Konspect lekciy po finansam (Конспект лекций по финансам)

29

МИНИСТЕРСТВО ОБРАЗОВАНИЯ РОССИЙСКОЙ ФЕДЕРАЦИИ

ВОРОНЕЖСКИЙ ГОСУДАРСТВЕННЫЙ ТЕХНИЧЕСКИЙ УНИВЕРСИТЕТ

Кафедра статистики и финансов

КОНСПЕКТ ЛЕКЦИЙ

по курсу «Денежное обращение, кредит и финансы»

Выполнили: студенты группы МП-021

Боев А.,

Обухов Н.,

Офицеров Б.,

Сапунов Н.

Под руководством: доктора экономических наук

Боровикова В.И.

Воронеж 2004.

Деньги и денежное обращение.

1. Происхождение и функции денег, сущность денег

2. Превращение денег в капитал

3. Виды денег, основные этапы денежного обращения

4. Потоки денежного обращения, кругооборот денег

5. Денежное обращение, законы и закономерности

6. Основные концепции теории денег

Деньги – особый товар, всеобщий эквивалент, обладающий способностью обмениваться на любой товар. Деньги возникли естественным путём в результате товарного обмена и развития рынка. Деньги возникли в результате развития стоимости товара: абсолютная – не меняют, относительная – относительно чего выражают. хА = уВ

Сначала был простой, случайный обмен: излишек одного товара на излишек другого. Рождается примитивный эквивалент товара В. Развёрнутая формула стоимости:

хА = {уВ, zC, dD;

Функции денег (содержание денег раскрывается через функции):

1. Деньги как мера стоимости (ценности). Масштаб цен – это денежная сделка, за которой закрепляется своя единица (вес золота). Но стоимость – затраты общественно необходимого труда, а ценность – это способность и мера удовлетворённости. Деньги выполняют эту функцию при помощи масштаба цен, но должна быть закреплена весовая единица (например, золото).

2. Деньги как средство обращения. Деньги являются посредником для преодоления противоречий между покупателем и продавцом, т.е. помогают найти человека, которому нужен этот товар. Деньги помогают преодолевать бартер бесконечно, появляется свобода выбора. В этой функции деньги выставляются мимолётно. Первичный заменитель денег – вексель (обязательство к оплате).

3. Деньги как средство накопления. При долгом накоплении деньги превращаются в мёртвый капитал (умирают), но как только они попадают в оборот, они оживают. Капитал – деньги, находящиеся в постоянной работе (обороте), вложения, спекуляция и т.д. Капиталистические накопления требуют реальной экономической жизни, постоянного дохода и прибыли.

4. Деньги как средство платежа. Реализация кредитных отношений .Из этой функции появляются банки, счётные палаты и др. платёж отвергает полностью живые деньги, а использует векселя, кредитные карточки и т.д.

5. Мировые деньги. Для осуществления платежей между государствами. Каждая национальная денежная единица превращается в валюту. В настоящее время мировые деньги изживают себя. История мировых денег – история превращения денег в их заменители. Ни одна функция не требует замены денег золотом. Сейчас это кредитные деньги.

Теории денег: металлическая, номиналистическая и количественная.

Теория металлизма: деньги – это металл (золото или серебро). 15 – 17 век – эпоха первоначального капитала. Представители: Стофорт, Монкретье, Мэнн.

Меркантилизм: главное богатство – накопление денег.

Металлическая теория тесно связана с меркантилизмом, т.к. деньги делают из золота, а золото копят. Эти теоретики ошибочно считали, что золото и серебро – это есть реальное богатство, а также что не существует замены золота бумажными деньгами. 15-16, 19, 20 вв. – проявления теории металлизма. Эта теория сыграла тяжёлую роль в жизни Германии: Книс считал деньгами только золото, оправдывал инфляционный выпуск денег при фашизме. Металлизм в Первую Мировую войну проповедовал возврат к золотому обращению. После Второй Мировой войны французские экономисты Гюэф, Дебре, Хорольд (США) сделали попытку оправдать Дебрутскую систему через возвращение к золоту (неудача, т.к. кредитная система уже существовала).

Теория номинализма. 17-18 века. Весь мир наводнён заменителями денег (Беркли, Стюарт).

1. Стоимость денег определяется номиналом, внутренней ценности нет, деньги – масштаб цен, творчество государства

2. Деньги создаются государством

3. Сущность денег сводится к масштабу цен (это истинные деньги)

Эти положения ошибочны (критика Маркса)

Все номиналисты исходят из теории Кнапа «Государственная теория денег» (классика номинализма).

1. Деньги – продукт государства

2. Деньги имеют хортальную природу

3. Основная функция: деньги как средство платежа

Сущность денег – государственное творчество.

Основные ошибки Кнапа:

1. Деньги не юридическая, а экономическая категория

2. Деньги обладают самостоятельной стоимостью, которая зависит от стоимости металла

3. Бумажные деньги имеют сою стоимость, которая зависит от товаров

4. Основная функция: счётные деньги

Кнап получил развитие в теории Кейнса, в 30-м году – Трактат о деньгах. Кейнс применял теорию Кнапа.

Современные теории имеют номиналистическое содержание

Количественная теория денег. Масса денег должна управляться – нет кризисов, диспропорций и т.д. Если государство управляет количеством денег, то оно минует кризисы.

Два варианта теории:

1. Транзакционный – деньги в сделках

2. Кембриджский - масса денег, сбережённых населением

Первый вариант представляет Фишер:

MV = PQ, где

М – количество денег

V – скорость обращения денег

P – средневзвешенная цена

Q – средний объём продуктов и услуг, реализованных за определённый период

V, Q - постоянные, P, M – переменные. Количество денег растёт, цена уменьшается и наоборот.

Количество денег и цена находятся в определённой функциональной зависимости.

Второй вариант представляли в своё время Маршал, Пегу, Роберсон.

M = kPQ, где

k – коэффициент сбережений.

Если общесто сберегает и регулирует количество сбережений, то оно реулирует обращение. Кембриджская школа формально не поддерживает количественную теорию денег. Современная школа денег называется монетаризмом. Количество денег – основной инструмент регулирования обращения. Монетаризм (Чикагская школа) современный – это разновидность количественной теории денег.

Теория Фридмана. Суть монетаризма:

1. Количество денег определяет уровень цен

2. Конъюнктура экономики определяется массой денег или изменением массы денег

3. Управлять массой денег рынок должен через цены, без участия государства

4. Область валютных отношений

Дифференциальный подход к денежной теории. Он делит денежную массу на 3 части:

1. Транзакционные – необходимые потребности; количество, необходимое для обращения

2. Спекулятивные – закупка и оборот ценных бумаг

3. Сберегательные – население хранит деньги в банке

Кейнс прав в своём делении денежной массы по механизму регулирования, из этого следует возможность регулирования всей денежной массы. Его ошибка в том, что денежная масса регулируется в отрыве от реальной экономики.

Кейнсианцы	Монетаристы
Рыночная экономика нестабильна по своей природе	Рыночная экономика (капитализм) внутренне устойчива.
Большинство проблем регулирования экономики связано с нерегулированием спроса на деньги.	Большинство проблем регулирования экономики связано с неумением регулировать предложение д.
Главная цель экономической политики государства заключается в том, чтобы создать полную занятость.	Главная цель экономической политики государства состоит в регулировании цен. Государство создаёт деньги для саморегулирования цен.
Всеобщая занятость достигается всеобщим регулированием спроса.	Нельзя с помощью государства регулировать спрос. Это его саморазрушает.
Д. спрос – это развитие потребностей и инвестиции развития экономического роста.	Экономические циклы зависят от регулирования денежной массы. Нужно связывать валовой доход (рост – 4-5%) – следовательно д. массу тоже можно увеличивать на 4-5%
Спрос на деньги – это банковский процент. Его надо регулировать. Это значит регулировать инвестиции, следовательно регулировать количество сберегательных и спекулятивных д.	Д. масса по себе регулируется на основе рекетирования (масса денег – валовой прирост)
Схема государственного регулирования денежного обращения: банковский процент – инвестиции – экономический рост	Государство создаёт условия конкурентоспособности, следовательно денежная масса саморегулируется
Цели госрегулирования денежной массы обязательны. Главное регулировать банковский процент.	Главное регулировать денежную массу.

Структура и система кредита в банке.

1. Содержание кредита, функции, экономическая роль

2. Структура современной кредитной системы

3. Экономические функции Центробанка и коммерческих банков

4. Специальные кредитные институты

5. Банковская прибыль, её источники, ликвидность банков

6. Исторические этапы развития банковской системы России

Содержание кредита, функции, экономическая роль

Кредитные отношения являются рычагом денежного обращения. При помощи кредита деньги становятся товаром. Кредит как механизм денежного обращения – цель вопроса. Кредит – это связь между временно свободными средствами и временными потребностями в деньгах. Кредит служит средством ликвидации этого разрыва между временно свободными средствами и временными потребностями. Непрерывность процесса производства. Постоянно есть временно свободные деньги, но их всё равно используют с помощью кредита (процент с денег). Временная потребность во временных деньгах (новые земли, сезонный характер, научные революции). Эти ситуации побуждают к кредитованию. Кредит – условие непрерывности воспроизводства, выравниваемости. Кредит – это система экономических отношений, временных отношений между кредитором и заёмщиком для использования свободных средств в п/х.

Кредит играет большую экономическую роль:

1. Ускоряет обращаемость товаров и услуг

2. Способствует концентрации капитала

3. Способствует научному прогрессу

4. Способствует экономике и в денежном обращении, и во всех факторах производства.

Принципы

1. Срочность

2. Возвратность

3. Платность

4. Материальная обеспеченность

Кредит способствует росту экономической культуры, правильному функционированию рыночной экономики.

Кредит выполняет следующие функции:

1. Снимает узкие границы металлистического денежного обращения

2. На основе кредита возникают кредитные учреждения, следовательно. Экономика саморегулируема. Кредит интенсифицируют.

3. Делает дешёвыми денежные отношения, создаёт заменители денег, способствует льготному денежному финансированию.

Задачи экономики – интенсивно использовать все формы кредита.

Формы кредита:

1. Коммерческий кредит – отношения между двумя товаропроизводителями. Один продаёт товары или услуги другому, они подписывают вексель. Это отношения с ограниченным количеством лиц. Этот вид кредита должен развиваться, быть более универсальным. Так пришли к банковским кредитам.

2. Банковский кредит – более универсальный, чем коммерческий. Банки открывают не только для товаропроизводителей. Самая широкая клиентура – обычные вкладчики и заёмщик. Банк может предоставить любую форму кредита (долгосрочный – более 5 лет, среднесрочный – 2-5 лет, краткосрочный – менее 1 года)

3. Межхозяйственный кредит – одно предприятия предоставляет кредит другому предприятию, но в форме ценных бумаг (акций)

4. Потребительский кредит – кредит на товары, продаваемые с рассрочкой. Его назначение в том, чтобы регулировать и ускорять товарооборот.

5. Ипотечный кредит – это кредит под недвижимость (у нас он малоразвит). Другое его название – земельный кредит.

6. Государственный кредит – особая форма кредитных отношений между государством, населением и Центробанком. Но главное то, что государство здесь – заёмщик, выпускает свои займы, билеты. Любое государство прибегает к займам.

7. Международный кредит – государство здесь выступает либо заёмщиком, либо гарантом, либо кредитором. Международный кредит влияет на внешний долг.

Структура современной кредитной системы