Диссертация (Развитие системы персональных финансов в современных условиях)

ФЕДЕРАЛЬНОЕ ГОСУДАРСТВЕННОЕ БЮДЖЕТНОЕ ОБРАЗОВАТЕЛЬНОЕУЧРЕЖДЕНИЕ ВЫСШЕГО ОБРАЗОВАНИЯ«РОССИЙСКИЙ ЭКОНОМИЧЕСКИЙ УНИВЕРСИТЕТ ИМЕНИ Г.В. ПЛЕХАНОВА»На правах рукописиБОНДАРЕВА СВЕТЛАНА АЛЕКСАНДРОВНАРАЗВИТИЕ СИСТЕМЫ ПЕРСОНАЛЬНЫХ ФИНАНСОВВ СОВРЕМЕННЫХ УСЛОВИЯХСпециальность 08.00.10 – Финансы, денежное обращение и кредитДИССЕРТАЦИЯна соискание ученой степеникандидата экономических наукНаучный руководитель –доктор экономических наук, профессор,заслуженный деятель науки РФ,СЛЕПОВ ВЛАДИМИР АЛЕКСАНДРОВИЧМосква – 2016 г.2ОГЛАВЛЕНИЕВВЕДЕНИЕ………………………………………………………………………………3ГЛАВА 1. ТЕОРЕТИЧЕСКИЕ И МЕТОДОЛОГИЧЕСКИЕ ОСНОВЫРАЗВИТИЯ ПЕРСОНАЛЬНЫХ ФИНАНСОВ……………………………91.1. Генезис теоретических представлений о персональных финансах..

91.2. Конститутивные и регулятивные принципы персональныхфинансов……………………………………………………………………..181.3. Функции и система персональных финансов…………………………..32ГЛАВА 2. ОЦЕНКА СИСТЕМЫ ПЕРСОНАЛЬНЫХ ФИНАНСОВ РОССИИ........432.1. Персональные финансы в российской экономике ……………………432.2. Динамика стоимости совокупных персональных финансовыхактивов.................................................................................................... 522.3.

Риски в системе персональных финансов.……………………………..64ГЛАВА 3. ОСНОВНЫЕ НАПРАВЛЕНИЯ МОДЕРНИЗАЦИИ СИСТЕМЫПЕРСОНАЛЬНЫХ ФИНАНСОВ РОССИИ………………………………. 823.1. Формирование стратегии развития системы персональныхфинансов……………………………………………………………………..823.2. Индикаторы сбалансированного развития системы персональныхфинансов ………………………………………………………..…………...913.3.

Модернизация системы персональных финансов для обеспеченияустойчивого развития российской экономики.……………………….… 109ЗАКЛЮЧЕНИЕ…………………………………………………………..…………………120СПИСОК ИСПОЛЬЗОВАННОЙ ЛИТЕРАТУРЫ…………………………………….... 127ПРИЛОЖЕНИЯ…………………………………………………………………………….1393ВВЕДЕНИЕАктуальность темы исследования. В настоящее время происходитадаптация России к новым экономическим условиям, которые характеризуютсятурбулентностью глобальных экономических процессов, усилением геополитическойнестабильности и расширением санкционных режимов. При сохранении внешнихшоков возрастает значение новой модели экономического роста, основанной наустойчивом и сбалансированном социально-экономическом развитии страны за счетмобилизации внутренних сил экономики – финансового и человеческого капитала.ВРоссииблагоприятнойвследствиеконъюнктуредлительногоотмечалсяроставысокийсырьевогоприростэкспортареальныхпридоходовнаселения (более 10% в год до 2008 г.)1.

Были накоплены значительныеперсональные финансовые ресурсы (более 31 трлн. руб. по итогам 2014 г.),превышающие в сумме резервы государства и накопления бизнеса2.В связи со снижением цен на нефть и введением международных санкций вотношении России персональные накопления становятся основным инвестиционнымресурсомнациональнойполитикиявляетсяэкономики.созданиеПриоритетнойблагоприятныхзадачейусловийгосударственнойдлятрансформацииперсональных сбережений в инвестиции и развития системы персональныхфинансов, которая выступает драйвером экономического роста и индикаторомблагосостояния населения.Такимобразом,актуальностьтемыдиссертационногоисследованияобусловлена необходимостью: исследования концептуальных основ развития персональных финансов какнеотъемлемого элемента современной финансовой системы; оценки инвестиционного потенциала персональных финансов России ивыявления персональных рисков, влияющих на финансовое благосостояниеиндивидов;12URL: http://www.gks.ru/wps/wcm/connect/rosstat_main/rosstat/ru/statistics/population/level/#.URL: http://www.rg.ru/2015/12/10/auzan.html.4 разработки мер по модернизации институциональной среды персональныхфинансов для стимулирования финансово-инвестиционной активности россиян иобеспечения их финансовой безопасности.Степень научной разработки проблем развития персональных финансовопределяетсявозросшиминтересомктакимисследованиямсостороныгосударственных структур и частного сектора в связи с усилением их роли вэкономике.

Основы теории персональных финансов заложены в трудах такихученых, как Г. Беккер, Д. Канеман, Дж. М. Кейнс, Ф. Модильяни, М. Фридмен и других.Основные характеристики и проблемы финансовых отношений индивидовосвещены в трудах отечественных и зарубежных ученых и специалистов: С.А.Белозерова, З. Боди, В.В. Глухова, Р.С. Екшембиева, А.А. Земцова, Р. Мертона, Л.А.Мытаревой, Е.А.

Разумовской, В.А. Слепова, Т.В. Фетисовой, Ю.Ю. Финогеновой,И.П. Хоминич, А.И. Чернова и других.Вопросы институционального воздействия на организацию персональнойфинансовойдеятельностиитрансформациюперсональныхсбереженийвинвестиции исследованы в трудах А.А. Аузана, Л.И. Абалкина, В.С. Автономова, Т.В.Ващенко, Дж. Гелбрейта, Е.А.

Звоновой, О.В. Иншакова, Г.Б. Клейнера, В.В.Ковалева, А.М. Лусарди, Р.М. Нуреева и других ученых.Однакодонастоящеговременинедостаточносистематизированыконцептуальные основы персональных финансов и не сформирован комплексныйподход к исследованию теоретических, методологических и практических аспектовихразвития.Представляетсяактуальнымисследованиеособенностейиспользования потенциала персональных финансов для преодоления кризисароссийской экономики и вывода ее на траекторию устойчивого развития в новыхэкономических условиях.Объектом исследованиявыступаетразвитие системы персональныхфинансов в современных условиях.Предметомисследованияявляетсясовокупностьэкономическихотношений, возникающих в системе персональных финансов и определяющих ееразвитие в современных условиях.Цель диссертационного исследования состоит в разработке научнообоснованных теоретических и методических положений, а также практических5рекомендаций по развитию системы персональных финансов в современныхусловиях.Для достижения этой цели были поставлены и решались следующие задачи:исследовать теоретические и методологические основы персональныхфинансов;оценить современное состояние персональных финансов и их влияние наэкономику страны;выявить риски в системе персональных финансов на современном этаперазвития российской экономики;определитьфакторыразвитияперсональныхфинансоввновыхэкономических условиях;раскрытьмодернизациистратегическиероссийскихориентирыперсональныхразвитияфинансовинаправлениядляпреодоленияэкономического кризиса и перехода к устойчивому развитию.Область исследования.

Диссертационное исследование соответствует п.4.1. «Теоретические и методологические основы развития частных финансов», п. 4.8«Развитие финансовых отношений и принятие финансовых инвестиционныхрешений в домашнем хозяйстве» Паспорта специальности 08.00.10 – «Финансы,денежное обращение и кредит» ВАК Российской Федерации (экономические науки).Теоретическую и методологическую основу составили результатыисследований зарубежных и отечественных ученых, посвященных развитиюперсональныхфинансовиихроливэкономике.Методологическаябазаисследования сформирована на основе логического, системного и комплексногоподходов.

Для решения поставленных в работе задач в качестве инструментарияприменялись исторический, функциональный и сравнительный методы анализа,методы графического, факторного, экономико-статистического анализа, приемыабстрагирования, классифицирования, аналогии, синтеза и другие.Эмпирическую основу исследования составили нормативные правовые иинструктивные материалы в области социально-экономической политики РоссийскойФедерации, а также статистические данные Федеральной службы государственнойстатистики и Банка России за 2005-2014 гг., отечественные и зарубежные6публикации,результатысоциологическихисследований,материалынаучно-практических конференций, ресурсы Интернета, материалы из других источников.Научная новизна исследования состоит в разработке теоретических ипрактических рекомендаций по модернизации системы персональных финансов,определению стратегических ориентиров и индикаторов ее сбалансированногоразвития в условиях рецессии российской экономики, введения санкций в отношенииРоссии и нарастания геополитической напряженности.Наиболее существенные результаты исследования, полученные личносоискателем и выносимые на защиту:определен категориальный аппарат исследования системы персональныхфинансоввчаститрактовкиэтогопонятиякакцелостногокомплексавзаимосвязанных элементов управления персональными финансовыми ресурсамипри функционально-институциональных финансовых взаимоотношениях индивидовсдругимиэкономическимисубъектами,чтодалооснованиявсестороннеисследовать персональные финансы как первичное звено современной финансовойсистемы;проведена оценка современного состояния персональных финансов сучетом уровня мобилизации, диверсификации и трансформации персональныхфинансовыхактивов,позволяющаяопределитьинвестиционныйпотенциалперсональных финансов в современных экономических условиях;выявлены(имущественные,основныерискиинвестиционные,всистемепенсионныеиперсональныхдругие),афинансовтакжеметодыуправления ими (резервирование, страхование, диверсификация и другие) науровне индивида, страховых организаций и государства для принятия превентивныхмер по минимизации рисков с целью обеспечения персональной финансовойбезопасности;классифицированы факторы (внутренние и внешние) и определенынаправления регулирующего воздействия институциональной среды (финансовое,информационное, правовое и инновационное), обуславливающие необходимостькомплексного подхода к формированию стратегии развития системы персональныхфинансов, ориентированной на преодоление кризиса российской экономики и выводее на траекторию устойчивого развития;7определеныосновныенаправлениятрансформацииперсональныхфинансов на основе анализа индикаторов их сбалансированного развития,предложены меры по модернизации институциональной среды для интенсификацииинвестиционногопроцессаидостижениясбалансированногостратегическогоразвития системы персональных финансов как драйвера экономического роста всовременной России.Теоретическаязначимостьполученныхрезультатовсостоитврасширении концептуальных основ персональных финансов посредством уточнениякатегориальногоаппарата,определенияособенностейфункционированияиразвития персональных финансов в современных условиях.Практическая значимость результатов диссертационного исследованиязаключается в том, что:методикаоценкистоимостисовокупныхперсональныхфинансовыхактивов и результаты ее апробации могут быть использованы органами власти припрогнозе и разработке стратегии социально-экономического развития РоссийскойФедерации;результаты исследования рисков в системе персональных финансов,методические предложения по их оценке и профилактике могут быть использованыкомпаниями, занимающимися разработкой персональных финансовых продуктов,персональным финансовым консультированием и планированием;системаиндикаторовсбалансированногоразвитияперсональныхфинансов может быть использована органами власти для оценки эффективностимер по регулированию финансовой системы;рекомендации по модернизации системы персональных финансов могутбыть использованы для разработки органами власти программ повышенияфинансовой грамотности населения, развития финансового рынка РоссийскойФедерации.Апробация результатов исследования.