,3 | 11783,3 |
| 2 | Прямые материальные затраты | 2000,0 | 3000,0 | 3500,0 | 3500,0 | 4000,0 |
| 3 | Прямые трудовые затраты | 1400,0 | 2100,0 | 2450,0 | 2450,0 | 2800,0 |
| 4 | Отчисления на соц. нужды (39% от пЗ) | 546 | 819 | 955,5 | 955,5 | 1092 |
| 5 | Итого прямые затраты (п2 + п3 + п4) | 3946,0 | 5919,0 | 6905,5 | 6905,5 | 7892,0 |
| 6 | Расходы на маркетинг | 120 | 120 | |||
| 7 | Арендная плата за помещения | |||||
| 8 | Арендная плата за оборудование | |||||
| 9 | Расходы по изменению продукции | |||||
| 10 | Амортизация помещений | 50,0 | 65,0 | 63,7 | 62,4 | 61,2 |
| 11 | Амортизация оборудования | 250,0 | 475,0 | 427,5 | 384,8 | 346,3 |
| 12 | Выплаты %% за кредит | 37,5 | 405 | 479,5 | 332,75 | 90,75 |
| 13 | Цеховые расходы | 394,6 | 394,6 | 394,6 | 394,6 | 394,6 |
| 14 | Общие заводские расходы | 197,3 | 197,3 | 197,3 | 197,3 | 197,3 |
| № | Наименование показателя\годы | 1 год | 2 год | 3 год | 4 год | 5 год |
| 15 | Налог на землю | 120 | 120 | 120 | 120 | 120 |
| 16 | Дорожный налог ( 0,4 % от п1) | 29,3 | 44,6 | 56,7 | 43,9 | 47,1 |
| 17 | Расходы на НИОКР | 600 | ||||
| 18 | Итого постоянных издержек (п6+…+п17) | 1678,7 | 1821,5 | 1859,3 | 1535,8 | 1257,2 |
| 19 | Всего издержек (п5+п18) | 5624,7 | 7740,5 | 8764,8 | 8441,3 | 9149,2 |
| 20 | Валовая прибыль (п1+п19) | 1708,6 | 3409,5 | 5401,9 | 2542,1 | 2634,1 |
| 21 | Налог на имущество (1% от активов) | 50 | 75 | 75 | 75 | 75 |
| 22 | Льготы по налогообложению | 600 | ||||
| 23 | Прочие доходы/ убытки | |||||
| 24 | Прибыль до уплаты налогов (п20-п21-п22+п23) | 1058,6 | 3334,5 | 5326,9 | 2467,1 | 2559,1 |
| 25 | Налог на прибыль (35 % от п24) | 370,5 | 1167,1 | 1864,4 | 863,5 | 895,7 |
| 26 | Чистая прибыль/убытки (п24-п25+п22) | 1288,1 | 2167,4 | 3462,5 | 1603,6 | 1663,4 |
Для определения денежных потоков предприятия построим Отчет о движении денежных средств (приложение Б) и Отчет о реальных денежных потоках (табл. 18) аналогично первому разделу курсовой работы.
Таблица 18 Плановый отчет о реальных денежных потоках, тыс. руб.
| № пп. | Наименование показателя | Значение по периодам | ||||||
| 0 | 1 | 2 | 3 | 4 | 5 | |||
| 1 | Операционная деятельность | 0 | 1588,1 | 2707,4 | 3953,7 | 2050,8 | 2070,9 | |
| 2 | Выручка от реализации | 8800 | 13380 | 17000 | 13180 | 14140 | ||
| 3 | Материалы и комплектующие | 2000 | 3000 | 3500 | 3500 | 4000 | ||
| 4 | Прочие прямые издержки | 1946 | 2919 | 3405,5 | 3406 | 3892 | ||
| 5 | Общие издержки и налоги | 3228,4 | 4348,6 | 5661,3 | 3891,0 | 4086,4 | ||
| 6 | Проценты по кредитам | 37,5 | 405 | 479,5 | 332,8 | 90,75 | ||
| 7 | Инвестиционная деятельность | -5000 | -4000 | 0 | 0 | 0 | 0 | |
| 8 | Поступления от продажи активов | |||||||
| 9 | Затраты на приобретение | 5000 | 4000 | |||||
| 10 | Финансовая деятельность | -5900 | 4120 | 120 | 0 | -2420 | -2420 | |
| 11 | Собственный капитал | -6500 | ||||||
| 12 | Краткосрочный кредит | |||||||
| 13 | Долгосрочный кредит | 600 | 4120 | 120 | ||||
| 14 | Погашение задолженности по кредитам | 2420 | 2420 | |||||
| 15 | % по депозитам | |||||||
| 16 | Излишек средств | 1500 | 1708,1 | 2827,4 | 3953,7 | -369,2 | -349,1 | |
| 17 | Суммарная потребность в средствах | |||||||
| 18 | Сальдо на конец года | 1500 | 3208,1 | 6035,5 | 9989,2 | 9620,0 | 9270,8 | |
2.3 Расчет показателей эффективности инвестиций
Расчет чистого дисконтированного дохода приведен в таблице 19. Кроме того, первоначальные инвестиции в проект были осуществлены в нулевом году, до начала деятельности предприятия, и поэтому не вошли в таблицу дисконтирования. Следовательно, чистый дисконтированный доход предприятия равен:
