2253 (функції Європейського центрального банку), страница 3

Визначити:

• прибутковість операції;

• оцінити ризиковість Вашого варіанту розподілу даної суми;

• зробити характеристику стосовно типу, виду валюти з якою проводиться операція.

9

NOK

650

56/7

6-61/7

Задача 4

Клієнтом Вашого банку є компанія Морекс Саймантс Лтд (Велика Британія), яка займається реалізацією делікатесів. У минулому компанія закупляла французький сир через місцевих постачальників. Директори компанії встановили, що сир краще купувати у Франції. Для закупівлі сировини, яка обходиться в 5000 ₤ в місяць, компанії необхідно кредит на 8 місяців. Ваш банк згідний надати його в повному обсязі під 11 % річних. Але є можливість отримати кредит і оплатити у євро, які надані під 7 % у рік.

Визначити:

• необхідну суму кредиту;

• оцінити вигідність та доцільність проведення валютного арбітражу.

Задача 5

Банк Цюріха розмістив депозит у швейцарських франках в Shanghai Commercial Bank на три місяці і заробив при цьому 7% річних. Через несприятливі умови для банку Shanghai Commercial вартість депозиту збільшилася до 7.65% річних. З метою уникнення втрат банк Сянгану на валютному ринку шукає валюту із сприятливою процентною ставкою на той самий період. Пропонуються фунти стерлінгів за ставкою 4% річних, при чому І-ІІ місяць-3%, а ІІІ- за ставкою 4% річних.

Визначити:

• Процентний прибуток після проведення позитивного процентного арбітражу;

• У яку процентну суму обійдуться кошти у фунтах стерлінгів.

Задача 6

Банк починає операції з закритої позиції по всіх валютах і протягом дня проводить такі операції:

Тис. грош. одиниць

№ п/п	ОПЕРАЦІЯ		ПОЗИЦІЯ
	Куплено	Продано	?	?
1	£ 3670	£ 2900
2	$ 450	KWD 78000
3	CAD 78970	NOK 254000
4	KWD 67000	CAD 5697
5	NOK 6789	€3600
6	€ 800	$ 4550

Визначити:

• Позицію банку по кожній валюті.

Задача 7

38.000.000 £ вкладено на один рік за річною ставкою 17% річних. Банк не може вчасно виплатити по депозиту у зв’язку із лімітом на розрахунки і просить пролонгацію на 5 днів.

Визначити:

• Оцінити можливість пролонгації

• Д охід за змінений базис;

• Дохід за розрахунковий рік.

Задача 8

Бельгійська компанія “Фінансер де Аплікасіон де Електрісіте” є позичальником на євроринку. Їй необхідно 250.000.000 €. Ця компанія вирішила взяти кредит у фунтах стерлінгів на 1 рік, за умовою, що спот-курс 1£ = 1,4653 €. Процентні ставки для € = 5 % річних, для £ = 4 % річних.

Визначити:

• Прибутковість операції;

• Реальний та правильний форвардні курси;

• цінити доцільність проведення арбітражу;

• Критичну межу курсу, при якій операція буде ще вигідною.

Задача 9

Розрахувати курс аутрайт по 3^х та 6^ти місячній угоді для українського партнера з його російським кредитором:

Курс “спот” 1,67 – 1,87

Курс “своп”

3 місяці 4 – 5

6 місяців 12 – 10

Обґрунтувати результат.

Задача 10

Розрахувати курс аутрайт по 2^х та 6^ти місячній угоді для українського партнера з його російським кредитором:

Курс “спот” 6,47 – 6,57

Курс “своп”

2місяці 5 – 4

6 місяців 10 – 12

Обґрунтувати результат.

Задача 11

Credit Lyonnais розмістив депозит у євро на 5 місяців під 9% річних в Deutsche Bank. Через несприятливі умови на ринку процентні ставки піднялися і вартість депозиту змінилася до 9,54% річних. З метою уникнення втрат німецький банк на валютному ринку шукає валюту на такий самий термін із сприятливою процентною ставкою.

Пропонуються англійські фунти за ставкою приблизно 6% річних, при чому

І-ІІ місяць за ставкою 6% річних

ІІІ-ІV – 5% річних та

V - 6% річних.

Визначити:Процентний прибуток після проведення позитивного процентного арбітражу;

• У яку процентну суму обійдуться кошти у французьких франках.

Задача 12

		DKK	USD	EUR
Данія	DKK	10,0	1,623	Х
Євросоюз	EUR	Х	1,214	1,0
США	USD	6,161	1,000	0,824

Визначити крос-курс датської крони (DKK) до EUR

ринку різними сумами за ставками ринкового рівня від найвищої.

Визначити:

• прибутковість операції;

• оцінити ризиковість Вашого варіанту розподілу даної суми.

Варі-ант	Сума і валюта	% річних	Ринковий рівень (%)
9	850.000.000 $	531/32	6 – 61/32

15