16957 (Организационно-правовая форма хозяйствования и собственный капитал на примере ООО "Компания Гепард"), страница 3
Описание файла
Документ из архива "Организационно-правовая форма хозяйствования и собственный капитал на примере ООО "Компания Гепард"", который расположен в категории "". Всё это находится в предмете "бухгалтерский учет" из , которые можно найти в файловом архиве . Не смотря на прямую связь этого архива с , его также можно найти и в других разделах. Архив можно найти в разделе "остальное", в предмете "бухгалтерский учет и аудит" в общих файлах.
Онлайн просмотр документа "16957"
Текст 3 страницы из документа "16957"
Собственный капитал – это чистая стоимость имущества, определяемая как разница между стоимостью активов (имущества) организации и его обязательствами.
Собственный капитал может состоять из уставного, добавочного и резервного капитала, нераспределенной прибыли (непокрытого убытка), целевого финансирования. Собственный капитал отражен в первом разделе пассива баланса.
Анализ собственного капитала преследует следующие основные цели:
выявить основные источники формирования собственного капитала и определить последствия их изменений для финансовой устойчивости предприятия;
определить правовые, договорные и финансовые ограничения в распоряжении текущей и нераспределенной прибыли;
оценить приоритетность прав получения дивидендов;
выявить приоритетность прав собственников при ликвидации предприятия.
Анализ состава элементов собственного капитала позволяет выявить его основные функции:
обеспечение непрерывности деятельности;
гарантия защиты капитала, кредитов и возмещение убытков;
участие в распределении полученной прибыли;
участие в управлении предприятием.
Анализ источников формирования и размещения капитала имеет очень большое значение при изучении исходных условий функционирования предприятия и оценке его финансовой устойчивости.
Для анализа структуры собственного капитала, выявления причин изменения отдельных его элементов и оценки этих изменений за анализируемый период на основании данных финансовой отчетности составим таблицу 2.
Таблица 2. Динамика структуры собственного капитала ООО «Компании Гепард»
Источники капитала | 2006 | 2007 | 2008 | Темп роста за 2006-2008 г. г. | |||
тыс. руб. | % | тыс. руб. | % | тыс. руб. | % | ||
Уставный капитал | 800 | 0,14 | 800 | 0,09 | 800 | 0,11 | - |
Добавочный капитал | 57802 | 94,5 | 57802 | 60,83 | 57802 | 74,99 | - |
Резервный капитал | - | - | - | - | - | - | - |
Фонд социальной сферы | 3284 | 5,37 | 8049 | 8,47 | - | - | - |
Нераспределенная прибыль прошлых лет | - | - | - | - | 12839 | 16,66 | - |
Нераспределенная прибыль отчетного года | - | - | 29084 | 30,61 | 19197 | 24,91 | 21,86 |
Итого собственный капитал | 61169 | - | 95018 | - | 77082 | - | 126,01 |
Как видно из таблицы 2 за анализируемый период произошли значительные изменения в структуре собственного капитала. Если в 2006 г. он состоял на 94,50% из добавочного капитала и на 0,14% из уставного, то к концу 2006 г. его состав значительно расширился за счет остатка нераспределенной прибыли.
Размер уставного капитала за анализируемый период не изменился и остался равным 800 тыс. руб., однако его удельный вес в составе источников собственного капитала снизился с 0,14% до 0,11%. Сумма добавочного капитала также осталась неизменной и равна 57802 тыс. руб.
Произошло снижение удельного веса добавочного капитала на 19,51%, за счет образования дополнительного источников формирования собственного капитала:
нераспределенной прибыли отчетного года в размере 6358 тыс. руб.
нераспределенной прибыли прошлых лет в размере 12839 тыс. руб.
Эти дополнительные источники значительно повлияли на увеличение собственного капитала предприятия. Их удельный вес в структуре собственного капитала составил 8,25% и 16,66%.
Структура капитала анализируемого предприятия не несет в себе большого риска для инвесторов, так как предприятие работает преимущественно на собственном капитале.
Для того чтобы проанализировать состояние и движение собственного капитала необходимо составить аналитическую таблицу 3.
Таблица 3. Анализ движения собственного капитала
Наименование статей | Коэффициент поступления | Коэффициент выбытия | |||||||||||
2006 | 2007 | 2008 | 2006 | 2007 | 2008 | ||||||||
Уставный капитал | - | - | - | - | - | - | |||||||
Добавочный капитал | - | - | - | 0,18 | - | - | |||||||
Резервный капитал | - | - | - | - | - | - | |||||||
Фонды социальной сферы | 1,02 | - | - | - | 0,21 | - | |||||||
Нераспределенная прибыль прошлых лет | - | - | 2,78 | - | 0,21 | 1,61 | |||||||
Резервы предстоящих расходов | - | - | 1,07 | - | - | - | |||||||
Оценочные резервы | - | - | - | - | - | - |
Для расчета коэффициентов поступления и выбытия применялись формулы (32) и (33):
Кп= Поступило/Остаток на конец года (32),
Кв= Выбыло/ Остаток на начало года (33),
По данным таблицы 3 видно, что на предприятии практически отсутствует движение капитала. Значения коэффициентов выбытия значительно превышают значения коэффициентов поступления. Это говорит о том, что на предприятии заморожен процесс наращивания капитала.
Наращивание средств происходило только по статье нераспределенная прибыль прошлых лет (+2,78).
Анализ собственных средств предприятия предполагает определение фактического размера средств и факторов, влияющих на их динамику.
По данным таблицы 4 видно, что за анализируемый период собственные оборотные средства предприятия выросли на 7262 тыс. руб. и составили в 2008 г. – 8079 тыс. руб.
Положительный показатель собственных оборотных средств говорит об увеличении получаемой предприятием прибыли.
Отрицательное влияние на сумму собственных оборотных средств оказало увеличение показателя незавершенного строительства на 11264 тыс. руб.
Таблица 4. Расчет наличия собственного капитала ООО «Компании Гепард»
Показатели | 2006 | 2007 | 2008 | Абс. отклонение 2006-2008 |
Уставный капитал | 800 | 800 | 800 | - |
Добавочный капитал | 57802 | 57802 | 57802 | - |
Резервный капитал | - | - | - | - |
Фонды социальной сферы | 3284 | 8049 | - | -3284 |
Нераспределенная прибыль прошлых лет | - | - | 12839 | +12839 |
Нераспределенная прибыль отчетного года | - | 29084 | 6358 | +6358 |
Итого источников собственных средств | 61169 | 95018 | 77082 | +15913 |
НМА | 584 | 296 | 296 | -296 |
Основные средства | 48726 | 51909 | 62559 | +13833 |
Незавершенное строительство | 11042 | 25063 | 22306 | +11264 |
Прочие внеоборотные активы | - | - | - | - |
Итого ВОА | 60325 | 77268 | 85161 | +24809 |
Собственные оборотные средства | 817 | 17750 | 8079 | +7262 |
Проведем анализ рентабельности капитала. Рентабельность собственного капитала является одним из основных показателей эффективности функционирования предприятия, вся деятельность которого должна быть направлена на увеличение суммы собственного капитала.
По данным таблицы 5 видно, что в отчетном году увеличилась выручка от реализации (+122091 тыс. руб), себестоимость продукции (+132793 тыс. руб) и внереализационные доходы (+2452 тыс. руб), но уровень рентабельности продаж по сравнению с 2006 г. упал на 13,5%, чистая рентабельность на 10,26%.
Деятельность организации в 2008 г. была убыточнее чем в 2006 г.
Таблица 5. Динамика влияния отдельных факторов на рентабельность капитала ООО «Компании Гепард»
Факторы, влияющие на рентабельность | 2006 | 2007 | 2008 | Абс. отклонение 2006-2008 г. г. | ||||
Выручка от продажи | 123584 | 295976 | 245675 | +122091 | ||||
Себестоимость | 100853 | 252924 | 233646 | +132793 | ||||
Коммерческие расходы | - | - | - | - | ||||
Управленческие расходы | - | - | - | - | ||||
Рентабельность (убыточность) продаж | 18,39 | 14,54 | 4,89 | -13,50 | ||||
Проценты к получению | - | - | - | - | ||||
Проценты к уплате | - | - | - | - | ||||
Доходы от участия в других организациях | - | - | - | - | ||||
Прочие операционные доходы | - | - | - | - | ||||
Прочие операционные расходы | - | - | - | - | ||||
Прочие внереализационные доходы | 7408 | 13549 | 9860 | +2452 | ||||
Прочие внереализационные расходы | 2427 | 5249 | 254 | -2173 | ||||
Налог на прибыль | 7668 | 10851 | 6971 | -698 | ||||
Чрезвычайные доходы | - | - | - | - | ||||
Чрезвычайные расходы | - | - | - | - | ||||
Чистая рентабельность (убыточность) | 16,22 | 13,68 | 5,69 | -10,26 |
Кроме коэффициентов рентабельности продаж и чистой рентабельности для анализа собственного капитала используют следующие показатели: