162486 (Управление инвестициями организации), страница 4

Структурно фундаментальный анализ можно представить следующим образом:

1. Макроэкономический;

2. Региональный;

3. Отраслевой;

4. Микроэкономический.

Технический анализ представляет собой совокупность методов и приемов прогнозирования тенденций изменения цен на ликвидных рынках, на основании исключительно технических индикаторов (данных о динамике цен и объемах торговли). Основной инструмент технического анализа – ценовые графики.

1. Формирование портфеля ценных бумаг – определение конкретных финансовых инструментов для вложения средств, а также пропорций распределения инвестируемого капитала между этими инструментами. При этом инвестор сталкивается с необходимостью решения задач селективности, выбора времени проведения операций и диверсификации фондового портфеля.

2. Мониторинг портфеля ценных бумаг. Необходимость мониторинга обусловлена в частности тем, что цели инвестирования могут изменяться, в результате чего текущий портфель перестает быть оптимальным и подлежит корректировке. Возможно, что инвестору придется сформировать новый портфель, продать часть имеющихся финансовых инструментов и приобрести новые.

3. Оценка эффективности портфеля ценных бумаг. Необходимо проводить периодическую оценку как полученной доходности, так и показателей риска, с которыми сталкивается инвестор.

Литература

1. Финансовый менеджмент. (Учебник) Басовский Л.Е. 2009, 240 с.

2. Финансовый менеджмент. (Учебное пособие) Карасева И.М., Ревякина М.А. 2006, 335 с.

3. Финансовый менеджмент. (Учебное пособие) Кузнецов Б.Т. 2005, 415 с.

4. Финансовый менеджмент. (Учебное пособие) Морозко Н.И. ВГНА Минфина РФ; 2009, 197с.

5. Финансовый менеджмент. (Учебное пособие) Новашина Т.С, Карпунин В.И, Волнин В.А. МФПА, 2005, 255 с.

6. Финансовый менеджмент. (Учебник) Павлова Л.Н. 2003, 2-е изд., 269 с.

7. Финансовый менеджмент. (Учебник) Под ред. Поляка Г.Б. 2006, 527 с.

8. Финансовый менеджмент. (Учебно-метод. компл.) Ронова Г.Н., Ронова Л.А. ЕАОИ, 2008, 170 с.